oddo immobilier cr-eur fr0000989915

ODDO IMMOBILIER CR-EUR
FR0000989915
Fiche d'information
INFORMATIONS GÉNÉRALES
ORGANISMES
Nature
FCP
Devise comptable
EUR
Affectation des résultats
Capitalisation
Fréquence
Quotidien
Agrément AMF
15/09/1989
Famille de produits
OPCVM
Dominante fiscale
Support Assurance Vie
Prospectus au
21/03/2016
URL de publication
Promoteur
ODDO MERITEN ASSET MANAGEMENT
12 BD DE LA MADELEINE 75009 PARIS
Société de gestion
ODDO MERITEN ASSET MANAGEMENT
12 BD DE LA MADELEINE 75009 PARIS
Gestionnaire financier par
délégation
ODDO MERITEN ASSET MANAGEMENT
12 BD DE LA MADELEINE 75009 PARIS
Dépositaire
ODDO ET CIE
12 BOULEVARD DE LA MADELEINE 75009 PARIS
Commissaire aux comptes
MAZARS
61 RUE HENRI REGNAULT 94200 COURBEVOIE
www.oddoam.com
INFORMATIONS PRATIQUES
Classification AMF
FRAIS
Actions des pays de l Union Europeenne
Classification EuroPerformance
Actions immobilières et foncières zone
Europe
Degré minimum d'exposition au risque action
80.00 %
Durée minimum de placement recommandée
Supérieure à 60 mois
Fonds à compartiment
non
Commission de souscription
Maximum 4,00 %
Commission de rachat
Fixe 0,00 %
Frais de gestion
Maximum 1,80 % TTC
Commission de dépositaire
NC
Commission de conversion
T.F.E.
31/12/2015 : 2,28%
Type de gestion
INFORMATIONS TEMPORELLES
INDICE DE RÉFÉRENCE
Actif net (million devise)
119,4871
Étoiles EuroPerformance
11111
INDICATEUR DE RISQUE
Libellé de l'indice
FTSE EPRA NAREIT EUROZ CAPPED
Isin de l'indice
DOCUMENTATION
Prospectus au
21/03/2016
URL de publication
www.oddoam.com
PERFORMANCES AU 31/01/2017
Année
OPCVM
Indice
Quartile
2016
1,66
1,09
3
2015
18,29
13,95
1
2014
24,96
18,42
2
2013
6,24
1,74
2
2012
22,17
19,02
3
2011
-16,94
-21,46
4
2010
13,14
8,93
4
2009
39,19
32,40
2
Évolution de l'indice de performance en base 100
Les performances communiquées n'ont qu'une valeur indicative. Elles sont calculées par la société de gestion. Nous vous rappelons que les performances passées ne préjugent pas des performances futures. Pour de plus amples informations, le prospectus est
disponible auprès de la société de gestion notamment à l'adresse électronique indiquée dans la rublique "Prospectus".
Évolution glissante de la performance et de la volatilité
Performances
Période
Volatilités
OPCVM
Indice
Quartile
YTD
-2,84
-2,89
3
1 an
14,95
1 an
2,75
1,50
3
2 ans
14,30
2 ans
3,50
-1,09
2
3 ans
14,67
3 ans
47,19
33,90
1
4 ans
13,91
4 ans
57,55
35,20
1
5 ans
13,12
5 ans
82,41
55,18
1
8 ans
16,40
8 ans
146,47
79,96
3
10 ans
18,35
10 ans
12,74
-
3
Afi-Esca
Période
OPCVM
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INFORMATIONS DU SUPPORT
O.S.T.
Objectifs et politique d'investissement
Ce Fonds est classifié : Actions des pays de l'Union Européenne Le Fonds cherche à surperformer l'indicateur de référence FTSE EPRA/NAREIT Eurozone Capped Index
Net TRI après déduction des frais de gestion réels, sur un horizon de placement minimum de 5 ans, via une exposition aux actions foncières ou immobilières de la zone euro.
Le gérant du Fonds choisit des valeurs immobilières selon un processus d'investissement discriminant construit sur une analyse (i) géographique au travers des différents
marchés immobiliers et (ii) sectorielle : bureaux, commerces, résidentiels, locaux industriels et plates formes logistiques, murs d'hôtels et de maisons de retraites.
Le Fonds pourra être exposé :
- entre 80% et 100% de son actif net aux actions foncières, immobilières, aux actions du secteur immobilier ou liées à l'immobilier, de sociétés dont le siège social est situé
dans la zone euro (avec une limite de 20% en actions de sociétés dont le siège social n'est pas situé dans la zone euro dont 5% maximum en dehors de l'Europe, les pays
émergents n'étant pas autorisés), de toute capitalisation étant précisé que 95% du portefeuille actions sera investi dans des sociétés de moyenne et grande capitalisation
(minimum 150 millions),
- de 0% jusqu'à 20% de son actif net aux produits de taux : obligations, titres de créances négociables, instruments du marché monétaire de moins de 3 mois, du secteur
privé ou public, au minimum de notation A2, P2, F2 (agence de notation Standard & Poors ou jugé équivalent par la Société de Gestion), obligations convertibles notées
Investment Grade ou non notées ou High Yield (5% de l'actif net maximum).
