fr0010013938_groupama mondactions_201603

GROUPAMA MONDACTIONS
Fonds nourricier de MONDE
GAN - ID
Reporting Mensuel au 31/03/2016
FR0010013938
ISIN Part D
Indicateur de
référence :
INFORMATIONS SUR LE FONDS
MSCI World € clôture (dividendes nets réinvestis)
ÉVOLUTION DE LA PERFORMANCE *
CHIFFRES CLÉS
Performances annuelles nettes en % (5 ans)
Part D
Actif net en M. d' EUR :
VL au 31/03/16 :
Devise de valorisation :
17,99
Année
2015
2014
2013
2012
2011
222,96
OPC
12,42
21,46
18,62
11,73
-2,77
Indicateur de référence
10,42
2,00
19,50
1,96
21,20
-2,58
14,05
-2,31
-4,10
1,33
1 mois
Depuis le
1 an
3 ans
5 ans
29/02/16
31/12/15
31/03/15
28/03/13
31/03/11
1,38
-7,09
-10,21
37,14
66,06
EUR
Périodicité de la VL :
Quotidienne
Ecart
CARACTÉRISTIQUES
Classification AMF :
Actions internationales
Actions internationales général
28/02/2003
Catégorie Europerformance :
Date d'agrément AMF :
Performances cumulées nettes en %
Période
OPC
Code Bloomberg :
GROMOND
Type d'OPC :
FIA
DURÉE DE PLACEMENT RECOMMANDÉE :
Indicateur de référence DNR **
1,82
-5,01
-9,01
37,34
70,72
Ecart
-0,44
-2,09
-1,20
-0,20
-4,67
** Performances DNR (dividendes nets réinvestis) depuis l'origine
Performances 5 ans (base 100)
Supérieure à 5 ans
GROUPAM A M ONDACTIONS
ANALYSE DU RISQUE (Sur 1 an)
Indicateur de réf érence
200
OPC
Indicateur de référence
180
Volatilité
22,58
22,03
160
Ratio de Sharpe
-0,44
-0,40
140
Tracking Error (Ex-post)
2,29
-0,53
Beta
1,02
-
120
Ratio d'Information
168,54
166,06
100
80
31/03/ 11
30/03/12
30/ 03/ 13
31/03/14
31/03/15
31/03/16
* Les performances passées ne préjugent pas des résultats futurs. Elles ne tiennent pas compte d'éventuelles commissions perçues lors de la souscription et du rachat de parts.
ANALYSE DU PORTEFEUILLE AU 31/03/2016
GROUPAMA MONDACTIONS
Indicateur de référence DNR **
RÉPARTITION SECTORIELLE (en % de l'actif, hors liquidités)
RÉPARTITION GÉOGRAPHIQUE (en % de l'actif, hors liquidités)
6,9
Energie
80
6,4
59,2
40
4,9
Produits de base
58,6
60
22,9
11,5
20
4,6
Industrie
8,1
12,7
7,9
Etats Unis
11,0
13,7
Consommation
cyclique
Zone Euro
Europe
Japon
LES DIX PLUS IMPORTANTES LIGNES EN PORTEFEUILLE
13,3
Valeurs
7,0
Consommation
courante
2,48
12,5
• CVS HEALTH CORP
2,28
12,7
• WALT DISNEY CO/THE
1,89
• ROCHE HOLDING AG-GENUSSCHEIN
1,49
• FRANCO-NEVADA CORP
1,48
• VERIZON COMMUNICATIONS INC
1,41
• RAYTHEON COMPANY
1,34
• GOODYEAR TIRE AND RUBBER CO
1,33
• PNC FINANCIAL SERVICES GROUP
1,32
17,3
Finance
19,6
18,2
Technologie de
l'inf ormation
14,4
6,2
Telecommunications
3,6
2,8
Services aux
collect ivités
• JPMORGAN CHASE AND CO
3,5
Liquidités et OPC monétaires :
0
5
10
3,4
1,7
0,9
4,7
15
20
Asie
RÉPARTITION PAR DEVISE (en % de
l'actif, hors liquidités)
1,31
64,0
USD
59,4
20,8
EUR
11,5
7,9
JPY
8,4
4,1
GBP
7,2
2,4
CHF
3,4
0,8
Autres
10,1
11,47
25
Nombre de valeurs en position :
Canada
% de l'actif
• APPLE INC
10,9
Sante
8,4
0
10,5
137
0
20
Edité par Groupama Asset Management – Siège social : 25 rue de la Ville l'Evêque, 75008 Paris - Site web : www.groupama-am.fr
40
60
80
GROUPAMA MONDACTIONS
Fonds nourricier de MONDE
GAN - ID
Reporting Mensuel au 31/03/2016
INFORMATIONS SUR LE FONDS
FR0010013938
Indicateur de
référence :
MSCI World € clôture (dividendes nets réinvestis)
COMMENTAIRE DU GÉRANT
CONDITIONS DE COMMERCIALISATION
Minimum de première souscription :
Néant
Souscription suivante :
En dix millième(s) de part
Centralisateur :
Conditions de
souscriptions / rachats :
ISIN Part D
GROUPAMA BANQUE
Tous les jours avant 10h30 - VL inconnue - Règlement
J+3
FRAIS
Commissions de souscription maximum
non acquises à l'OPC :
4,00%
Commissions de rachat maximum
non acquises à l'OPC :
Néant
Frais de gestion directs (maximum) :
0,3 %
Frais de gestion indirects (maximum) :
1,1 %
Le détail des frais supportés par l’OPC est consultable dans le Prospectus.
