Tocqueville Dividende

Rapport mensuel au 31 août 2016
Actf net 132314 MM
VL Part C 21351 M / Part D 13392 M
Pays d'enregistrement
Tocqueville
Dividende
638
PERFORMANCES
CARACTÉRISTIQUES
L’objectf du FCP est, dans le cadre d’une allocaton dynamique
actons décidée par la société de geston, de profter du
développement des pays de l’Union Européenne en investssant
sur les actons cotées des marchés fnanciers européens, tout
en recherchant à limiter les risques de forte variaton du
portefeuilles Le FCP peut intervenir sur tous les marchés
d’actons européennes en orientant plus partculiirement la
recherche vers des actons de sociétés dont les ttres
présentent un caractire défensif par la distributon d’un
dividende numéraire et important versé de façon réguliire et
pérenne, potentellement en croissance en raison de la solidité
des business model ou de la récurrence des cash foo ou
encore de l’accroissement des margess Il sera tenu compte
également de la qualité du bilans Les gérants s’intéresseront
aussi aux sociétés qui sont délaissées et/ou sous-évaluées par
le marché et/ou de la réalité de leurs actfss
Tocqueville Dividende 115310
CAC 40/MSCIEN Europe Nets Réinvests 23342
Performances exprimées de façon logarithmique
Gérants Michel Saugné et Mathieu Tasss3 CFA
Informatons (Parts C/D)
Date de créaton
Durée d'investssement
Classifcaton AMF
Catégorie Europerformance
Devise
ISIN Part C
ISIN Part D
Ticker Bloomberg
VALOR
Dépositaire
Fiscalité
27/04/2001
5 ans
Actons des pays de l'Union
européenne
Actons Europe - général
Euro
FR0010546929
FR0010546937
TOCDIVC:FP / TOCDIVD:FP
3597366 / 3597373
Crédit Industriel et
Commercial (CIC)
PEA, Assurance Vie
Depuis le 1er
janvier
1 mois
Fonds
-4,31 %
0,89 %
-2,80 % 20,84 % 31,72 %
Indice
-3,31 %
-1 %
Ecart de perfs
Quotdienne
Part C : Capitalisaton
Part D : Distributon
Sur la base des derniers
cours du jour
ooostocquevillefnancesfr
CM-CIC Asset Management
Nature de valorisaton
Publicaton VL
Valorisateur
Jan
2012
14h
Cours inconnu
J+2
Aupris de votre teneur de
compte
2,39 % maximum
3,5 % maximum
1 % maximum
Frais
Geston
Souscripton
Rachat
3 ans
5 ans
10 ans
Origine
Annualisée
4,88 %
115,10 %
5,11 %
0,70 %
-2,55 % 22,68 % 57,12 % 17,03 %
23,42 %
1,38 %
0,19 %
-0,25 % -1,84 % -25,4 % -12,15 %
91,68 %
3,73 %
2013
2014
2015
2016
Avr
Mai
Fonds
2,96
Fev
2,56
-1,22
-3,89
-5,33
3,60
2,16
2,12
-0,31
0,31
2,70
2,44
7,92
Indice
4,39
4,69
-0,70
-5,93
-4,72
6,53
3,04
3,71
-1,36
2,22
3,84
2,51
18,83
Mar
Jun
Jui
Aou
Sep
Oct
Nov
1,07
0,71
0,64
1,81
1,77
-2,70
4,39
-1,49
3,76
3,25
0,63
0,83
15,45
2,53
-0,25
0,35
3,58
3,74
-5,03
6,84
-1,48
5,45
3,78
0,05
0,23
20,98
Fonds
-1,34
4,66
-0,30
1,61
2,17
-0,48
-2,92
1,15
-0,59
-1,94
2,49
-1,34
2,95
Indice
-1,77
4,77
-0,81
1,88
2,52
-0,44
-1,54
2,01
0,36
-1,83
3,17
-1,41
6,84
Fonds
6,38
5,99
2,18
0,87
1,38
-4,09
5,02
-6,39
-3,62
7,50
3,27
-5,07
12,85
-4,31
8,29
2,68
-5,28
8,23
Indice
7,23
6,92
1,66
0,01
1,42
-4,63
4,00
-8,42
Fonds
-6,67
-2,53
2,98
1,33
3,23
-6,31
3,29
0,89
Indice
-6,22
-2,20
1,33
1,92
2,28
-4,25
3,51
0,70
VOLATILITÉ
COUPLE RENDEMENT/RISQUE (5 ans)
Fonds
Indice
1 an
21,44 %
22,43 %
3 ans
12,75 %
13,35 %
5 ans
12,00 %
13,82 %
7 ans
12,29 %
15,11 %
Depuis l'origine
15,44 %
20,82 %
