Le marketing global de l`immobilier

Transcription

Le marketing global de l'immobilier
INTRODUCTION EN BOURSE SUR ALTERNEXT D’EURONEXTTM PARIS
1
Les intervenants
Arnaud DEVRIENDT, 39 ans
Président du Directoire
• Fondateur du Groupe MDHM en 1994.
• 15 ans d’expérience dans la communication immobilière
• Diplômé de l’École Supérieure des Professions immobilières.
Fabrice ROSSET, 42 ans
Président du Directoire de la société ADOMOS & Président du Conseil de
Surveillance de la société ACHETER-LOUER.FR
• Fondateur de la société ADOMOS en 1999
• Maîtrise de gestion à Paris- Dauphine & MBA HEC.
.
2
Pourquoi la Bourse ?
¾ Doter la Société des moyens nécessaires à la mise en
œuvre de sa stratégie de développement très offensive
¾ Confirmer sa position dans le peloton de tête des acteurs de la
communication immobilière des professionnels
¾ Renforcer la notoriété d’Acheter-Louer.fr
¾ Disposer dans l’avenir des mêmes atouts que ses concurrents
cotés
3
Sommaire
Le Groupe ACHETER-LOUER.FR
¾
¾

Présentation générale et chiffres clés
Marché et offre
Facteurs clés de succès
¾
¾
¾
¾
Un savoir faire d’édition reconnu
Une présence forte auprès des grands réseaux
Une offre Internet compétitive
Une innovation produit majeure : le Web/Presse Low Cost
Stratégie de croissance
¾
¾
Des leviers forts pour une croissance rentable
Le cercle vertueux en marche
Le placement
¾
¾
Structure de l’offre et calendrier
Évolution du capital
4
Le groupe
ACHETER-LOUER.FR
5
2007
Au cœur de la communication
immobilière depuis plus de 12 ans
Le groupe MDHM Communication est
devenu en 2007, le groupe
Février 2007
Novembre 2006
Lancement de l’offre
Web/Presse Low Cost
Acquisition de la Société
Edition Paris Immobilier
ACHETER-LOUER.FR
Juin 2006
2001
1994
Lancement du portail
Acheter-Louer.fr
MDHM Communication entre
dans le groupe ADOMOS
Création de MDHM Communication
Invention du concept de journal gratuit
quadri à thématique immobilière
(Horizon immobilier)
6
Le Groupe Acheter-louer.fr
Business model
Secteur économique
Clients
Marché
Chiffres clés
Actionnariat
Media : vente d’espace publicitaire
et abonnements
Communication, Internet
& Immobilier résidentiel
Agents immobiliers,
constructeurs & promoteurs
Particuliers acheteurs
ou vendeurs
Produits d’exploitation 2006 :
5 437 K€ - Rex : 353 K€ - 54 collaborateurs
Adomos 100%
7
Une structure saine
En K€
31/12/2006
31/12/2005
1 235
469
Capitaux propres
701
437
Endettement financier net
690
232
3 479
2 058
Actif immobilisé net
Total Bilan
Les postes du Bilan ont principalement été impactés par les importants investissements
réalisés pour le développement du site internet Acheter-Louer.fr.
* Comptes sociaux
8
Une rentabilité en progression
Des produits d’exploitation 2006 de 5.4 M€ en forte croissance : + 46%
31/12/2006
31/12/2005
31/12/2004
5 437
3 722
3 231
Dont Presse
4 374
3 520
Dont Internet
1 063
202
3 231
-
Résultat d’exploitation
353
179
159
Résultat financier
- 49
-13
- 12
Résultat exceptionnel
- 39
- 20
- 54
Résultat net
263
142
90
En milliers d’€*
Produits d’exploitation
Une croissance des produits liée :
• à la croissance de l’activité presse & communication : + 26 %
• au développement de l’activité Internet avec la production du site et des premiers contrats
d’abonnements
* Comptes sociaux / Les chiffres n’intègrent pas Edition Paris Immobilier entré dans le périmètre en Novembre 2006.
9
Marché et offre commerciale
Web ou Papier ? Les paramètres du marché de la communication immobilière
Aujourd’hui, seulement 53% des français ont un accès Internet.