La Société de Gestion ne recourt pas exclusivement et mécaniquement aux notations émises par les agences de notation et met en oeuvre sa propre analyse interne. En cas
de dégradation de notation, l'appréciation des contraintes de notation prendra en compte l'intérêt des porteurs, les conditions de marché et la propre analyse de la Société de
Gestion sur la notation de ces produits de taux.
Le Fonds pourra intervenir sur des instruments financiers à terme négociés sur des marchés règlementés, organisés ou de gré à gré français et étrangers aux fins de couvrir
et/ou exposer le portefeuille aux risques actions, de change dans la limite de 100% de son actif (futures, options, change à terme, swap sur devises). Le Fonds pourra détenir
des obligations convertibles (5% de l'actif net maximum), des bons de souscriptions ou des warrants (titres intégrant des dérivés) dans un but d'exposition au risque action
dans la limite d'engagement de 100%.
Le Fonds pourra être investi jusqu'à 10% de son actif net (i) en parts ou actions d'OPCVM relevant de la Directive Européenne 2009/65/CE, (ii) en FIA établi dans un Etat
membre de l'UE et/ou en fonds d'investissement de droit étranger répondant aux conditions visées à l'article R.214-32-42 1 et (iii) en FIA établi dans un Etat membre de l'UE
et/ou en fonds d'investissement de droit étranger répondant aux conditions de l'article l'article R.214-13 du Code Monétaire et Financier.
Ces OPC pourront être gérés par Oddo Meriten Asset Management SA et seront compatibles avec la stratégie d'investissement du Fonds.
Les demandes de souscription et de rachat sont centralisées auprès du Dépositaire chaque jour ouvré de la Bourse de Paris jusqu'à 11h15 (heure de Paris, CET/CEST) et
sont exécutées sur la base de la valeur liquidative datée du jour même.
La part CR-EUR capitalise ses revenus.
Durée de placement recommandée : 5 ans Ce Fonds pourrait ne pas convenir aux investisseurs qui prévoient de retirer leur apport avant cette période.
Profil de risque et rendement
Les données historiques, telles que celles utilisées pour calculer l'indicateur synthétique, pourraient ne pas constituer une indication fiable du profil de risque futur du Fonds.
Le profil de risque n'est pas constant et pourra évoluer dans le temps.
La catégorie la plus faible ne signifie pas sans risque.
Le capital initialement investi ne bénéficie d'aucune garantie.
Pourquoi le Fonds est classé dans la catégorie 6 :
Le Fonds présente un niveau de risques élevé dû à sa stratégie d'investissement en actions foncières, immobilières ou liées à l'immobilier, à hauteur de 80% minimum de son
actif.
Risques importants pour le Fonds non pris en compte dans l'indicateur : Risque de liquidité: le Fonds investit sur des marchés qui peuvent être affectés par une baisse de la
liquidité. Le faible volume de transactions sur ces marchés peuvent impacter les prix auxquels le gérant initie ou liquide les positions.
Risque de crédit: il représente le risque de dégradation de la qualité de la signature d'un émetteur ou celui de sa défaillance.
Risque de contrepartie: risque de défaillance d'une contrepartie le conduisant à un défaut de paiement. Le Fonds peut être exposé à ce risque du fait de l'utilisation
d'instruments financiers à terme ou de contrats d'acquisitions et de cessions temporaires de titres conclus de gré à gré avec un établissement de crédit si ce dernier ne peut
honorer ses engagements.
La survenance de l'un de ces risques pourra entraîner une baisse de la valeur liquidative du Fonds.
Souscripteurs concernés
Souscripteurs concernés
Les parts n'ont pas été, ni ne seront, enregistrées en vertu du U.S. Securities Act de 1933 (ci-après, « l'Act de 1933 »), ou en vertu de quelque loi applicable dans un Etat
américain, et les parts ne pourront pas être directement ou indirectement cédées, offertes ou vendues aux Etats-Unis d'Amérique (y compris ses territoires et possessions),
au bénéfice de tout ressortissant des Etats-Unis d'Amérique (ci-après « U.S. Person », tel que ce terme est défini par la réglementation américaine « Regulation S » dans le
cadre de l'Act de 1933 adoptée par la Securities and Exchange Commission ou SEC , sauf si (i) un enregistrement des parts était effectué ou (ii) une exemption était
applicable (avec le consentement préalable du conseil d'administration de la société de gestion du Fonds. Le Fonds n'est pas, et ne sera pas, enregistré(e) en vertu de l'U.S.
