Macquarie Emerging Markets Infrastructure Income Fund

30 septembre 2014
Macquarie Emerging Markets Infrastructure Income Fund
Objectif et stratégie de placement
Mandat de placement :
Les objectifs de placement du Fonds consistent à générer : a) des distributions trimestrielles d’un montant initial
cible de 0,15 $ par part (0,60 $ par année, ce qui représente une distribution en espèces annuelle de 5,0 %
compte tenu du prix d’émission de 12,00 $ par unité) et b) un rendement total sous forme de dividendes et
d’appréciation du capital. Dans le but d’atteindre les objectifs de placement du Fonds, le produit net du placement
sera investi dans un portefeuille composé de titres de participation liés à des infrastructures et émis par des entités
des marchés émergents.
Méthode de placement :
Le Fonds a été établi pour tirer parti du savoir-faire du Groupe Macquarie étant donné que Macquarie Capital
Investment Management LLC, leader mondial dans le secteur des titres liés aux infrastructures et cotés en bourse,
agira en qualité de gestionnaire de portefeuille (le « gestionnaire de portefeuille ») du Fonds. Le Fonds investira
dans des titres liés à des infrastructures des marchés émergents, cotés en bourse et émis par des entités qui sont
propriétaires d’infrastructures ou de services connexes, ou qui les exploitent ou les fournissent. Il s’agit d’entités
des marchés émergents qui tirent une part substantielle de leur chiffre d’affaires ou profits de la propriété, de
l’exploitation ou de la fourniture d’infrastructures ou de services connexes.
Frais modiques :
Frais de gestion modiques de 0,40 % de l’actif net par année.
Gestionnaire :
Macquarie Capital Investment Management LLC, filiale indirecte en propriété exclusive de Macquarie Bank Limited,
fournit au Fonds des services de gestion de portefeuille et de conseils en placement. Le gestionnaire de portefeuille
fait partie du Groupe de fonds Macquarie (« GFM »), l’entité de gestion de fonds du Groupe Macquarie. GFM est le
gestionnaire d’actifs le plus important d’Australie, son actif sous gestion dépassant 300 milliards de dollars à l’échelle
mondiale (au 30 septembre 2010), dont 93 milliards de dollars (compte tenu des membres du groupe de MCIM) sont
investis dans des titres liés à des infrastructures et cotés en bourse ou encore privés ou directs (au 30 septembre
2010). GFM est un gestionnaire d’actifs de plein exercice qui offre une gamme diversifiée de produits, dont des
services de gestion de placements, d’infrastructures et d’actifs réels ainsi que des produits structurés à base de
titres de participation et de fonds.
Aston Hill Capital Markets Inc. agit en qualité de gestionnaire du Fonds. Le gestionnaire fournit ou fait fournir au
Fonds des services de gestion, dont des services de gestion de portefeuille.
Rendement (%) – Catégorie A
Trimestre
en cours
CUM
1 an
2 ans
3 ans
4 ans
5 ans
Création
1,3
17,0
15,2
9,2
11,1
–
–
7,9
30 sept. 2014
10 principaux titres
Actions
Portefeuille : pondérations sectorielles
Poids (%)
Ports et services portuaires
26,6 %
Hutchison Port Holdings Trust
9,3
Autoroutes et chemins de fer
19,7 %
Inversiones Aguas Metropolitanas S.A.
6,7
Services publics d’électricité
15,7 %
EDP - Energias Do Brasil S.A.
6,5
Producteurs et distributeurs d’énergie indépendants
13,2 %
China Merchants Holdings (International) Co., Ltd.
6,5
Services d’eau
11,2 %
Hopewell Highway Infrastructure Limited
6,3
Services de télécom. sans fil
4,5 %
Energa SA
5,8
Énergie électrique renouvelable
3,4 %
Qinhuangdao Port Co., Ltd. cat. H
4,7
Services aéroportuaires
2,2 %
Electricity Generating Public Co., Ltd.
4,6
FPI spécialisées
1,6 %
Guangdong Investment Limited
4,5
Services multiples aux collectivités
1,0 %
CCR S.A.
4,5
Stockage et transport du pétrole et du gaz naturel
1,0 %
Macquarie Emerging Markets Infrastructure Income Fund
Aperçu du fonds
Parts de catégorie A (au 30 septembre 2014)
Symboles :
MQA.UN / MQA.WT.A
Rendement :
5,57 %
Cours de clôture :
12,20 $
Valeur liquidative par part :
12,08 $
Valeur liquidative
Titres en portefeuille :
Création :
25,57 M$
31
18 févr. 2011
Communiquez avec l’équipe des ventes d’Aston Hill : 77, rue King Ouest, bureau 2110, C.P. 92, Toronto (Ontario) M5K 1G8
Tél. : 1-800-513-3868 ou 416-583-2300 / [email protected] / www.astonhill.ca
Les placements dans le Macquarie Emerging Markets Infrastructure Income Fund (le « Fonds ») ne constituent pas des dépôts effectués auprès de Macquarie Bank Limited ABN 46 008 583 542 ou
de membres de son groupe (collectivement, le « Groupe Macquarie ») ni d’autres passifs de ceux-ci et ils comportent un risque de placement, notamment le risque que des retards de remboursement
se produisent et le risque de la perte de revenus et du capital investi. Aucune société du groupe Macquarie ne garantit un taux de rendement particulier ni le rendement du Fonds, le remboursement
du capital du Fonds ou un traitement fiscal particulier des distributions du Fonds. Pour en savoir davantage au sujet du Fonds, veuillez consulter le prospectus du Fonds daté du 26 janvier 2011
(le « prospectus ») et d’autres documents déposés par le Fonds auprès des autorités canadiennes en valeurs mobilières, sur www.sedar.com. Tous les énoncés dans la présente mise à jour autres
que les énoncés de faits historiques constituent des « énoncés prospectifs », y compris les énoncés concernant les incidences économiques futures des événements. Ces énoncés prospectifs sont
l’expression des attentes actuelles du gestionnaire de portefeuille du Fonds, établies à partir de l’information dont le Fonds dispose à la date de la présente mise à jour. Les résultats réels pourraient
différer considérablement des énoncés prospectifs, car ils comportent beaucoup de risques et d’incertitudes, dont ceux abordés à la rubrique « Facteurs de risque » et ailleurs dans le prospectus.
Le Fonds n’est pas tenu de mettre à jour ni de réviser les énoncés prospectifs figurant dans la présente mise à jour. Le rendement passé n’est pas un indicateur fiable des résultats futurs.