Informations clés pour l`investisseur db x

Informations clés pour l'investisseur
Ce document fournit des informations essentielles aux investisseurs de
ce Fonds. Il ne s’agit pas d’un document promotionnel. Les informations
qu’il contient vous sont fournies conformément à une obligation légale,
afin de vous aider à comprendre en quoi consiste un investissement dans
ce Fonds et quels risques y sont associés. Il est conseillé de le lire pour
décider en connaissance de cause d'investir ou non.
db x-trackers Harvest FTSE China A-H 50 INDEX UCITS ETF (DR)
Catégorie d'actions: 1D (ISIN: LU1310477036), (WKN: DBX0P8), (Devise: USD)
un compartiment de db x-trackers. Le Fonds est géré par la société Deutsche Asset Management S.A., membre de
Deutsche Bank Group.
Objectifs et politique d’investissement
L’objectif est que votre investissement reflète la performance de
l'indice FTSE China A-H 50 Index (Indice) dont le but est de
refléter la performance des 50 sociétés les plus importantes
constituées en République populaire de Chine (RPC) cotées à la
Bourse de Shanghai ou à la Bourse de Shenzhen. Chaque
société sera représentée soit par ses actions A (à savoir les
actions cotées sur la Bourse de Shanghai ou la Bourse de
Shenzhen) ou par ses actions H (à savoir les actions cotées sur
la bourse de Hong Kong (SEHK) et négociées en dollars de Hong
Kong. L’Indice est calculé en Renminbi (CNY).
L’Indice est un indice de rendement du cours, ce qui signifie que
les dividendes qui auraient pu être versés sur des actions
quelconques ne sont pas inclus dans les rendements de l’Indice.
L’Indice est examiné et ajusté chaque trimestre.
Pour atteindre l’objectif, le Fonds cherche à répliquer l’Indice,
avant frais et commissions, en achetant toutes les (ou, à titre
exceptionnel, un nombre important des) actions de l’Indice dans
la même proportion qu'au sein de l’Indice, tel que déterminé par
Harvest Global Investments Limited (le Gestionnaire
d’Investissement).
Le Gestionnaire d’Investissement s’est vu octroyer une licence d’
« Investisseur institutionnel étranger qualifié Renminbi »
(« IIEQR ») par la China Securities Regulatory Commission. Le
Gestionnaire d’Investissement achètera les actions A par le biais
de son quota d’investissement IIEQR ou par le biais du
programme Stock Connect, un programme d’investissement
permettant de relier les bourses de valeurs SSE et SEHK.
Le Fonds peut utiliser des techniques et des instruments afin de
gérer le risque, réduire les coûts et améliorer les performances.
Ces techniques et instruments peuvent inclure l’utilisation de
produits dérivés.
Des dividendes peuvent être versés sur vos Actions jusqu’à
quatre fois par an.
Vous avez le droit de demander sur une base quotidienne le
rachat de votre investissement.
Risque
inférieur
Rendement potentiellement
inférieur
Le Fonds n'est pas garanti et votre investissement est exposé à
des risques. La valeur de votre investissement peut évoluer à la
hausse comme à la baisse.
Le Fonds est exposé à des risques opérationnels, de liquidité, de
compensation, de règlement, de conservation et de limitation des
quotas liés aux investissements en RPC, au système IIEQR et au
programme Stock Connect. Le Gestionnaire d’Investissement
pourrait être dans l’incapacité d’acquérir des quotas
d’investissement IIEQR supplémentaires, quand cela est
nécessaire. De telles situations peuvent exiger la suspension des
souscriptions ou des rachats d’Actions.
Le Fonds peut connaître des difficultés ou des retards dans
l'application de ses droits sur les valeurs mobilières, étant donné
les régimes des valeurs mobilières à Shanghai et à Hong Kong.
Le Fonds et le dépositaire ne peuvent pas garantir que la
propriété des valeurs du Fonds à la Bourse de Shanghai ou le
titre afférent soit garanti(e) en toutes circonstances.
Le Fonds ne prévoit actuellement aucune provision au titre de la
fiscalité en RPC à l’égard des investissements du Fonds. Si le
Fonds prévoit (ou augmente) ultérieurement une provision au titre
de la fiscalité en RPC, ou si un quelconque recouvrement
rétroactif de l’impôt entre en vigueur en RPC, cela risque
d’entraîner une réduction disproportionnée de la valeur des
Actions.
L’indice et les marques de commerce utilisés dans la
dénomination de l’Indice sont la propriété intellectuelle de FTSE
Russell. Le Fonds, tel que référencé par l’Indice, n’est nullement
parrainé, cautionné, vendu ou promu par FTSE Russell et la
responsabilité de FTSE Russell ne peut pas être engagée à cet
égard.
Le Fonds peut utiliser des produits dérivés à des fins de gestion
efficace du portefeuille. Il est possible que l'utilisation de produits
dérivés n’ait pas l’effet escompté et entraîne une fluctuation du
cours des actions, ce qui pourrait donner lieu à une perte pour le
Fonds et pour votre investissement.
De plus amples informations sur les risques en général figurent
à la section « Facteurs de risque » du prospectus.
Profil de risque et de rendement
1
2
Risque
supérieur
Rendement potentiellement
supérieur
3
4
5
6
7
La catégorie de risque et de rendement se calcule à l'appui de
données historiques et ne représente pas forcément une
indication fiable du profil de risque futur du Fonds.
La catégorie de risque et de rendement peut évoluer dans le
temps et ne constitue ni un objectif, ni une garantie.
La catégorie la plus faible (c.-à-d. la Catégorie 1) ne signifie pas
sans risque.
Le Fonds relève de la Catégorie 6 du fait de la forte amplitude et
de la fréquence des fluctuations des cours (volatilité) des
investissements sous-jacents référencés par le Fonds.
