4.60% pa Multi Barrier Reverse Convertible sur Or
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4.60% pa Multi Barrier Reverse Convertible sur Or
Offre au Public: CH Optimisation de la performance Gamme de produits de ASPS: 1230 Impôt anticipé suisse Rapport du produit en date du 13.02.2017 4.60% p.a. Multi Barrier Reverse Convertible sur Or, Palladium, Argent Observation continue de la barrière pour chacun des sous-jacents | Remboursement par anticipation au gré de l'émetteur | Quanto EUR Date de constatation finale 29.07.2019; émis en EUR; non coté ISIN CH0329505181 | Numéro de valeur 32950518 Les hypothèses mentionnées ici sont fondées sur des données et des modèles que nous considérons fiables et corrects. Cependant l'émetteur et le gestionnaire ne font nullement valoir ni ne garantissent l’exactitude et/ou l’exhaustivité de ces hypothèses. DÉTAILS DU PRODUIT Données de l'émission Date d'émission 08.08.2016 Prix d'émission 100.00% Taille d'émission EUR 10'000'000 (peut être augmentée à tout moment) Informations générales Numéro de valeur 32950518 ISIN CH0329505181 Date de remboursement 08.08.2019 (sous réserve des dispositions en cas de perturbations de paiement) Valeur nominale EUR 1'000 Devise de paiement EUR Protection de la devise Quanto EUR Méthode de calcul des intérêts 30/360; non ajusté; accumulé pendant chaque période de coupon (date de début inclues et date de fin exclue) Anticipation de l’investisseur Les sous-jacents sont négociés à un cours stable ou légèrement en hausse. L’évènement de barrière n'aura pas lieu. Description du produit Ce produit offre aux investisseurs un coupon sans égard à la performance des produits sous-jacent, pendant toute la période, combiné avec une protection conditionnelle descendante. Si un évènement de barrière n'a pas eu lieu, l'investisseur recevra la Valeur nominale à la date de remboursement. Si un évènement de barrière a eu lieu mais que tous les sous-jacents terminent à la date de constatation finale au-dessus de leur cours de constatation initiale, l'investisseur recevra quand même, à la date de remboursement, un paiement en espèces équivalent à la Valeur nominale. Autrement, le remboursement du produit à échéance dépendra de la valeur du sous-jacent à plus mauvaise performance, comme décrit dans la rubrique “remboursement”. L'émetteur a droit au remboursement anticipé, selon les conditions décrites dans la rubrique "remboursement anticipé". Cotation/bourse non coté Mode de cotation Les prix du marché secondaire sont cotés dirty, c'est-à-dire que les intérêts courus sont inclus dans les prix. Type de cotation Les prix du marché secondaire sont cotés en pourcentage. Le coupon est divisé en deux composantes pour des raisons fiscales suisses: Composante d'intérêts Composante option premium 0.00% p.a. 4.60% p.a. Montant(s) de coupon et date(s) de paiement du coupon Date de paiement du coupon Montant du coupon Intérêt intérimaire (le montant couru du coupon) 03.11.2016 EUR 11.50 PAYES 02.02.2017 EUR 11.50 PAYES 04.05.2017 EUR 11.50 EUR 03.08.2017 EUR 11.50 EUR 02.11.2017 EUR 11.50 EUR 01.02.2018 EUR 11.50 EUR 04.05.2018 EUR 11.50 EUR 02.08.2018 EUR 11.50 EUR 01.11.2018 EUR 11.50 EUR 01.02.2019 EUR 11.50 EUR * les niveaux sont exprimés en pourcentage du Cours de constatation initiale Date de constatation Observation de la Barrière Gold initiale 29.07.2016 barrière 29.07.2016 - (50.00%) E I IV IN T F 29.07.2019 AC UK88: b9bd44a2-89a1-4d19-bff9-1d84f31f70f7 - 102566941 Barrière Palladium (50.00%) Barrière Silver (50.00%) Date de constatation Date de finale remboursement 29.07.2019 08.08.2019 Date de paiement du coupon Montant du coupon Intérêt intérimaire (le montant couru du coupon) 03.05.2019 EUR 11.50 EUR 08.08.2019 EUR 11.50 EUR SOUS-JACENTS Sous-jacent Bourse de référence Ticker Bloomberg Cours de constatation initiale Barrière (50.00%)* (100%)* Or (Prix spot) n/a GOLDS USD 1342.00 USD 671.00 Palladium (Prix spot) n/a PALL USD 707.00 USD 353.50 Argent (Prix spot) n/a SILV USD USD 10.02 20.04 Plus d'informations concernant le(s) sous-jacent(s)/élément(s) sous-jacent(s) se