Les particuliers:

ACQUEREURS d’un bien utilisent en priorité le Web et la presse gratuite dans leur recherche
VENDEURS choisissent une agence en priorité pour sa notoriété locale, acquise principalement par
le papier
Les agents immobiliers:

Utilisent le Web et la presse gratuite pour DIFFUSER LEURS OFFRES
Utilisent en priorité le papier pour alimenter leurs STOCKS DE MANDATS
Sur le marché de la communication immobilière estimé à 400 millions d’euros,
environ 80 millions d’euros sont consacrés au web et 320 millions au papier.
Source Société
Acheter-Louer.fr apporte la solution marketing global Web + Papier afin de mettre en
contact les professionnels de l’immobilier avec les particuliers vendeurs et acquéreurs
10
Marché et offre commerciale
A chaque besoin des agents immobiliers,
Acheter-Louer.fr apporte une solution adaptée
Presse thématique
Papier : journal gratuit
Acheter-Louer.fr
Internet
Agents immobiliers
Profondeur de l’offre Web
Image et notoriété locale
du papier
Particuliers vendeurs
Web : www.acheter-louer.fr
Presse sous
marque blanche
Édition de magazines thématiques
Immobiliers sous marque blanche
12 magazines,
10 millions d’exemplaires / an
ACHETER-LOUER.FR &
PARIS IMMOBILIER
(anciennement Horizon et Actua Immo).
10 millions d’exemplaires / an
Principaux clients
ORPI, Century 21, Laforêt,
groupement privés…
Particuliers Acquéreurs
Portail Internet
ACHETER-LOUER.FR:
136 000 annonces &
plus de 980 000 visites/mois
(Etude Cyberestat - Mediamétrie Mai 2007)
11
¾
¾
¾
¾
Une présence forte auprès des grands réseaux
Une innovation produit majeure: Le Web/ Presse Low Cost
12
Leader de la presse thématique immobilière gratuite en Ile-de-France
avec 12 titres et 10 millions de journaux Acheter-Louer.fr distribués
chaque année
Plus de 800 agences immobilières clientes en Ile de France
Un taux de fidélité des clients de + 95% assurant la récurrence du chiffre d’affaires
Une forte visibilité assurée par une diffusion de qualité en boîte aux lettres et dans + de 2500
points de dépôts (présentoirs).
Une capacité à éditer et diffuser des journaux à coûts réduits grâce à l’internalisation des
départements studios graphiques et de son savoir-faire en diffusion.
Facteurs clés du succès
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Une présence forte auprès des
grands réseaux
Acheter-Louer.fr conçoit et édite sous marque blanche les magazines et
supports de communication des réseaux majeurs d’agences immobilières
Actuellement 10 millions d’exemplaires sont édités chaque année
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Un abonnement annuel avec un
nombre illimité d’annonces et de
photos,sans limite de durée
Le site propose:
¾ Un listing d’annonces clair et une
fiche détaillée qui met en valeur les
biens immobiliers
¾ Un transfert automatique des
annonces compatible avec tous les
logiciels de gestion du marché
¾ Une mise à jour des annonces en
temps réel
¾ « La vitrine de l’Agence partenaire»:
dispositif permettant la mise en avant
de leurs sociétés
15
Forte progression de l’audience et des annonces
Î Acheter-Louer.fr est classé par Mediametrie
2ème audience française des sites
immobiliers d’annonces professionnelles
avec plus de 980 000 visites en mai 2007
Evolution du nombre d'annonces en lignes
Evolution du nombre de visites
Evolution
du nombre de visites
Evolution du nombre d’annonces en ligne
140 000
1 000 000
+248 %
900 000
+131 %
120 000
800 000
100 000
700 000
600 000
80 000
500 000
60 000
400 000
300 000
40 000
200 000
20 000
100 000
0
déc-06
janv-07
févr-07
mars-07
avr-07
mai-07
0
déc-06
janv-07
févr-07
mars-07
avr-07
mai-07
16
Une innovation produit majeure :
Le Web/Presse Low Cost