Investment Company Act de 1940. Toute revente ou cession de parts aux Etats-Unis d'Amérique ou à une « U.S. Person » peut constituer une violation de la loi américaine
et requiert le consentement écrit préalable du conseil d'administration de la société de gestion du Fonds. Les personnes désirant acquérir ou souscrire des parts auront à
certifier par écrit qu'elles ne sont pas des « U.S. Persons ».
Tout porteur de parts doit informer immédiatement le Fonds dans l'hypothèse où il deviendrait une « U.S. Person ». Tout porteur de parts devenant U.S. Person ne sera plus
autorisé à acquérir de nouvelles parts et il pourra lui être demandé d'aliéner ses parts à tout moment au profit de personnes n'ayant pas la qualité de « U.S. Person ».
Par « US person », le Prospectus désigne une « U.S. Person » telle que définie par la Regulation S de la SEC (Part 230 - 17 CFR 230.903). Une telle définition des « US
Persons » est disponible à l'adresse suivante : http://www.sec.gov/about/laws/secrulesregs.htm
En application des dispositions du Foreign Account Tax Compliance Act (« FATCA ») applicables à compter du 1er juillet 2014, dès lors que le Fonds investit directement ou
indirectement dans des actifs américains, les revenus tirés de ces investissements sont susceptibles d'être soumis à une retenue à la source de 30%. Afin d'éviter le
paiement de la retenue à la source de 30%, la France et les Etats-Unis ont conclu un accord intergouvernemental aux termes duquel les institutions financières non
américaines (« foreign financial institutions ») s'engagent à mettre en place une procédure d'identification des investisseurs directs ou indirects ayant la qualité de
contribuables américains et à transmettre certaines informations sur ces investisseurs à l'administration fiscale française, laquelle les communiquera à l'autorité fiscale
américaine (« Internal Revenue Service »).
Le Fonds, en sa qualité de foreign financial institution, s'engage à se conformer à FATCA et à prendre toute mesure relevant de l'accord intergouvernemental précité.
En dehors de ces restrictions le Fonds est ouvert à tous les souscripteurs avec les particularités suivantes.
Les parts CR-EUR et DR-EUR sont plus particulièrement destinées aux personnes physiques.
Profil type de l'investisseur
Ce Fonds est destiné aux investisseurs qui souhaitent une valorisation de leur capital, via un véhicule investi en actions de l'Union européenne sur le secteur immobilier,
visant à surperformer l'indice de référence sur une durée de 5 ans minimum, et qui sont capables d'assurer le risque découlant de cet investissement. Ce Fonds est
également destiné aux souscripteurs souhaitant investir en vue d'un contrat d'assurance vie.
Le montant qu'il est raisonnable d'investir dans ce Fonds dépend de votre situation personnelle. Pour le déterminer, vous devez tenir compte de votre richesse/patrimoine
personnel, de vos besoins actuels et à un horizon supérieur à 5 ans, mais également de votre souhait de prendre des risques ou au contraire, de privilégier un investissement
prudent. Il est également fortement recommandé de diversifier suffisamment vos investissements afin de ne pas les exposer uniquement aux risques de ce Fonds.
Durée de placement recommandée
5 ans minimum.
Date de clôture de l'exercice
Le dernier jour de bourse de Paris du mois de décembre.
Clôture du premier exercice le 31/12/1990
Périodicité de calcul de la VL
La valeur liquidative est calculée quotidiennement, selon le calendrier Euronext Paris à l'exception des jours de bourse fériés légaux en France.
Lieu de publication de la VL
Cette information est disponible auprès de la Société de Gestion (Oddo Meriten Asset Management SA) et auprès du Dépositaire (Oddo et Cie) au 12, Bd de la Madeleine 75009 Paris ainsi que sur le site http://www.oddomeriten.eu.
Conditions de souscription / rachat
Afi-Esca
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Les demandes de souscription et de rachat sont centralisées auprès du dépositaire chaque jour jusqu'à 11h15 (heure de Paris CET/CEST) et sont exécutées sur la base de
la valeur liquidative du même jour. Les règlements y afférant interviennent le deuxième jour de bourse ouvré qui suit la date de la valeur liquidative retenue.
Centralisateur des ordres de souscription et rachat par délégation de la Société de Gestion
Oddo et Cie
12, Bd de la Madeleine - 75009 Paris
Chaque commercialisateur du Fonds doit faire parvenir au Centralisateur les ordres de souscription et/ou de rachat au plus tard à l'heure de centralisation. Tout ordre reçu
par le Centralisateur postérieurement sera exécuté à la valeur liquidative suivante.
Les commercialisateurs peuvent appliquer leur propre heure limite, antérieure à celle mentionnée ci-dessus, afin de tenir compte de leur délai de transmission des ordres au
centralisateur.
Afi-Esca
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