100% CPN auf den Clariden Leu Eastern Europe Basket

Emerging Europe - Ride the Wave of Sustainable Growth
Kotierungsinserat
Capital Protected Note
100% CPN auf den Clariden Leu Eastern Europe Basket
14. Februar 2008 bis 14. Februar 2013
Emittent
Federführer
Basket
Basketzusammensetzung
Clariden Leu Ltd., Nassau Branch, Bahamas
Clariden Leu AG, Zürich
Clariden Leu Eastern Europe Basket
Basiswerte
Bloomberg
Börsenplatz
Fixierungspreise
Gewichtung
CEZ CP
PEO PW
RICHT HB
GTC PW
KOMB CP
OTP HB
HTRA CZ
PKO PW
ZEN CP
CETV UQ
Prague Stock Exchange
Warsaw Stock Exchange
Budapest Stock Exchange
Warsaw Stock Exchange
Prague Stock Exchange
Budapest Stock Exchange
Zagreb Stock Exchange
Warsaw Stock Exchange
Prague Stock Exchange
Nasdaq
CZK 1'200.00
PLN 181.00
HUF 36'850.00
PLN 36.74
CZK 3'747.00
HUF 6'850.00
HRK 301.26
PLN 41.90
CZK 930.00
USD 90.78
16.00%
12.00%
12.00%
10.00%
10.00%
10.00%
8.00%
8.00%
8.00%
6.00%
ČEZ a. s. Aktie
Bank Pekao SA Aktie
Gedeon Richter Plc. Aktie
Globe Trade Centre S.A. Aktie
Komerční Banka a. s. Aktie
OTP Bank Plc. Aktie
Hrvatske telekomunikacije d.d. Aktie
Powszechna Kasa Oszczędności Bank Polski SA Aktie
Zentiva a.s. Aktie
Central European Media Enterprises Ltd. Aktie
Valorennummer / ISIN
Ticker
Produkttyp
3 719 965 / CH0037199657
EASCP
Kapitalschutzprodukt ohne Cap (Kategorie 410), gemäss der Swiss Derivative Map des Schweizerischen Verbands für Strukturierte Produkte
(www.svsp-verband.ch)
Emissionspreis
Währung
Emissionsgrösse
Nominal / Stückelung
Fixierungslevel
Fixierungstag
Liberierung
100% (EUR 1'000)
EUR (Quanto)
EUR 10'000'000, mit jederzeitiger Erhöhungsmöglichkeit
EUR 1'000 = 1 Capital Protected Note (CPN)
EUR 1'000 (100% des Basketwerts am Fixierungstag)
7. Februar 2008
14. Februar 2008
Letzter Handelstag
Schlussfixierungstag
Rückzahlungstag
Schlussfixierungslevel
Kapitalschutz
Partizipation
8. Februar 2013 (bis 13:00 Uhr MEZ)
8. Februar 2013
14. Februar 2013
100% des Basketwerts am Schlussfixierungstag
100% des Nominals (per Verfall)
50%
Rückzahlungsmodus
a) Ist der Schlussfixierungslevel höher als der Fixierungslevel, wird pro Capital Protected Note 100% des Nominals plus 50% der positiven prozentualen
Performance des Baskets zwischen Fixierungs- und Schlussfixierungstag (Partizipation) zurückbezahlt.
Die positive Performance berechnet sich wie folgt:
Schlussfixierungslevel minus Fixierungslevel, dividiert durch den Fixierungslevel.
b) Ist der Schlussfixierungslevel gleich oder tiefer als der Fixierungslevel, wird pro Capital Protected Note 100% des Nominals zurückbezahlt.
Handelseinheit
Settlement
Kotierung
Clearing
Calculation Agent
EUR 1'000
Barabgeltung in EUR
Die Capital Protected Notes werden seit dem 13. Februar 2008 an der SWX Swiss Exchange im Rahmen der provisorischen Zulassung gehandelt. Die
definitive Kotierung im Hauptsegment wird beantragt.