Une offre globale pertinente & unique attendue
par les professionnels de l’immobilier
Pour 149 € / mois
=
Portail Acheter-Louer.fr avec annonces
& photos illimités
+
Magazine d’annonces classées Acheter- louer.fr
Ce produit répond aux attentes des agents immobiliers:
Toucher à la fois les acheteurs et les vendeurs tout en maîtrisant leur budget
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Une innovation produit majeure :
Le Web/Presse Low Cost
Prix élevé
Seloger.com
Paris RP (web seul) :
470 € / mois / 50 annonces
Province (Web + presse)
235 € / mois / 50 annonces
+ 6 PA Presse
Reflex Immo
Presse (principalement)
350 euros/ mois
Mag Immo
Explorimmo
Presse (principalement)
280 euros/mois
Web seul
280 euros/mois
Offre single papier
ou Web
Logic-Immo
Web seul
325 € / mois : 35 à 100 annonces
455 € / mois : annonces illimitées
Presse
250 € / 10 annonces
Web + presse
500 € à 600 / mois
Offre couplée
Web + Papier
A vendre à louer
Web seul
250 €/ mois / 50 annonces
Presse + Web
290 € / mois
Acheter- louer. fr
149 euros/mois
Web + presse
Annonce web illimitées +
10 annonces presse papier
Source Société
Low Cost
Tarifs estimés sur la base de 50 annonces à diffuser sur le web et/ ou 10 annonces presse
18
Stratégie de croissance
¾
¾
Des leviers forts pour une croissance rentable
19
Des leviers forts pour une
croissance rentable
Des atouts majeurs pour une montée en puissance rapide et rentable
Son activité de concepteur et d’éditeur sous marque blanche >>> Accès facilité aux
grandes enseignes nationales
Son savoir-faire d’éditeur + plateforme automatisée de gestion des annonces >>> Edition des
journaux gratuits à bas coûts
Son savoir faire Internet en géo e-marketing >>> Audience efficace pour les agences immobilières
Sa politique de distribution de l’offre Web/Presse Low Cost , à coûts fixes maîtrisés via son call
center intégré, lui permet de programmer une montée en puissance très rapide conciliant
croissance et rentabilité.
Stratégie de Croissance
20
1
Capter le maximum d’annonces
136 000
annonces
Nouveaux clients
Plan de
communication
agressif
Audience
2
Développer une audience qualifiée
3
Augmenter le taux de pénétration
en région parisienne
4
Dupliquer le modèle
en Province
21
1. Enrichir le contenu en captant le maximum d’annonces via :
a. Les 800 clients presse historiques en Ile-de-France (T3 2006)
b. Les accords cadres avec les partenaires et clients sous marque blanche : exemple accord
cadre ORPI signé en novembre 2006. Plus de 1.400 agences ont confié leurs annonces à
Acheter-Louer.fr dans le cadre de ces partenariats (offre promotionnelle dans un 1er
temps)
c. Le développement des abonnements “Pur Web” ou “Web/Press Low Cost” : 710 contrats
signés à fin juin
Acheter-Louer.fr est passé de 20 000 annonces en juillet 2006 à
136 000 annonces en juin 2007 avec 2.800 agences référencées
22
2. Développer une audience qualifiée
a. Auto promotion par le choix d’une marque unique Presse &
Internet ( T3 2006)
b. Mise en place de campagnes de geo e-marketing pour
générer en priorité de l’audience en Ile-de-France au S1
2007 puis en province à partir de S2 2007
c. Activation du référencement durable
d. Mise en place d’une campagne ponctuelle de notoriété TV /
Radio / Presse
Acheter-Louer.fr est devenu en moins d’un an le
2ème site français d’annonces immobilières professionnelles
( classement médiamétrie –mai 2007)
23
3. En région parisienne, augmenter le taux de pénétration
a. Capitaliser sur les partenariats nationaux pour signer des contrats individuels
avec les agences des groupements partenaires
…
b. Développer dans toutes les agences Ile-de-France une offre commerciale
agressive via le Web/Presse Low Cost
