Calcul du BFR normatif

Question 1 : Quel est le BFR qui correspond au niveau d'activité prévue ?
Il s'agit bien entendu du BFR normatif
Calcul du BFR normatif
RESSOURCES
EMPLOIS
Eléments
Stock matières premières
Stock produits finis
Créances clients
TVA déductible sur frais variables
TVA déductible sur frais fixes
Totaux
Dettes fournisseurs sur frais variables
Dettes fournisseurs sur frais fixes
Dettes salariés variables
Dettes salariés fixes
Dettes charges sociales variables
Dettes charges sociales fixes
Dettes fiscales TVA
Totaux
Montant net BFR
45
30
60
45
45
Coefficients de
pondération
0,400
0,490
1,196
0,087
0,012
90
90
20
20
30
30
45
0,532
0,071
0,040
0,200
0,020
0,100
0,196
Délais
Emplois
Ressources
18,000
14,700
71,760
3,925
0,525
108,910
Partie fixe
18,000
14,700
71,760
3,925
0,525
47,900
6,405
0,800
4,000
0,600
3,000
8,820
71,524
37,39
Le BFR normatif représente 37,39 jours de CA HT soit = 37,39 jours x 6 000 000 / 360 jours =
623 089
Le BFR normatif représente 50,79 jours de CA HT - 223 410 soit = 50,79 jours x 6 000 000 / 360 jours - 223 410 =
623 089
Calcul des coefficients de pondération
Créances clients
Stock matières premières
Partie Variable
1,196
0,400
(1 + taux de TVA) ou (CATTC / CA HT)
Frais variables de matières premières / CA HT
Stock de produits finis
0,490
Coût de production / CA HT => coût d'achat des MP
+ charges de production
(uniquement des frais variables ???)
et bien entendu hors amortissements)
= ( 40% + 6% + 3% )
TVA déductible sur frais variables
0,087
TVA déductible sur frais fixes
0,012
Dettes fournisseurs sur frais variables
0,532
Dettes fournisseurs sur frais fixes
0,071
Dettes salariés variables
0,040
Dettes salariés fixes
0,200
Dettes charges sociales variables
0,020
Dettes charges sociales fixes
0,100
Dettes fiscales TVA collectée
0,196
-47,900
-6,405
-0,800
-4,000
-0,600
-3,000
-8,820
50,790
-13,40458
846 498
-223 410
TVA déductible sur frais variables du CA HT
= 19,6% x (40%+3%+1,5%) x 6 000 000 / 6 000 000
TVA déductible sur frais fixes du CA HT
= 19,6% x (177 000 + 180 000) / 6 000 000
Achats TTC des frais variables
(40% + 3% + 1,5%) x 1,196
Achats TTC des frais fixes
(177 000 + 180 000) x 1,196 / 6 000 000
salaires nets des frais variables
6% x 2/3
salaires nets des frais fixes / CA HT
1 800 000 x 2/3 / 6 000 000
Charge sociales des frais variables
6% x 1/3
Charges sociales des frais fixes / CA HT
1 800 000 x 1/3 / 6 000 000
TVA collectée sur CA HT / CA HT
= 19,6% x 6 000 000 / 6 000 000
BFR normatif cas n°3
A.VERNHET 2007
Question 2 : Quel est le résultat prévisionnel de ce projet ?
Chiffre d'affaires
Charges variables
Matières premières
Charges de personnel (salaires nets)
Charges de personnel (charges sociales)
Location de matériel de production HT
Transport sur ventes HT
Total des charges variables
Marge sur coûts variables
Charges financières
Charges fixes
Achats non stockés de matières HT
Autres charges externes HT
Impôts et taxes
Charges de personnel (salaires nets)
Charges de personnel (charges sociales)
Dotations aux amortissements
Total des charges fixes
Résultat de l'exercice
6 000 000
2 400
240
120
180
90
3 030
2 970
93
000
000
000
000
000
000
000
463
177
180
75
1 200
600
223
2 455
421
000
000
000
000
000
500
500
037
100,00%
40,00%
4,00%
2,00%
3,00%
1,50%
50,50%
49,50%
1,56% = 623 089 x 15%
Question 3 : Quel est la relation BFR, CA et SR ?
Le BFR à financer varie en fonction du chiffre d'affaires. Le financement de ce besoin engendre des frais financiers qui sont eux aussi proportionnels au
chiffre d'affaires, donc ces frais ne doivent pas être considérer comme des frais fixes mais comme des frais variables.
La marge sur coûts variables varie avec le Besoin en Fonds de Roulement. Les charges financières représentent 1,56% du CA. La marge sur coûts
varaibles ressort à 47,94% et le Seuil de Rentabilité à:
SR =
= 2 455 500 / 47,94% =
5 121 784
BFR normatif cas n°3
A.VERNHET 2007