SIS SegaInterSettle AG, Clearstream Banking, Euroclear
Clariden Leu AG, Zürich
Steuern
Keine Verrechnungssteuer. Keine Emissionsabgabe, jedoch wird auf dem Sekundärhandel die eidgenössische Umsatzabgabe von 0.15% erhoben (TK-Code
22). Für Privatpersonen mit Steuerdomizil in der Schweiz wird die Einkommenssteuer auf der Differenz zwischen den theoretischen Tageswerten der
Geldmarkt-/Bondkomponente (Erwerb / Verkauf) erhoben. Die steuerlich massgeblichen Werte werden von der Telekurs ermittelt (Bondfloor Pricing
System). Dieses Produkt gilt steuerlich als transparent und überwiegend einmalverzinslich (IUP). Zahlungen von Schweizer Zahlstellen an Empfänger mit
Wohnsitz in der EU mit Bezug auf diese Capital Protected Notes unterliegen nicht der EU Zinsbesteuerung (TK-Code 2; "out of scope"). Die erwähnte Art
der Besteuerung gilt im Zeitpunkt der Emission und hängt von den persönlichen Verhältnissen des Anlegers ab. Die Steuergesetzgebung und die Praxis der
Steuerverwaltung können sich jederzeit ändern. Die Clariden Leu AG übernimmt keine Haftung für Steuerfolgen.
Bond Floor (bei Emission)
82.5334%
Publikationen
Sekundärmarkt
www.claridenleu.com/strukturierteprodukte, Bloomberg <CLZH>, Reuters <CLARIDENLEU>, Telekurs
Der Sekundärhandel wird unter normalen Marktbedingungen während der gesamten Laufzeit des Produkts gewährleistet, wobei zwischen Erwerbs- und
Verkaufspreis jeweils eine Differenz bestehen kann (sog. Spread).
Verkaufsrestriktionen
Anwendbares Recht
USA, U.S. Persons, UK, European Economic Area, Bahamas
Schweizer Recht, ausschliesslicher Gerichsstand ist Zürich
Details
Der Kotierungsprospekt, welcher allein für die Kotierung an der SWX Swiss Exchange massgebend ist, kann bei der Clariden Leu AG bezogen werden.
Risiko
Capital Protected Notes sind derivative Finanzinstrumente. Sie stellen keine kollektive Kapitalanlage im Sinne des Bundesgesetzes über die kollektiven
Kapitalanlagen (KAG) dar und unterliegen daher nicht den Vorschriften des KAG und der Aufsicht der Eidgenössischen Bankenkommission (EBK). Der
Anleger kann den Schutz des KAG nicht beanspruchen. Der Anleger ist dem Emittentenrisiko ausgesetzt; die Werthaltigkeit seiner Anlage hängt somit
nicht nur von der Entwicklung und Bonität der dem Produkt zugrunde liegenden Basiswerte ab, sondern auch von der Bonität des Emittenten. Sollte der
Basket während der Laufzeit keine positive Performance aufweisen, wird dem Anleger der Kapitalschutz zurückbezahlt. Trotzdem können die Capital
Protected Notes während der Laufzeit unter dem Kapitalschutz gehandelt werden. Das Verlustpotenzial bei einer Anlage in diese Capital Protected Notes
ist limitiert auf die Differenz zwischen dem Erwerbspreis und dem Kapitalschutz.
Investitionen in dieses Produkt können bestimmten Emerging-Market-Risiken ausgesetzt sein, wie zum Beispiel eine gewisse politische Instabilität, relativ
unvorhersehbare Entwicklung der Finanzmärkte und des Wirtschaftswachstums, ein in Entwicklung befindlicher Finanzmarkt oder eine schwache
Wirtschaft. Weitere Informationen finden Sie in der Broschüre "Besondere Risiken im Effektenhandel", welche bei der Clariden Leu AG kostenlos bezogen
werden kann.
Informationen / Handel
Clariden Leu AG
Structured Products
CH-8070 Zürich
Telefon:
E-Mail:
Internet:
* Bitte nehmen Sie zur Kenntnis, dass diese Telefonlinie aufgezeichnet wird. Wir gehen von Ihrer Zustimmung aus.
