sycomore selection responsable

INFORMATIONS CLES POUR L’INVESTISSEUR
Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de cet OPCVM. Il ne s’agit pas d’un document promotionnel. Les
informations qu’il contient vous sont fournies conformément à une obligation légale, afin de vous aider à comprendre en quoi consiste un
investissement dans cet OPCVM et quels risques y sont associés. Il vous est conseillé de le lire pour décider en connaissance de cause
d’investir ou non.
SYCOMORE SELECTION
RESPONSABLE
ISIN : FR0010971721 (part RP)
FCP géré par Sycomore Asset Management
Objectifs et politique d’investissement
L’objectif du FCP, classé « actions des pays de la zone euro », est la réalisation sur un horizon minimum de placement
recommandé de cinq ans d’une performance supérieure à l’indice Euro Stoxx Total Return (dividendes réinvestis), par une
sélection rigoureuse d’actions de la zone euro.
La sélection des actions (« stock picking ») repose sur un processus rigoureux d’analyse fondamentale des entreprises, visant à
identifier des sociétés de qualité dont la valorisation boursière n’est pas représentative de la valeur intrinsèque estimée, sans
contraintes de secteur ou de taille de capitalisation des sociétés cibles. Les actions de sociétés de petite capitalisation pourront
ainsi représenter jusqu’à 100% du portefeuille. L’exposition du portefeuille aux actions des pays de la zone euro (hors Slovénie
et Slovaquie) varie entre 60% et 100%, le portefeuille demeurant investi en permanence pour au moins 75% en actions éligibles
aux plans d’épargne en actions (PEA). Le portefeuille peut être exposé jusqu’à 10% à des actions de sociétés cotées sur les
marchés hors zone euro tels que la Suisse, la Grande Bretagne, la Norvège ou les Etats-Unis.
Le processus d’analyse des sociétés intègre des critères extra – financiers qui conduisent à privilégier les entreprises dont les
critères « ESG » (Environnement, Social, Gouvernance) traduisent la recherche d’une croissance durable.
La construction du portefeuille ne tient pas compte de l’indice précité. Ainsi le poids de chaque société dans le portefeuille est
totalement indépendant du poids de cette même société dans l’indice, et il est possible qu’une société en portefeuille ne figure
pas dans ledit indice ou qu’une société y figurant en bonne place soit exclue du portefeuille du FCP.
En complément aux investissements en actions le FCP pourra investir dans les instruments financiers suivants :
•
Instruments des marchés obligataire et/ou monétaire, publics ou privés, jusqu’à 25% de l’actif ;
•
Instruments financiers à terme négociés sur des marchés réglementés et/ou de gré à gré pour couvrir ou exposer le
portefeuille aux marchés d’actions, sans possibilité de surexposition du portefeuille ;
•
OPCVM français ou européens, pour la gestion de la trésorerie du FCP ou en complément aux investissements directs
en actions (jusqu’à 10% de l’actif).
Dans la catégorie de parts RP, les résultats sont capitalisés à l’exception de 50% des revenus sur actions, titres de créances,
dépôts et comptes financiers, qui sont distribués sous forme de dons en espèces au profit d’associations ou de fondations
reconnues d’utilité publique sélectionnées annuellement par Sycomore Asset Management. Nous vous invitons à consulter le
prospectus du FCP pour obtenir davantage d’informations sur les conditions de leur sélection.
Les demandes de souscription– en nombre de parts ou en montant – et de rachat sont centralisées chaque jour chez BNP
PARIBAS Securities Services à 11 heures. Elles sont exécutées sur la base de la valeur liquidative calculée en J+1 à cours
inconnu, les règlements afférant intervenant le deuxième jour ouvré suivant (J+2).
Profil de risque et de rendement
L’indicateur ci-contre reflète l’exposition du FCP aux
marchés d’actions de toutes tailles de capitalisation de la
zone euro. La catégorie de risque associée au FCP n’est pas
garantie et pourra évoluer dans le temps. La catégorie la
plus faible ne signifie pas « sans risque ».
Risques importants pour le FCP non pris en compte dans l’indicateur
•
Le risque de liquidité, du fait de la faible capitalisation de certaines entreprises dans lesquelles le FCP est susceptible
d’investir. En nombre limité sur le marché, leur achat ou leur vente peuvent prendre jusqu’à plusieurs semaines. Ces
actions peuvent également connaître des variations à la hausse ou à la baisse plus rapides et plus marquées que sur
les grandes capitalisations, impactant d’autant la valeur liquidative du FCP.
