SHCR se loge aux Arcs - Société Hotelière Côte Rotie

 Acquisition
SHCR se loge aux Arcs
mercredi 04 janvier 2012
Anne Joly
Pour racheter un trois étoiles sur les pistes des Arcs 1800, le
Grand HôtelParadiso, l’acteur hôtelier lyonnais lève auprès
de ses investisseurs historiques 2 M€. Dix-huit mois après sa création à Lyon par Anthony Pallier (photo ci-dessous), la Société hôtelière
Côte Rôtie, SHCR (lire ci-dessous), boucle sa première opération de croissance externe avec le Grand
Paradisio aux Arcs 1800. Cet hôtel 3 étoiles de 81 chambres avec piscine extérieure chauffée devrait
passer quatre étoiles et sera exploité sous l'enseigne Mercure, en contrat de franchise, pour douze ans.
Cet hôtel aux pieds des pistes vient renforcer l'offre de montagne du groupe qui en compte déjà deux. Il
rejoint les huit établissements sous marque Mercure, Holyday Inn, Best Western et Etap Hotel du
groupe en apportant quelque 2 M€ de chiffre d’affaires supplémentaires.
2 M€ d’augmentation de capital et 4 M€ de dette
10 Pour procéder à cette opération de croissance externe, SHCR a sollicité ses
actionnaires historiques pour une augmentation de capital de 2 M€. Sofival (39 %),
FSI Régions (ex Avenir Entreprises ; 21 %), BNP Paribas Développement (17 %),
Garibaldi Participations (7 %), Risque et sérénité (5%) ont participé à hauteur de
leur quote-part pour 2/3 en actions, le solde en OC. En parallèle, une dette de 4 M€ a
été levée auprès de la Banque Populaire des Alpes et de la Banque Cantonale de
Genève. Le montant de l’acquisition se situe, selon nos sources, entre 6 et 10 M€. M€ de travaux en 18 mois
SHCR, qui a consacré ses 18 mois d’existence à la réalisation d’un programme de
10 M€ de travaux sur son portefeuille - avec des rénovations importantes aux
Mercure Chamonix Centre et Lyon Vaise, ce dernier passant sous enseigne Holiday
Inn- était entré en contact avec les particuliers à la tête de l’hôtel en juillet dernier.
« Ils sont assez nombreux les opérateurs hôteliers indépendants qui, après dix ou
vingt ans à la tête d’un établissement, cherchent un acquéreur, observe Serge
Mesguich, directeur au FSI Régions. Ce marché permet à des groupes comme
SHCR de reprendre un savoir-faire hôtelier et des actifs. C’est un deuxième petit
tour de table pour ce groupe, mais il y en aura forcément d’autres. » 20 M€ de chiffre d’affaires cette année
« Nous avons d’autres acquisitions en vue, confirme Anthony Pailler prenant là sous son contrôle « un
hôtel en très bon état » qui l’amène à viser, pour 2012, un chiffre d’affaires de 20 M€, contre 17 M€
pour le groupe cette année. L’entrepreneur ne devrait pas s’ancrer en montagne mais cherche,
toujours en Rhône-Alpes, des hôtels « cohérents avec les établissements en portefeuille en termes de
marque, de produit » rajoute-t-il, sans négliger l’hôtellerie économique.
Lire aussi :
SHCR s'établit en Rhône-Alpes (06/07/2010)
Voir aussi la fiche opération de la levée de fonds de SHCR
Voir la fiche de GRAND HOTEL PARADISO Voir la fiche de SOCIETE HOTELIERE COTE
ROTIE (SHCR) Voir la fiche de SOFIVAL Voir la fiche de FSI REGIONS (EX AVENIR
ENTREPRISES) Voir la fiche de BNP PARIBAS DEVELOPPEMENT Voir la fiche de
GARIBALDI PARTICIPATIONS Voir la fiche de RISQUE ET SERENITE
LES INTERVENANTS DE L'OPéRATION
Acquéreur ou Investisseur
Cédant
Cédant, Avocat Corporate Structuration Fiscale
Voir la fiche détaillée de l'opération
SOCIETE HOTELIERE COTE ROTIE (SHCR) ,
Anthony Pallier
ACTIONNAIRES FAMILIAUX , GROUPE DE
L'HOTELLERIE
CMS BFL , Christophe Blondeau , Alexandre Morel