Zürich, 14. Februar 2008
Dieses Kotierungsinserat stellt keinen Emissionsprospekt im Sinne von Art. 652a resp. 1156 OR dar.
+41 (0) 844 844 002*
[email protected]
www.claridenleu.com/strukturierteprodukte
Emerging Europe - Ride the Wave of Sustainable Growth
Annonce de cotation
Capital Protected Note
100% CPN sur le Clariden Leu Eastern Europe Basket
Du 14 février 2008 au 14 février 2013
Emetteur
Chef de file
Basket
Clariden Leu Ltd., Nassau Branch, Bahamas
Clariden Leu SA, Zurich
Clariden Leu Eastern Europe Basket
Composition du basket
Sous-jacents
Symbole Bloomberg
Bourse
Prix de fixation
Pondération
CEZ CP
PEO PW
RICHT HB
GTC PW
KOMB CP
OTP HB
HTRA CZ
PKO PW
ZEN CP
CETV UQ
Prague Stock Exchange
Warsaw Stock Exchange
Budapest Stock Exchange
Warsaw Stock Exchange
Prague Stock Exchange
Budapest Stock Exchange
Zagreb Stock Exchange
Warsaw Stock Exchange
Prague Stock Exchange
Nasdaq
CZK 1'200.00
PLN 181.00
HUF 36'850.00
PLN 36.74
CZK 3'747.00
HUF 6'850.00
HRK 301.26
PLN 41.90
CZK 930.00
USD 90.78
16.00%
12.00%
12.00%
10.00%
10.00%
10.00%
8.00%
8.00%
8.00%
6.00%
ČEZ a. s. Aktie
Bank Pekao SA Aktie
Gedeon Richter Plc. Aktie
Globe Trade Centre S.A. Aktie
Komerční Banka a. s. Aktie
OTP Bank Plc. Aktie
Hrvatske telekomunikacije d.d. Aktie
Powszechna Kasa Oszczędności Bank Polski SA Aktie
Zentiva a.s. Aktie
Central European Media Enterprises Ltd. Aktie
Numéro de valeur / ISIN
Symbole
Type du produit
3 719 965 / CH0037199657
EASCP
Protection du capital sans plafond (catégorie 410), selon la Swiss Derivative Map de l’Association Suisse Produits Structurés (www.svsp-verband.ch)
Prix d'émission
Monnaie
Taille de l'émission
Valeur nominale / Coupure
Niveau de fixation
Date de fixation
Date de paiement
100% (EUR 1 000)
EUR (quanto)
EUR 10 000 000, avec possibilité d'augmentation en tout temps
EUR 1 000 = 1 Capital Protected Note (CPN)
EUR 1 000 (100% de la valeur du basket à la date de fixation)
7 février 2008
14 février 2008
Dernier jour de négoce
Date d'évaluation finale
Date de remboursement
Niveau d'évaluation final
Protection du capital
Participation
8 février 2013 (jusqu'à 13h00 HEC)
8 février 2013
14 février 2013
100% de la valeur du basket à la date d'évaluation finale
100% de la valeur nominale (à l'échéance)
50%
Remboursement
a) Si le niveau d'évaluation final est supérieur au niveau de fixation, 100% de la valeur nominale plus 50% de la performance positive en pourcentage du basket
entre la date de fixation et la date d'évaluation finale (participation) seront remboursés par Capital Protected Note.
La performance positive se calcule comme suit:
Le niveau d'évaluation final moins le niveau du fixation, divisé par le niveau du fixation.
b) Si le niveau d'évaluation final est égal ou inférieur au niveau de fixation, 100% de la valeur nominale seront remboursés par Capital Protected Note.
Unité de negoce
Règlement
Cotation
Clearing
Agent de calcul
EUR 1 000
Règlement en espèces en EUR
Les certificats sont négociés depuis le 13 février 2008 à la SWX Swiss Exchange dans le cadre de l'admission provisoire. La cotation définitive au marché
principal sera demandée.