•
Le risque de crédit, du fait de la possibilité pour le FCP d’être exposé jusqu’à 25% à des instruments monétaires et/ou à
des OPCVM monétaires. Il est possible que l’émetteur d’un titre de créance (Etat, société) ne soit plus à même de
rembourser sa dette ou que sa notation soit dégradée, et que cette situation entraîne une baisse de la valeur liquidative.
Frais
Les frais et commissions acquittés servent à couvrir les coûts d’exploitation du FCP, y compris les coûts de commercialisation et
de distribution des parts ; ces frais réduisent la croissance potentielle des investissements.
Frais ponctuels prélevés avant ou après l’investissement
Frais d’entrée
3%
Frais de sortie
Néant
Le pourcentage indiqué est le maximum pouvant être prélevé
sur votre capital avant que celui-ci ne soit investi ou que le
revenu de votre investissement ne vous soit distribué
Frais prélevés par le FCP sur une année
Frais courants (1)
2.00% (2)
Frais prélevés par le fonds dans certaines circonstances
0.00% (2)
Commission de performance
20% TTC au-delà de l’indice
Euro Stoxx TR
(1) Les frais courants ne comprennent pas : la commission
de performance et les frais de transaction excepté dans le
cas des frais d’entrée et/ou de sortie payés par le FCP
lorsqu’il achète ou vend des parts d’un autre véhicule de
gestion collective.
(2) Ce chiffre se fonde sur les frais de l’exercice précédent,
clos le 31/03/2015, et peut varier d’un exercice à l’autre.
Les chiffres communiqués sont des maximums ; dans
certains cas l’investisseur paie moins. Il est possible
d’obtenir de votre conseiller ou distributeur financier la
communication du montant effectif des frais d’entrée et de
sortie.
Pour plus d’information sur les frais, veuillez vous référer aux pages 9 à 11 du prospectus du FCP, disponible sur notre site
internet www.sycomore-am.com.
Performances passées
Les performances passées ne sont pas un
indicateur fiable des performances futures.
Les performances présentées dans ce
diagramme le sont toutes charges incluses.
Année de création du FCP : 2011
Devise d’évaluation des
passées : Euro (EUR)
performances
Informations pratiques
Dépositaire : BNP PARIBAS Securities Services
Le prospectus, les rapports annuels et les derniers documents périodiques, ainsi que toutes autres informations pratiques sont disponibles sur
notre site internet www.sycomore-am.com ou sur simple demande écrite à : SYCOMORE AM – Service clients – 14, avenue Hoche, 75008 Paris,
France. La valeur liquidative est disponible sur www.sycomore-am.com ou sur simple demande écrite aux mêmes coordonnées.
Fiscalité : le FCP est éligible au dispositif fiscal français des plans d’épargne en actions (PEA). Selon votre régime fiscal, les plus-values et/ou
revenus liés à la détention de parts de ce FCP peuvent être soumis à taxation. Nous vous conseillons de vous renseigner à ce sujet auprès de
votre conseil habituel ou du commercialisateur du FCP.
La responsabilité de SYCOMORE Asset Management ne peut être engagée que sur la base de déclarations contenues dans le présent document
qui seraient trompeuses, inexactes ou incohérentes avec les parties correspondantes du prospectus du FCP.
Le FCP est constitué d’autres types de parts. Vous pouvez trouver plus d’informations sur ces parts dans le prospectus complet de l’OPCVM ou
sur notre site internet : www.sycomore-am.com.
Ce FCP est agréé en France et réglementé par l’Autorité des marchés financiers (AMF). SYCOMORE Asset Management est agréée en France
et réglementée par l’Autorité des marchés financiers (AMF).
Les informations clés pour l’investisseur ici fournies sont exactes et à jour au 1er Avril 2016.
Informations supplémentaires pour la Suisse
Le prospectus et les Informations Clés pour l'Investisseur pour la Suisse, le règlement, les rapports semestriel et annuel en français et d’autres
informations peuvent être obtenus gratuitement auprès du représentant en Suisse du Fonds : Carnegie Fund Services S.A., 11, rue du GénéralDufour, CH-1204 Genève, Suisse, web : www.carnegie-fund-services.ch. Le service de paiement en Suisse est la Banque Cantonale de Genève,
17, quai de l’Ile, CH-1204 Genève, Suisse. Les derniers prix des parts sont disponibles sur www.fundinfo.com. Pour les parts du Fonds distribuées
aux investisseurs non qualifiés en Suisse et à partir de la Suisse, ainsi que pour les parts du Fonds distribuées aux investisseurs qualifiés en
Suisse, le for est à Genève.