L`ISR APPLIQUÉ À L`IMMOBILIER SELON AMUNDI L`IMMOBILIER

L’ISR APPLIQUÉ À L’IMMOBILIER
SELON AMUNDI l’immobilier
La société de gestion d’actifs immobiliers, Amundi Immobilier,
a fait vérifier par le cabinet d’audit Ernst & Young en novembre 2012
sa démarche ISR appliquée à l’immobilier.
Un engagement dans la recherche et le développement de méthodes et d’outils depuis 2010.
La construction d’un Outil d’Audit Environnemental Immobilier, La Cartographie Immeuble, en
partenariat avec la société Sintéo.
’application et le déploiement de l’outil de Cartographie Environnementale Immeuble de façon
L
exhaustive à l’ensemble des 300 immeubles en gestion directe dans les portefeuilles ainsi que pour toutes
les acquisitions.
’apport des méthodes et outils d’analyse extra-financière d’Amundi Expertise ISR, engagé
L
depuis longtemps dans l’intégration de critères de développement durable et d’utilité sociétale dans la
politique d’investissement sur toutes ses classes d’actifs.
Une approche dynamique de la notation avec un suivi dans le temps sur l’intégralité de la durée de
vie du fonds.
La rédaction d’une Charte ISR engageant tous les collaborateurs de la société de gestion.
Leader engagé dans les réflexions et projets de place sur l’ISR Immobilier
• membre fondateur de l’Observatoire de l’Immobilier Durable
• signataire de la Charte pour l’efficacité énergétique des bâtiments tertiaires publics et privés, pour le
compte de l’OPCI grand public OPCIMMO
• implication et engagement dans les réflexions de place (ASPIM, AFG, ORIE, OID,…).
amundi-immobilier.com
800 €
700 €
€ HT/m² SHON
L’ISR APPLIQUÉ À L’IMMOBILIER
SELON AMUNDI IMMOBILIER
600 €
RISQUE
500 €
DÉFENSIF
400 €
300 €
200 €
100 €
OPPORTUNITÉ
VALORISATION
0€
0/100
50/100
100/100
Les étapes
Performance environnementale (/100)
Moyenne Amundi
Moyenne fonds
NOTATION DE L’ACTIF
AU NIVEAU DE L’IMMEUBLE
La cartographie environnementale immeuble
69 / 100
Notation environnementale de l’immeuble au travers d’un audit de l’énergie,
du traitement de l’eau, des déchets, des transports, de la pollution et du
bien-être, permettant de dégager :
les performances intrinsèques du bâtiment,
l’impact de l’utilisation de ses occupants,
les sources et potentiel de valorisation.
Outil adapté à tous les types d’actifs immobiliers, que ce soit en typologie
(bureaux, commerces, entrepôts, hôtels,...), période de construction ou
localisation géographique.
0
10
30
20
50
40
60
70
80
90 100
Energie
89
Santé et
Bien-être
Eau
73
33
Déchets
57
67
Pollution
63
Transport
AU NIVEAU DU FONDS
800 €
L’évaluation environnementale de l’ensemble
des actifs
700 €
immobiliers en portefeuille
600 €
RISQUE environnementale
DÉFENSIF
500 de
€ la notation
Notation environnementale du fonds à partir
€
pondérée par la valeur vénale de chaque400
immeuble
en portefeuille.
€
Projection de la situation de chaque actif 300
immobilier
par rapport aux autres
200
€
actifs du fonds sur un mapping permettant
de piloter et d’orienter la
100 €
gestion du fonds :
OPPORTUNITÉ
VALORISATION
0€
identification des actions nécessaires pour
atteindre un
seuil minimum
0/100
50/100
100/100
de performance,
Performance environnementale (/100)
Moyenne
Amundi
Moyenne fonds
politique de priorisation des plans de travaux ou
d’arbitrage.
AU NIVEAU DU FONDS, DES ACTIFS ET DE LA SOCIÉTÉ DE
GESTION
69 / 100
La mesure des critères S et G
Application du processus d’analyse extra-financière d’Amundi Expertise
0 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100
ISR :
Energie
Mesure des critères S Social
89
Santé et
Pratiques et rôle social des actifs immobiliers, des
locataires
occupants
Eau
Bien-être
73
et des parties prenantes de la chaine d’approvisionnement.
33
Mesure des critères G Gouvernance
57
67
Règles de gouvernance de la société de gestion
(gestion des
actifs,
Déchets
Pollution
63
acquisition, évitement des conflits d’intérêt,…) et des fonds (droits de
Transport
vote).
Optimal Base
Note obtenue
Moyenne Amundi
Mesure des critères E Environnemental
Politique environnementale des prestataires (notamment promoteurs et
gestionnaires).
G
800 €
0 €
700
G
0
F
14
E
29
D
43
C
57
B
71
A
86
Note obtenue
Moyenne Amundi
F
14
E
29
D
43
C
57
B
A
71
86
100
600 €
RISQUE
500 €
DÉFENSIF
400 €
300 €
200 €
100 €
OPPORTUNITÉ
VALORISATION
0€
0/100
50/100
100/100
Performance environnementale (/100)
Moyenne Amundi
Moyenne fonds
69 / 100
La Charte
ISR
L’ensemble de la démarche
0 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100
et ses processus opérationnels
Energie
89 Charte ISR,
sont détaillés dans une
Santé et
vérifiée
par
Ernst
& Young
Eau
Bien-être
73 gestion
et engageant la33société de
et chacun de ses collaborateurs.
Déchets
La détermination d’une note ISR pour le fonds
Méthode de notation “Best in Class”
Base
INVESTISSEMENT POUR
ATTEINDRE LE NIVEAU DE BASE
€ HT/m² SHON
€ HT/m² SHON
Optimal
57
67
Pollution
63
Transport
Optimal
Base
Note obtenue
Moyenne Amundi
100
Note ISR
Forte exigence dans le niveau accepté de note ESG moyenne du
portefeuille : note supérieure ou égale à la note C (sur une échelle de
A à G).
Règles d’exclusion : actifs ou prestataires notés E, F ou G.
G
0
F
14
E
29
D
43
C
57
B
71
A
86
Amundi Immobilier - Siège social : 91-93 boulevard Pasteur - 75710 Paris Cedex 15 - France. amundi.com - amundi-immobilier.com Société Anonyme au capital de 15 666 374 euros - 315 429 837 RCS Paris - Société de Gestion de Portefeuille agréée par l’AMF sous le n° GP 07000033 Février 2014 - Sources Amundi Immobilier et Sintéo - Conception et réalisation graphiques : Direction de la communication d’Amundi.
100