trouvent dans la section: Description Détaillée de la Fixation du sous-jacent PERFORMANCE Dernier prix Depuis le début Depuis le Depuis le de la semaine début du mois début de l'année Depuis l'origine Distance à la barrière Probabilité d'une barrière touchée Produit structuré 97.84% -0.02% 0.47% 1.86% -2.16% Gold USD 1'225.85 -0.63% 1.25% 6.53% -8.66% 45.26% 5% Palladium USD 776.50 -1.01% 2.92% 13.86% 9.83% 54.48% 6% Silver USD 17.82 -0.70% 1.54% 11.84% -11.08% 43.77% 15% 18% Performance au cours du temps Produit structuré 120 Gold Palladium 100 Silver Barrière 50.00% 29.07.2016 - 29.07.2019 80 60 40 20 17 25 .0 1. 17 05 .0 1. 16 2. .1 16 16 26 .1 1. 16 1. .1 06 16 0. .1 17 16 9. .0 27 16 9. .0 07 18 .0 8. 16 0 SENSIBILITÉ Delta Produit structuré 0.29 Produit structuré Gold 0.5 0.4 0.3 Palladium 0.2 Gold 0.00 Palladium 0.07 0.0 Silver 0.22 -0.1 Silver 0.1 -0.2 Le Delta mesure la sensibilié du prix de l’option par rapport à la variation d’un actif sous-jacent auquel elle est associée. Si le Delta du sous-jacent est égal à 0.1, cela signifie que 1% de variation du prix du sous-jacent induit une variation de 0.1% du prix de l’option. -0.3 -0.4 Vega Produit structuré -0.91 Produit structuré Gold 17 17 1. .0 25 16 1. .0 05 16 2. .1 16 16 1. .1 26 06 .1 1. 16 16 0. 9. .1 .0 27 17 16 9. .0 07 18 .0 8. 16 -0.5 1.5 1.0 Palladium Gold -0.11 Palladium -0.24 Silver -0.56 Silver 0.5 0.0 -0.5 17 17 1. .0 25 16 1. .0 05 16 2. .1 16 16 1. .1 26 1. 06 .1 16 0. 16 9. .1 .0 27 17 16 9. .0 07 .0 8. 16 -1.0 18 Le Vega mesure la sensibilité du prix de l’option par rapport à la volatilité implicite d’un actif sous-jacent auquel elle est associée. Si le Vega du sous-jacent est égal à 0.1, cela signifie que 1% de variation de la volatilité implicite du sous-jacent induit une variation de 0.1% du prix de l’option. DOCUMENTATION DU PRODUIT La Termsheet indicative comprend les informations nécessaires pour un prospectus simplifié provisoire conformément à l’article 5 de la Loi fédérale suisse sur les placements collectifs de capitaux (« LPCC »). La Termsheet qui sera disponible au plus tard à la date d’émission, ainsi que la Final Termsheet comprennent les informations nécessaires pour un prospectus simplifié définitif conformément à l’article 5 LPCC. La Termsheet contient un résumé d'informations sélectionnées en rapport avec le produit et sert seulement d'information. Seule la Final Termsheet en allemand accompagnée du Programme dérivé de l’émetteur respectif valable à la date de constatation initiale et contenant tous les termes et conditions dans sa dernière version (le "Programme") forment la documentation complète et juridiquement contraignante relative au produit (la "documentation du produit"). Ainsi, la Final Termsheet doit toujours être lue avec le Programme. Les termes utilisés dans la Final Termsheet, mais qui n'y sont pas définis, ont le sens que leur donne le Programme. Bien que des traductions dans d'autres langues puissent être disponibles, seuls la termsheet finale et le programme en anglais sont juridiquement rattachés. Veuillez vous référer à la Termsheet liée au programme pour tout risque associé à ce produit. Pendant toute la durée du produit, la documentation relative peut être commandée gratuitement auprès du gestionnaire, Europaallee 39, 8004 Zurich (Suisse), via téléphone (+41-(0)58-800 1000*), fax (+41-(0)58-800 1010) ou via e-mail ([email protected]). Veuillez noter que tous les appels effectués sur les numéros marqués d’un astérisque (*) sont enregistrés. En appelant un tel numéro, nous considérons que vous acceptez cette procédure. DESCRIPTION DÉTAILLÉE DE LA FIXATION DU SOUS-JACENT Dans un souci de clarté, les sous-jacents cotant en cents et en Dollars US seront cotés en Dollar US. Définitions des sous-jacents Contrat à terme (Futures Contract) Contrat à terme spécifique avec un remboursement comme indiqué dans son nom. Generic Front Month Futures Generic Front Month-Futures Contract désigne le prochain contrat à terme dans la liste des contrats à terme admissible Contract tel que décrit ici, de