sg pierre entreprise

SG PIERRE ENTREPRISE
Actions de SG Pierre Entreprise
3ème trimestre 2015
EVOLUTION PERFORMANCE (Base 100)
Orientation de gestion
SG Pierre Entreprise est un OPCI (Organisme de
Placement Collectif Immobilier) de type FPI (Fonds
de Placement Immobilier).
Son objectif est d’offrir aux investisseurs une
distribution régulière de dividendes et des
perspectives de valorisation liées au marché de
l’immobilier d’entreprise.
La stratégie d’investissement vise à proposer aux
porteurs la performance d’un placement adossé à
un portefeuille investi principalement dans des actifs
immobiliers de type bureaux, commerces, locaux
d’activités,
entrepôts
et
locaux
industriels
essentiellement répartis sur le territoire français (60
à 90% des actifs sont investis en immobilier).
117
116
115
114
113
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111
110
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102
101
100
99
INDICATEURS DE RISQUE
en année(s) glissante(s)
Volatilité Portefeuille
100% FONDS NON BENCHMARKÉ
Caractéristiques de gestion
30/09/2015
Date de valorisation
Actifs gérés
960,73 €
Forme juridique
FPI
Droit applicable
Français
Date de création du fonds
Portefeuille
1,41%
Lancement
du fonds
12,33%
ALLOCATION D'ACTIFS
Exposition Immobilière
90,88%
Exposition Financière
9,12%
EUR
ISIN
PATRIMOINE GLOBAL
10 ans minimum
mensuelle
Valorisation
Norme Européenne
10.000 €
OPCVM
Monétaires
2011
2012
2013
2014
T4
T1
T2
T3
:
:
:
:
46,80 € / part
43,42 € / part
54,04 € / part
54,24 € / part
23/02/2015
22/05/2015
25/08/2015
24/11/2015
13,56
13,56
13,56
13,56
Dépositaire
Société de gestion
€/
€/
€/
€/
part
part
part
part
CACEIS BANK FRANCE
EVOLUTION DE SG PIERRE ENTREPRISE
La mise en paiement de cet acompte interviendra le
24 novembre 2015.
Immobilier
non coté
90,88%
AMUNDI Immobilier
Frais courants
Erratum : Sur le reporting du 2ème trimestre 2015 il
fallait lire le taux d’occupation physique du fonds est
de 95,75% à la fin de ce trimestre.
(1)
- Gestion et fonctionnement 1,95 % maximum par an
- Exploitation immobilière
A la fin du troisième trimestre 2015, l’ensemble du
patrimoine immobilier a été de nouveau expertisé.
Les valeurs d’expertise des actifs ont légèrement
baissé de 1,98% par rapport au 2ème trimestre 2015.
Cette baisse est due au rapprochement des
échéances locatives sur deux des actifs en
portefeuille : LE COLLEGIEN (77) et SAINTHERBLAIN (44).
Le montant de la distribution au titre du troisième
trimestre 2015 s’élèvera à 13,56 euros par part.
9,12%
CTO
Eligibilité
EXPERTISE
DISTRIBUTION
-
Minimum de la première
souscription
2,18%
Au troisième trimestre 2015, le taux d’occupation
financier est de 88,67% contre 87,75% au deuxième
trimestre 2015. Le taux d’occupation financier s’est
amélioré en raison d’une occupation plus élevée
dans l’immeuble AXIUM à Issy les Moulineaux.
FR0011224013
Durée minimale de
placement recommandée
3,22%
Le taux d’occupation physique du fonds est de
92,72% à la fin de ce trimestre. (1)
16/04/2012
Devise de référence
Dividendes et
acomptes
1 an
33 852 421 €
Valeur liquidative
Historique des
revenus
Depuis
3 ans
COMMENTAIRE DE GESTION
PERFORMANCES (nettes de frais)
Indice
1 an
2,90 % maximum par an
Droits d'entrée
9,9 % maximum TTC
Droits de sortie
Néant
0%
50%
100%
Ce document n'est pas destiné à des fins de prospection commerciale. Ce document n'a fait l'objet d'aucune approbation par une autorité compétente et ce pour aucun pays. Les informations contenues dans le présent document sont purement indicatives. Ce
document peut faire l'objet de modifications de temps à autre sans préavis et doit être lu en liaison avec la version la plus récente du prospectus complet du produit et des prospectus simplifiés appropriés. Ces documents ainsi que les derniers rapports
périodiques sont disponibles sur demande auprès du siège social de la Société de Gestion Amundi Immobilier – 90 Boulevard Pasteur – CS 21564 – 75730 Paris Cedex 15. Ce document ainsi que son contenu, sont la propriété d’Amundi et des sociétés
appartenant au groupe Amundi, leur reproduction ou leur distribution est strictement interdite sans l'autorisation écrite préalable d’Amundi. La performance décrite dans ce document est exprimée en EUR. Cette performance peut être augmentée ou diminuée en
fonction des fluctuations de taux de change entre cette devise et celle dans laquelle vous investissez.