Le mois de mars a vu les marchés actions rebondir, aidés par les annonces des
banques centrales. En effet, Mario Draghi n'a pas déçu les marchés en annonçant
d'une part une baisse des taux (notamment baisse du taux de dépôt à -0,40%
impliquant un message accommodant vis-à-vis des banques), d'autre part un nouveau
programme TLTRO. Il a surtout renforcé le QE en l'étendant à d'autres classes
d'actifs, notamment aux obligations « corporate » (hors banques). La Fed a, quant à
elle, adopté un discours plus accommodant lors de sa réunion du 16 mars éloignant
un peu plus les perspectives de hausse brutale des taux. Le dollar US s'est affaibli au
cours du mois, atteignant 1,14 contre Euro sur la période. Dans ce contexte, le SP500
gagnait 6.6%. Le Nikkei progressait de 4.6% et le MSCI Europe de 1%. Les plus forts
rebonds concernent les marchés émergents (MSCI Emerging Markets +13%). D'un
point de vue sectoriel, les valeurs cycliques tirent leur épingle du jeu notamment les
produits de base, l'automobile et l'industrie. La reprise des secteurs cycliques et «
value » traduit une baisse des craintes sur l'économie mondiale, matérialisée
notamment par le rebond des matières premières dont le pétrole. De même, le
secteur immobilier surperforme dans un environnement de taux qui restera
durablement bas. A l'inverse, le secteur pharmaceutique est en retrait, affecté par les
élections américaines et les discussions autour du prix des médicaments, tout comme
le secteur du transport et des loisirs qui a souffert à la fois de la hausse du prix du
pétrole et aussi des attentats en Europe.
Dans ce contexte, nous avons renforcé l'Amérique du Nord et allégé l'Europe.
PRINCIPAUX MOUVEMENTS DU MOIS
Achats
Ventes
APPLE COMPUTER
Néant
CVS CORP
ROCHE HOLDING BON JOUISSANCE
BT GROUP
WALT DISNEY COMPANY (HOLDING)
AXA
Principales Sur et Sous pondérations (en %)
SUR PONDÉRATIONS
SOUS PONDÉRATIONS
Poids de la
poche
Poids dans
l'indicateur de
référence
Ecart
• CVS HEALTH CORP
2,73
0,36
2,37
• WALT DISNEY CO/THE
2,26
0,49
1,78
• FRANCO-NEVADA CORP
1,77
0,03
• GOODYEAR TIRE AND RUBBER CO
1,60
• RAYTHEON COMPANY
1,60
• PNC FINANCIAL SERVICES GROUP
1,59
• AXA SA
• NORTHROP GRUMMAN CORP
Valeurs
• BT GROUP PLC
• NEXTERA ENERGY INC
Poids de la
poche
Poids dans
l'indicateur de
référence
Ecart
• JOHNSON & JOHNSON
0,00
0,94
-0,94
• AT&T
0,00
0,76
-0,76
1,73
• COCA COLA (THE)
0,00
0,60
-0,60
0,03
1,57
• BERKSHIRE HATHAWAY B
0,00
0,53
-0,53
0,12
1,49
• NOVARTIS
0,00
0,52
-0,52
0,13
1,45
• PHILIP MORRIS INTL
0,00
0,48
-0,48
1,55
0,15
1,40
• PEPSICO
0,00
0,47
-0,47
1,51
0,11
1,40
• VISA A
0,00
0,47
-0,47
1,53
0,17
1,36
• MERCK & CO
0,00
0,46
-0,46
1,52
0,17
1,35
• TOYOTA MOTOR CORP
0,00
0,45
-0,45
Valeurs
Historique des modifications de l'indicateur de référence (5 ans)
- 21/03/2003 - 30/09/2011 : MSCI World € clôture (hors dividendes)
- Depuis le 30/09/2011 : MSCI World € clôture (dividendes nets réinvestis)
Toutes les données nous provenant de l’extérieur sont retravaillées par Groupama Asset Management.
Les informations contenues dans ce document sont uniquement transmises à titre d'information. Les équipes commerciales de Groupama Asset Management et ses filiales sont à votre
disposition afin de vous permettre d'obtenir une recommandation personnalisée. Toute utilisation ou diffusion non autorisée, en tout ou partie et de quelque manière que ce soit, est interdite.
Groupama Asset Management et ses filiales déclinent toute responsabilité en cas d'altération, déformation ou falsification dont ce document pourrait faire l'objet. Les informations contenues
dans cette publication sont basées sur des sources que nous considérons fiables, mais nous ne garantissons pas qu’elles soient exactes, complètes, valides ou à propos. Ce support non
contractuel ne constitue en aucun cas une recommandation, une sollicitation d'offre, ou une offre d'achat, de vente ou d'arbitrage, et ne doit en aucun cas être interprété comme tel. Tout
investisseur doit prendre connaissance avant tout investissement du prospectus/règlement ou document d’information clé de l’investisseur (DICI) du fonds.
Ces documents et le dernier document périodique sont disponibles auprès de Groupama Asset Management sur simple demande.
2/2