sorte que chaque contrat soit substitué après la date d’expiration le mois de livraison du sous-jacent. Le ticker Bloomberg pour le Generic Front Month-Futures Contract peut faire référence à différents contrats du sous-jacent dépendant du réglage de l’utilisateur. Définitions de la fixation Contrat à terme et Generic Front Month Futures Contracts Prix de règlement officiel du sous-jacent respectif à la date de Fixation pertinente à la bourse de référence, comme déterminé par l’agent de calcul. Prix comptant pour les Métaux de base Pour l’aluminium (prix comptant), le cuivre (prix comptant), le nickel (prix comptant), et le zinc (prix comptant) ; Valorisation du sous-jacent respectif à la date de Fixation pertinente sur la bourse de référence, comme déterminé par l’agent de calcul. Prix spot pour les Métaux précieux Cours de constatation du sous-jacent respectif à la date de fixation pertinente à la Source du fixing associé, tel que déterminé par l’agent de calcul. Le prix est indiqué en dollars pour une once troy du sous-jacent respectif. Sous-jacent GOLDS Comdty SILV Comdty PLAT Comdty PALL Comdty Source du Fixing LBMA Gold Price PM / USD LBMA Silver Price / USD LBMA Platinum Price PM / USD LBMA Palladium Price PM / USD Sous-jacents autre que ceux Cours de clôture officiel du sous-jacent respectif à la date de constatation respective, tel que calculé et publié par le ci-dessus Sponsor de l'indice ou, le cas échéant, par la bourse de référence, comme déterminé par l'agent de calcul. Liste des contrats à terme admissibles Bourse Matière première Bloomberg Ticker Unit Contrats Contract) à terme CBOT Blé W 1 Comdty Boisseau HKNUZ KBT Blé de Kansas City KW1 Comdty Boisseau HKNUZ CBOT Maïs C 1 Comdty Boisseau HKNUZ CBOT Grains de soja S 1 Comdty Boisseau FHKNX ICE Café KC1 Comdty Livre HKNUZ ICE Sucre #11 SB1 Comdty Livre HKNV ICE Cacao CC1 Comdty tonne métrique HKNUZ ICE Coton #2 CT1 Comdty Livre HKNZ ICE Jus d'orange JO1 Comdty Livre FHKNUX CME Lait classe III DA1 Comdty Livre FGHJKMNQUVXZ CME Lean Hogs LH1 Comdty Livre GJMNQVZ CME Bovins vivants LC1 Comdty Livre GJMQVZ CME Bovins d’engraissement FC1 Comdty Livre FHJKQUVX NYMEX Pétrole brut WTI CL1 Comdty Baril FGHJKMNQUVXZ NYMEX Fuel HO1 Comdty Gallon FGHJKMNQUVXZ NYMEX Essence RBOB XB1 Comdty Gallon FGHJKMNQUVXZ ICE Pétrole brut Brent CO1 Comdty Baril FGHJKMNQUVXZ ICE Gasoil QS1 Comdty tonne métrique FGHJKMNQUVXZ NYMEX Gaz naturel NG1 Comdty million British thermal units FGHJKMNQUVXZ LME Aluminium* LA1 Comdty tonne métrique FGHJKMNQUVXZ LME Cuivre* LP1 Comdty tonne métrique FGHJKMNQUVXZ COMEX Cuivre* HG1 Comdty Livre HKNUZ LME Plomb* LL1 Comdty tonne métrique FGHJKMNQUVXZ LME Nickel* LN1 Comdty tonne métrique FGHJKMNQUVXZ LME Zinc* LX1 Comdty tonne métrique FGHJKMNQUVXZ COMEX Or* GC1 Comdty Onces GJMQZ COMEX Argent* SI1 Comdty Onces HKNUZ NYMEX Platinium* PL1 Comdty Onces FJNV NYMEX Palladium* PA1 Comdty Onces HMUZ CBOE SPX Volatility Index UX1 Index Points d’indice FGHJKMNQUVXZ EUREX VSTOXX FVS1 Index Points d’indice FGHJKMNQUVXZ (Futures * Pour les métaux de base et les métaux précieux, le tableau ci-dessus s’appliquera seulement si le sous-jacent est défini comme un contrat à terme du mois le plus rapproché "Generic Front Month Futures Contract" dans la section "sous-jacent" ci-dessous. Table de Code des contrats à terme (Futures Contracts) Code Mois F Janvier G Février H Mars J Avril K Mai M Juin N Juillet Q Août U Septembre V Octobre X Novembre Z Décembre POUR LA DISTRIBUTION EN SUISSE Leonteq Securities AG Europaallee 39 8004 Zurich, Suisse Tél: +41 58 800 1111 [email protected] www.leonteq.com POUR LA DISTRIBUTION DANS L'ESPACE ÉCONOMIQUE EUROPÉEN (EEE) Leonteq Securities (Europe) GmbH Goetheplatz 2 60311 Frankfurt, Allemagne Tél: +49 69 970 979 900 www.leonteq.de SUCCURSALES Leonteq Securities (Europe) GmbH Paris Branch 40 Rue la Pérouse 75116 Paris, France Tél: +33 (0)1 40 62 79 38 www.leonteq.fr Leonteq Securities (Europe) GmbH London Branch Level 26, The Shard, 32 London Bridge Street London, SE1 9SG, Royaume-Uni Tél: +44 (0)207 467 5350 www.leonteq.co.uk