Schroder International Selection Fund Multi-Manager

Février 2017
Les informations relatives au fonds sont datées du 31 janvier 2017
www.schroders.fr
Schroder International Selection Fund
Multi-Manager Diversity
Actions A de capitalisation
Date de lancement du fonds
29 juillet 2015
Encours du fonds (millions)
GBP 18,9
Objectif et politique d'investissement
Le Compartiment vise à réaliser une croissance du capital et à dégager un revenu supérieur à l'inflation, telle que
mesurée par l'Indice des prix à la consommation du Royaume-Uni, sur un cycle de marché, soit en général entre 5
et 7 ans, en investissant dans des fonds d'investissement de type ouvert et des fonds négociés en bourse.
Nombre total de lignes
21
Au moins deux tiers des actifs du Compartiment (hors liquidités) seront investis dans un portefeuille diversifié de
fonds d'investissement de type ouvert et de fonds négociés en bourse ayant des investissements sous-jacents
dans des actions, obligations et/ou Catégories d'actifs alternatives du monde entier. L'investissement dans les
Catégories d'actifs alternatives sera réalisé par le biais de fonds d'investissement de type ouvert investis dans de
telles Catégories, notamment dans l'immobilier et les matières premières. Le Compartiment peut aussi investir
dans des fonds de type fermé, des actions individuelles, des obligations, des instruments du marché monétaire et
des liquidités, et placer des liquidités en dépôt. Le Compartiment peut investir dans des instruments financiers
dérivés, notamment dans des contrats à terme, standardisés ou non, et des options à des fins de gestion efficace
de portefeuille.
Indice de référence
UK CPI
Risques
Valeur liquidative de la part (GBP)
105,95
Gérant(s)
M. Brookes, R. McDonald & J. Le Jehan
Gère(nt) le fonds depuis le
29 juillet 2015
Le capital peut connaître des circonstances et des périodes durant lesquelles les rendements peuvent être
négatifs. En conséquence, le capital n'est pas garanti et est susceptible de diminuer. Les placements libellés dans
une devise autre que celle de la classe d'actions concernée peuvent ne pas être couverts. Les fluctuations de
marché constatées entre ces devises affecteront la classe d'actions. La classe d'actions est libellée dans une
devise autre que la devise de référence du fonds et sera ainsi soumise aux fluctuations de marché constatées
entre ces devises. Les investissements dans des petites entreprises peuvent être difficiles à liquider rapidement,
ce qui peut affecter la valeur du fonds et, dans des conditions de marché extrêmes, sa capacité à acquitter les
demandes de rachat. Le fonds ne couvrira pas le risque de marché dans un contexte baissier. Sa valeur évoluera
en parallèle avec les marchés. Le fonds sera exposé aux fluctuations de marché respectives d'un nombre restreint
des secteurs et/ou des pays constituant l'univers d'investissement. Le fonds peut investir dans des régions autres
que celles constituant son univers d'investissement principal, entraînant un risque de change et un risque de taux
d'intérêt supplémentaires. Les marchés émergents sont généralement soumis à des risques politiques, juridiques,
de contrepartie et opérationnels plus importants. Les opérations du fonds peuvent dépendre de tiers dans les pays
dont les normes de contrôle opérationnel sont peu développées. Le fonds peut détenir indirectement des positions
courtes dans l'anticipation d'une baisse du prix des titres concernés ou d'une hausse des taux d'intérêt. Le fonds a
recours aux transactions sur dérivés financiers. A ce titre, il est susceptible d'enregistrer une perte sur la
plus-value latente de la transaction et sur l'exposition de marché en cas de défaillance de la contrepartie.
Analyse des performances
Performance (%)
31
6 mois Depuis le
déc.
1 mois
3 mois
Fonds
0,4
0,9
3,8
Indice de référence
0,5
0,8
1,3
Performance annuelle (%)
1 an
3 ans
5 ans
Depuis le
lancement
0,4
8,8
---
---
6,0
0,5
1,6
---
---
1,7
2016
2015
2014
2013
2012
Fonds
7,2
---
---
---
---
Indice de référence
1,1
---
---
---
---
Performance depuis le lancement (%)
6,0
5,0
4,0
3,0
2,0
1,0
0,0
-1,0
-2,0
-3,0
Jul 2015
Sep 2015
Déc 2015
Mar 2016
Jui 2016
Sep 2016
Déc 2016
Fonds
Indice de référence
Les performances passées ne sont pas un indicateur fiable des performances futures. Les cours des
actions ainsi que le revenu qui en découle peuvent évoluer à la baisse comme à la hausse et les
investisseurs peuvent ne pas récupérer le montant qu'ils ont investi.
Toutes les performances sont indiquées sur la base de la valeur liquidative nette, revenu net réinvesti. Si une
catégorie de parts est créée après la date de lancement du fonds, sa performance antérieure est simulée en
fonction de la performance d'une catégorie d'actions existante au sein du fonds et en tenant compte de la variation
du total des frais sur encours, l'impact de toute commission de performance éventuelle étant pris en compte.
Les données de UK CPI sont celles observées un mois avant la publication du document.
Source : Schroders
http://SISF-Multi-Manager-Diversity-A-Acc-FMR-FRFR
Succursale Schroders France, 8-10, rue Lamennais, 75008 Paris, France - Tél. : 01 53 85 85 85 - Fax : 01 53 85 85 86
Schroder International Selection Fund Multi-Manager Diversity
Analyse des positions 10 principales lignes
% VNI
1. Schroder SSF Sterling Liquidity Plus
16,4
2. JPMorgan Income Opportunity Plus
10,2
3. Majedie Tortoise
9,1
4. GAM Global Diversified
7,6
5. Morgan Stanley Diversified Alpha Plus
7,4
6. Goldman Sachs Sterling Liquid Reserves
6,9
7. GLG Japan Core Alpha
5,9
8. Sanditon European Select
5,7
9. RWC Income Opportunities
3,8
10. Artemis Strategic Assets
3,8
Total
Répartition des actifs
(%)
Classe d'actifs
76,8
Devise
32,3
Univers alternatif
Livre sterling
100,0
20,2
Actions mondiales
Source: Schroders
Actions britanniques
Obligations
11,5
10,2
Trésorerie
Informations
Schroder Investment Management (Luxembourg) S.A.
5, rue Höhenhof
1736 Senningerberg
Luxembourg
Tél.: (352) 341 342 212
Fax: (352) 341 342 342
Pour votre sécurité, les communications peuvent être
enregistrées et surveillées.
25,8
SEDOL
Bloomberg
Reuters
ISIN
Devise de base
Cut-off
Capitalisation
BYQF1R0
SCHMDAA:LX
LU1259999990.LUF
LU1259999990
GBP
Quotidien (13:00 CET)
Distribution
BYQF4C6
SCHMDAI:LX
LU1260000572.LUF
LU1260000572
Frais courants (derniers chiffres
disponibles)
2,11 %
Investissement minimum
EUR 1 000 ou USD 1 000 ou leur équivalent dans toute autre devise librement
convertible. Le montant de souscription minimum peut être supprimé à la
discrétion du directeur.
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