SIS SegaInterSettle AG, Clearstream Banking, Euroclear
Clariden Leu SA, Zurich
Impôts
Pas d’impôt anticipé, pas de droit de timbre d’émission, mais un droit de timbre de négociation de 0.15% sera prélevé sur le marché secondaire (TK-Code 22).
La différence entre le cours du jour théorétique de la composante du marché monétaire et la composante de l'obligation (achat / vente) est soumise à l’impôt
sur le revenu pour les particuliers dont le domicile fiscal est en Suisse. Les valeurs déterminantes pour cette imposition seront calculées par Telekurs (Bondfloor
Pricing System). Ce produit est fiscalement transparent et à intérêt unique prédominant (IUP). Pour les agents payeurs suisses, des paiements concernant ces
Capital Protected Notes aux déstinataires domicilés dans l'UE ne sont pas soumis à la fiscalité de l'épargne dans l'UE (TK-Code 2; «out of scope»). Le mode
d'imposition susmentionné s'applique au moment de l'émission. Toute taxation dépend de la situation individuelle de l'investisseur. La législation fiscale et les
pratiques de l'Administration fédérale des contributions peuvent faire l'objet de modifications à tout moment. Clariden Leu SA se dégage de toute responsabilité
en ce qui concerne les conséquences fiscales.
Plancher actuariel
(à la date de fixation)
82.5334%
Publications
Marché secondaire
www.claridenleu.com/structuredproducts, Bloomberg <CLZH>, Reuters <CLARIDENLEU>, Telekurs
Dans des conditions normales de marché, un marché secondaire sera assuré pendant toute la durée de vie du produit pendant laquelle les prix d'achat et de
vente peuvent s'écarter («spread»).
Restrictions de vente
Droit applicable
USA, U.S. Persons, UK, European Economic Area, Bahamas
Droit suisse; le for exclusif est Zurich
Détails
Risque
Le prospectus de cotation, qui seul fait foi pour la cotation à la SWX Swiss Exchange, peut être obtenu auprès de Clariden Leu SA.
Les Capital Protected Notes sont des instruments financiers dérivés. Ils ne représentent pas une participation à un placement collectif de capitaux d’après la loi
fédérale sur les placements collectifs de capitaux (LPCC) et ne sont donc pas soumis aux dispositions de la LPCC ni au contrôle de la Commission Fédérale
Bancaire (CFB). Ainsi, l'investisseur ne peut pas recourir à la protection de la LPCC. En outre, il faut clairement indiquer que l'investisseur est exposé au risque
d'émetteur et que la valeur de ses placements ne dépend pas seulement de l'évolution et de la solvabilité des sous-jacents constituant le produit, mais
également de la solvabilité de l'émetteur. Si le basket ne présente pas de performance positive, seule la protection du capital sera remboursée à l’investisseur.
Pendant la durée de vie du produit, les Capital Protected Notes peuvent être négociés au-dessous de la protection du capital. Le potentiel de perte d’un
investissement dans ces Capital Protected Notes est limité à la différence entre le prix payé et la protection du capital.
Les placements dans ce produit peuvent être soumis à des risques liés aux marchés émergents, tels que: certaine instabilité politique, relative imprévisibilité des
marchés financiers et de la croissance économique, marchés en phase de développement, ou encore faiblesse de l'économie. Vous trouverez des informations
supplémentaires dans la brochure «Risques particuliers dans le commerce des titres» qui peut être obtenue gratuitement auprès de Clariden Leu SA.
Informationen / Handel
Clariden Leu Ltd.
Structured Products
CH-8070 Zurich
Téléphone:
E-mail:
Internet:
* Veuillez noter que les conversations sur cette ligne sont enregistrées. Nous partons du principe que vous êtes d'accord.
Zurich, le 14 février 2008
Cette annonce de cotation ne constitue pas un prospectus d'émission au sens des art. 652a ou 1156 CO.
+41 (0) 844 844 002*
[email protected]
www.claridenleu.com/structuredproducts