SOCIETE GENERALE : S.A. au capital de 1 007 625 077,50 EUR – 552 120 222 RCS Paris – Siège social : 29 bd Haussmann 75009 Paris
SG PIERRE ENTREPRISE
3ème trimestre 2015
Actions de SG Pierre Entreprise
Patrimoine Immobilier non coté
PRINCIPAUX ACTIFS IMMOBILIERS
Adresse
Date d'acquisition
1 Rue du Chêne Lassé - 44800 SAINT-HERBLAIN
Affectation des locaux
28/12/2007
Surface
Bureaux
2214 m² (1)
Locaux d’activité
4351 m² (1)
35 Allée du Clos des Charmes - 77090 COLLEGIEN
01/10/2007
Bureaux
5379 m²
EURALILLE – Boulevard de Turin - 59777 LILLE
01/10/2007
Bureaux
7992 m²
AXIUM - 2-10 Rue Marceau - 92130 ISSY-LES-MOULINEAUX
21/12/2012
Bureaux
12% de 15 551 m² (2)
(1) réaffectation de surface de locaux d’activité en surface de bureaux (2) travaux modificatifs
REPARTITION PAR SECTEUR D'ACTIVITE
REPARTITION GEOGRAPHIQUE PAR VALEUR
Issy-Les-Moulineaux
Locaux
d'activité
4351 m²
27,34%
Lille
Collégien
42,10%
14,99%
17451 m²
Bureaux
Saint-Herblain
0
5 000
10 000
15 000
20 000
SITUATION LOCATIVE
Sur l’ensemble des actifs, il y a deux plateaux libres sur l’immeuble
AXIUM ainsi que quatre autres sur l’immeuble EURALILLE.
Nos équipes travaillent à la relocation de ceux-ci.
Au 30/09/2015, 27 272€ de franchise ont été concédés sur l’ensemble
du patrimoine dans le cadre des relocations opérées sur les trimestres
précédents afin d’éviter un turn-over de locataires.
Le taux d’occupation financier du 3ème trimestre s’établit à 88,67%.
15,57%
0%
10%
20%
30%
40%
50%
Franchise : négociation entre le bailleur et le locataire d’une gratuité
de loyer pendant une période définie permettant notamment
d’accompagner le locataire dans la prise en charge de surface louée.
Cet accompagnement commercial permet d’éviter au locataire un
double loyer pendant la période des travaux d’aménagement, et
couvre le coût de ces travaux et le coût du déménagement.
Taux d’occupation financier : rapport entre le montant des loyers
facturé (franchises incluses) et le total des loyers qui serait facturé si
l’ensemble du patrimoine était loué (sans franchises).
PRINCIPAUX MANQUES A GAGNER
Les principaux manques à gagner dans le calcul du taux d’occupation
sont :
100%
90%
Vacance
Franchise : franchise de loyer de 18 381€ sur l’immeuble EURALILLE
à Lille (59) ainsi que de 8 891€ sur l’immeuble AXIUM à Issy-lesMoulineaux (92) au 3ème trimestre.
Franchise
Vacance : Au 30/09/2015, il y a 1577 m² libres sur l’ensemble du
patrimoine, représentant 7,2% de celui-ci, cette augmentation de la
vacance est due à la libération d’un plateau sur l’immeuble
EURALLILLE.
80%
70%
60%
50%
88,67%
40%
30%
20%
Taux d'occupation
financier
10%
0%
SG Pierre Entreprise
Ce document n'est pas destiné à des fins de prospection commerciale. Ce document n'a fait l'objet d'aucune approbation par une autorité compétente et ce pour aucun pays. Les informations contenues dans le présent document sont purement indicatives. Ce
document peut faire l'objet de modifications de temps à autre sans préavis et doit être lu en liaison avec la version la plus récente du prospectus complet du produit et des prospectus simplifiés appropriés. Ces documents ainsi que les derniers rapports
périodiques sont disponibles sur demande auprès du siège social de la Société de Gestion Amundi Immobilier – 90 Boulevard Pasteur – CS 21564 – 75730 Paris Cedex 15. Ce document ainsi que son contenu, sont la propriété d’Amundi et des sociétés
appartenant au groupe Amundi, leur reproduction ou leur distribution est strictement interdite sans l'autorisation écrite préalable d’Amundi. La performance décrite dans ce document est exprimée en EUR. Cette performance peut être augmentée ou diminuée en
fonction des fluctuations de taux de change entre cette devise et celle dans laquelle vous investissez.
SOCIETE GENERALE : S.A. au capital de 1 007 625 077,50 EUR – 552 120 222 RCS Paris – Siège social : 29 bd Haussmann 75009 Paris
SG PIERRE ENTREPRISE
3ème trimestre 2015
Actions de SG Pierre Entreprise
Renouvellement du conseil de surveillance :
Les mandats des membres du Conseil de Surveillance, d’une durée de 3 ans, arrivant à expiration en 2015, le Conseil de
Surveillance doit être renouvelé en intégralité.
En juin dernier, un appel à candidature a été lancé via le reporting trimestriel. Les lettres de candidature devaient être
adressées avant le 23 septembre 2015 à la Société de Gestion.
Seuls 4 candidats se sont présentés, correspondant aux 4 membres actuels du Conseil de Surveillance demandant leur
réélection.
Le nombre de candidats n’excédant pas le nombre maximum de 5 membres du Conseil de Surveillance, toutes les
candidatures ont été retenues sans qu’il soit besoin de les départager en recourant à un vote des porteurs de parts du FPI.
Ainsi les 4 membres du Conseil de Surveillance sont réélus :




Mme Maëlle BRIENS,
M. Dominique DUTHOIT,
M. Daniel GEORGES,
M. Henri TIESSEN.
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SOCIETE GENERALE : S.A. au capital de 1 007 625 077,50 EUR – 552 120 222 RCS Paris – Siège social : 29 bd Haussmann 75009 Paris