Méthodes de tarifications actuelles au Royaume

Méthodes de tarifications actuelles au
Royaume-Uni
Simon Kneller FIA
21/3/2014
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Aperçu du marché du Royaume-Uni
assurance non-vie.
Source: ABI
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Aperçu du marché du Royaume-Uni
assurance non-vie.
Le Marché Habitation réalise généralement un bénéfice
technique. L’année 2007 a impacté par inondations.
Le marché auto est une histoire totalement différente. Il a
seulement réalisé un bénéfice technique une fois pendant
les vingt-et-une dernières années, avec le dernier
bénéfice étant réalisé en 1998.
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La facilité de changement de l'assureur.
Les assurés auto et habitation au Royaume Uni ont les droits suivant:
(i) De résilier leurs contrats d’assurance à tout moment après sa création.
(ii) Pour retirer des renouvellements automatiques de leurs polices.
(iii) Pour changer d’assureur au renouvellement sans préavis.
Les droits de consommateurs sont réglementé par le FCA. L’un de ses principes clés dit:
« Les consommateurs ne sont pas confrontés à des obstacles déraisonnables aprèsvente imposés par les entreprises pour changer de produit, changer d’assureur, déclarer
un sinistre ou déposer une plainte. »
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Taux de renouvellement en Royaume Uni
Source : GFK
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Méthodes techniques de tarification
GLM
Utilisé à tarification
d’Auto, 5-10 facteurs,
1m entrées
Utilisé à tarification
d’Auto, 50-100
facteurs, 5m entrées
1995
2005
1992
2000
Papier par
Brockman
& Wright
Utilisé à
tarification
d’Habitation
2014
Utilisé à tarification
d’Auto, 200+ facteurs,
10m+ entrées
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Méthodes techniques de tarification
GLM et au-delà
Fig8
Conversion rate delivering maximum profit
High volumes, zero profit
Fig9
No volumes, zero profit
Same amount of profit can be gained at higher volumes
L'optimisation des prix
Le Lissage Spatial; 2005 7
Méthodes techniques de tarification
Donnée Externe
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Méthodes techniques de tarification
…
Lifetime Value Adjustment
(1
Sum
Single Year Value at Year n
Renewal Retention @ Year 1
Renewal Retention @ Year 2
x
x
x
Renewal Retention @ Year 3
x
Renewal Retention @ Year n
x
)
[Claim Costs (1) x Expenses, Fraud & Underwriting Factors (2)]
From Covea Direct Private Car diagram
2 – Multiplicative Ancillary Income
(
Sum
MTA Uplift
Instalment Income
x
‐
3 – Renewal Margin
) + 1 x
Renewal Margin
+ 1
1 – Additive Ancillary Income
(
Sum
Add‐Ons
Breakdown Cover
Replacement Vehicle Cover
Other
Add‐Ons
Cancellation Fee
MTA Fee
9
)+
[Claim Costs (1) x Expenses, Fraud & Underwriting Factors (2)]
From Covea Direct Private Car diagram
Méthodes techniques de tarification
L’avenir
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Méthodes techniques de tarification
Conclure
Les méthodes de tarifica0ons actuelles au Royaume‐Uni ont été influencé par : • L’augmenta0on dans la puissance des ordinateurs qui a permis de plus en plus des techniques de tarifica0on sophis0quées. • L’augmenta0on dans l’u0lisa0on de donnée. • La facilité du changement d’assureurs. • Les tendances dans la distribu0on et des méthodes d’achat, en par0culier les comparateurs. Ces tendances ont crée un situa0on où les tarifica0ons sont très complexe, et où les tarifica0on ont caractéris0ques qui sont aFrant l’intérêt de la régulateur. Les actuaires devront commencer à reconnaitre des nouvelles influences sur leur analyses, et ces influences ne sont pas expliqués ou prévu par les mathéma0ques. 11