Les risques supplémentaires qui ne sont pas couverts par la
catégorie de risque et de rendement sont recensés ci-dessous.
Votre investissement dépend de la performance de l'Indice,
déduction faite des coûts, mais il n'est pas anticipé que votre
investissement parvienne à refléter précisément ladite
performance.
La composition de l'Indice n'est pas discrétionnaire et ne peut pas
être ajustée pour tenir compte de l'évolution des circonstances du
marché. Par conséquent, vous pourriez être affecté
défavorablement en raison de l’absence de ces ajustements lors
de l'évolution des circonstances du marché.
Deutsche Bank et ses sociétés liées peuvent exercer plusieurs
fonctions relatives au Fonds, telles que des fonctions de
distribution et de société de gestion, ce qui peut entraîner des
conflits d'intérêts.
db x-trackers Harvest FTSE China A-H 50 INDEX UCITS ETF (DR), Catégorie d'actions: 1D, Informations clés pour l'investisseur, ISIN:
LU1310477036 03-05-2016
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Frais
Les frais que vous acquittez servent à couvrir les coûts d'exploitation du Fonds, y compris ses coûts de commercialisation et de
distribution. Ces frais réduisent la croissance potentielle de votre investissement.
Frais exceptionnels prélevés avant ou après investissement
Frais d'entrée*
3,00%
Frais de sortie*
3,00%
Il s'agit du montant maximal pouvant être prélevé sur votre capital
avant son investissement (frais d'entrée) et avant que le produit de
votre investissement (frais de sortie) soit payé.
Frais prélevés sur le Fonds sur un exercice
Frais courants
0,65%
Frais prélevés sur le Fonds sous certaines conditions
spécifiques
Commission de performance
Néant
Les frais d'entrée et de sortie indiqués sont des montants
maximaux. Dans certains cas, ils peuvent être inférieurs.
Vous pouvez obtenir des explications à ce sujet auprès de
votre conseiller financier ou distributeur.†
Le montant des frais courants indiqués ici correspond à une
estimation car il n’y a pas assez de données historiques
disponibles. Le rapport annuel du Fonds pour chaque
exercice spécifiera le montant exact de ces frais. Ceux-ci
excluent les frais de transaction du portefeuille et les
commissions de performance, le cas échéant.
De plus amples informations sur les frais figurent à la section
« Frais et Commissions » du prospectus.
* ou USD 20.000 le montant le plus élevé prévalant.
Les frais d'entrée et de sortie ne s'appliqueront que lorsque les actions seront souscrites ou feront l'objet d'un rachat directement
auprès du Fonds, et ne s'appliqueront pas lorsque les investisseurs achèteront ou vendront ces actions en bourse. Les investisseurs
négociant sur les marchés boursiers paieront des frais facturés par leurs courtiers en bourse. Le montant de ces frais peut être obtenu
auprès des courtiers en bourse. Les Participants Autorisés négociant directement avec le Fonds paieront des frais de transaction
correspondants.
†
Performances passées
Les données sont insuffisantes pour permettre aux
investisseurs d'avoir une indication fiable des performances
passées.
Les performances passées ne constituent pas une indication
fiable des performances futures.
Le Fonds a été lancé en 2016 et la catégorie d'actions a été
lancée en 2016.
Informations pratiques
Le dépositaire est State Street Bank Luxembourg S.C.A.
Des exemplaires du prospectus, des derniers rapports annuels et
des rapports semestriels ultérieurs (tous en anglais), ainsi que
d’autres informations (y compris les prix des actions les plus
récents ainsi que les valeurs liquidatives indicatives) peuvent être
obtenues gratuitement à l’adresse www.etf.db.com.
De plus amples informations relatives à la politique de
rémunération à jour, y compris de façon non limitative une
description de la manière dont la rémunération et les avantages
sont calculés, l’identité des personnes responsables de
l’attribution de la rémunération et des avantages, sont disponibles
sur www.etf.db.com, sous la section « Informations
supplémentaires ». Une version papier de la politique de
rémunération est disponible à titre gratuit sur demande.
Le détail complet de la composition du portefeuille du Fonds et
des informations concernant les composants de l’Indice sont
disponibles gratuitement sur le site Internet www.etf.db.com.
D'autres catégories d'actions peuvent être disponibles pour ce
Fonds. Veuillez vous reporter au prospectus pour de plus amples
informations. Certaines catégories d'actions peuvent toutefois ne
pas être autorisées à la commercialisation dans votre juridiction.
Le régime fiscal applicable au Fonds en Luxembourg peut avoir
une incidence sur votre situation fiscale personnelle.
La responsabilité de db x-trackers ne peut être engagée que sur
la base de déclarations contenues dans le présent document qui
seraient trompeuses, inexactes ou incohérentes avec les parties
correspondantes du prospectus du Fonds.
db x-trackers possède plusieurs fonds différents. L'actif et le
passif de chaque fonds sont séparés en vertu de la législation. Le
prospectus et les rapports périodiques sont établis globalement
pour db x-trackers. Vous ne pouvez pas échanger vos actions de
ce Fonds contre des actions d'autres fonds de db x-trackers.
Le Fonds est agréé au Luxembourg et réglementé par la Commission de Surveillance du Secteur Financier.
La société Deutsche Asset Management S.A. est agréée au Luxembourg et réglementée par la Commission de Surveillance du Secteur Financier.
Les informations clés pour l’investisseur ici fournies sont exactes et à jour au 03-05-2016.
db x-trackers Harvest FTSE China A-H 50 INDEX UCITS ETF (DR), Catégorie d'actions: 1D, Informations clés pour l'investisseur, ISIN:
LU1310477036 03-05-2016
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