Déjà plus de 710 agences nouvelles Paris/RP abonnées
Pur Web ou Web/Papier Low Cost
24
•
Dupliquer le modèle en province
a. Déploiement dans 30 Régions
b. Précéder l’ouverture d’une région par une démarche
active de geo e-marketing couplée à un plan media
ciblé pour faire monter l’audience locale
c. Développement progressif de la plate-forme
téléphonique pour accompagner la montée en
puissance
d. Concentrer l’équipe de téléconseillers par région
pour convertir le maximum d’agences locales à l’offre
Web/Presse
Objectif fin 2008 : Maillage national avec
plus de 30 régions actives
25
4. Dupliquer le modèle en province
Une croissance rapide rendue possible par une stratégie offensive de vente à distance
Nbre de
téléconseillers
SEPT-DEC 2006
JANV-MAI 2007
JUIN-JUIL 2007*
SEP-DEC 2007*
JANV-DEC 2008*
Nombre de
contrats signés / Nombre de Nombre total
téléconseiller /
contrats
d'abonnés
mois
signés / mois
actifs
6
7
12
20
30
10
10
10
10
10
60
70
120
200
300
240
590
830
1630
4930
*Objectifs d’abonnements Pur Web ou Web/Papier
Objectif 2010 : Plus de 9.000 agences abonnées
26
Le Placement
¾
¾
Evolution du capital
27
Taille de l’offre:
1 132 100 actions nouvelles
Placement Global :
90%
OPO:
10%
Option de sur allocation:
113 210 (soit 10% par cession Adomos)
Fourchette de prix:
entre 5.30 € et 6.10 €
Calendrier indicatif:
Début de l’offre :
10 juillet 2007
Fin de l’offre :
19 juillet 2007
Fixation du prix :
20 juillet 2007
Règlement livraison :
25 juillet 2007
Premières négociations : 26 juillet 2007
28
Évolution du capital
Avant opération : 2 544 000 actions existantes, détenues par Adomos SA
Aprés Opération et avant
de l’option de
Aprèsexercice
opération
sur allocation
et avant exercice de l’option de surallocation
Après opération
Après Opération si exercice de l’option de sur
si exercice de
l’option de surallocation
allocation
Flottant
30,80%
Flottant
33,88%
Adomos
69,20%
Adomos
66,12%
Capital non dilué
nombre d'actions : 3 676 100
Après opération
si exercicecapital
du capital
potentiel et
Après opération,
dilué
hors exercice de l’Option de surallocation
et avant exercice de l’Option de surallocation
Flottant
28%
Manage m ent
9%
Après opération si exercice capital potentiel, et après
Après opération, capital dilué
exercice intégral de l’Option de surallocation
et après exercice de l’Option de surallocation
Flottant
34%
ADOMOS
57%
ADOMOS
63%
Managem e nt
9%
Capital dilué
nombre d'actions : 4 057 700
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Partenaires de l’opération
Listing Sponsor :
CFD Corporate Finance
Prestataire de services d’Investissement:
Invest Securities
Contact investisseurs :
Contact investisseurs :
Ilana SAYAG
Tel : + 33 (0) 1 44 82 75 41
E mail : [email protected]
Jean-Emmanuel Vernay
Tél : + 33 (0) 1 44 88 77 82
E mail : [email protected]
30
Annexe
31
Le Groupe ADOMOS
Adomos SA est le leader français de la distribution via Internet d’immobilier
d’investissement locatif à destination du particulier.
Adomos est la 1ère audience française
des sites Internet Immobilier
(Source: Mediametrie Mai 2007)
Chiffres clés Consolidés
En K€
Produits d'exploitation
Annexe
2006
2005
Variation
2006 / 2005
21 939
15 979
37%
Résultat d'exploitation
3 714
2 566
45%
Résultat net
5 080
3 758
35%
32
Le titre ADOMOS
Cotation en continu depuis janvier 2006 - Forte liquidité du titre
Management
14,56 %
Flottant
47,56%
Nestor
14,71 %
Fidelity
5,08 %
Groupe
Bartillat
5,78 %
Amber Capital
12,3 %
Répartition du capital
Historique du titre sur 3 ans
Nombre de titres: 10 379 922
Capitalisation boursière: 70.41 M€
Marché: Alternext depuis le 20 juin 2005
Code ISIN : FR00000 44752
Bloomberg/Reuters : ALADO
Annexe
33