* Moyenne de la catégorie Europerformance du fonds
CONTRIBUTIONS À LA PERFORMANCE
Positves
Performance absolue
Performances régulières
Négatves
ING
0,40%
SANOFI
-0,23%
HSBC
0,35%
ROCHE
-0,15%
MUENCHENER RUECKVER
0,26%
SHELL
-0,12%
N/A
N/A
Préservaton du capital
Actons Europe value
PROFIL
INDICATEURS DE RISQUE (5 ans)
PER (12 prochains mois)
15
EV/EBITDA (12 prochains mois)
9,8
Rendement, en %
3,7
49603,3
Source Europerformance, performances calculées dividendes
nets réinvestss Les performances passées ne présagent pas des
performances futuress Elles ne sont pas constantes dans le
tempss
Année
Fonds
NOTATIONS
Capis pondérée (M€)
Dec
Indice
Souscriptons Rachats
Heure Limite de centralisaton
Ordre efectués à
Riglement livraison
Passage d'ordre
1 an
Mensuelles3 en
Valorisaton
Fréquence
Afectaton des résultats
Nouvel indice de comparaison à partr du 18 18 1 MMSC Europe NEE ETR
Tracking Error
4,03 %
Alpha
-0,16
Beta
0,83
Rato d'informaton
-0,87
Rato de Sharpe
0,43
Coefcient de corrélaton
0,96
Perte Maximum
-13,64 %
RÉPARTITION THÉMATIQUE
Rapport mensuel au 31 août 2016
Tocqueville Dividende
Nombre de lignes 46
PRINCIPALES POSITIONS
Poids3 en
Secteur
Pass
VINCI
4,01
Biens et matériaux de constructon
France
BRITISH AMERICAN TOBACCO
3,82
Produits ménagers et de soins
Grande-bretagne
IMPERIAL BRANDS
3,49
Produits ménagers et de soins
Grande-bretagne
ROYAL DUTCH SHELL
3,32
Pétrole et gaz
Pays-bas
ROCHE HOLDING
3,31
Santé
Suisse
MUNICH RE
3,19
Assurance
Allemagne
SAINT GOBAIN
3,16
Biens et matériaux de constructon
France
MICHELIN
3,03
Automobiles et équipementers
France
ING GROEP
2,97
Banques
Pays-bas
GLAXOSMITHKLINE
2,80
Santé
Grande-bretagne
PRINCIPALES TRANSACTIONS
Achats
RÉPARTITION PAR TAILLE DE CAPITALISATION (actf invest)
Ventes
STEF
RÉPARTITION SECTORIELLE (actf invest)
RÉPARTITION GÉOGRAPHIQUE (actf invest)
PART INVESTIE EN ACTIONS
COUPONS NETS DISTRIBUÉS
24/09/14
0,06 €
27/03/15
0,47 €
24/09/15
0,25 €
24/03/16
0,07 €
Avertssement
Ce document est à l'usage exclusif des professionnelss Il ne saurait être interprété comme un engagement contractuel ou précontractuel de la part de Tocqueville Finances Il est produit à ttre purement indicatf et
peut être modifé à tout moment sans préaviss Les DICI et prospectus des fonds sont disponibles aupris de Tocqueville Finance ou sur le site ooostocquevillefnancesfr dans la rubrique Fondss
Informaton pour les US persons :
Les parts de fonds ne peuvent être proposées que dans des juridictons dans lesquelles leur commercialisaton et leur promoton sont autoriséess Les informatons fgurant sur le document ne consttuent, en aucune
façon, une ofre de vente ou une sollicitaton, directe ou indirecte, en vue de la souscripton d'instruments fnanciers et d'unités de compte s'agissant de l'assurance vie, notamment sur le territoire des Etats-Unis
d'Amérique ou aupris de personnes résidents américains ou encore par des ressortssants de certain pays dont notamment les Etats-Unis d'Amériques
Tocqueville Finance - Société de geston de portefeuille
34, rue de la Fédératon - 75015 Paris France
Téls: +33 (0)1 56 77 33 00 - Fax : +33 (0)1 56 77 33 95 - Email: info@tocquevillefnancesfr - ooostocquevillefnancesfr
Agrément AMF n°GP 91-12 / Enregistrée à l'ORIAS n° 07 035 215