Fiche explicative du simulateur ORS2 V2

Fiche explicative du simulateur ORS2
Ce simulateur comporte 4 feuilles EXCEL
1. Une feuille de saisie
2. Une feuille relative aux investissements soit sur fonds personnels soit par transfert du PEE
3. Une feuille relative à un investissement à partir de fonds personnels et de transfert du PEE
(Investissement mixte)
4. Une feuille présentant les évolutions simulées en fonction des critères que vous aurez fixés
dans la feuille de saisie. Cette feuille comporte des tableaux et un graphique qui permet de
visualiser les impacts de vos choix d’investissement
Tout le classeur est verrouillé en lecture seule sauf les cellules de la feuille de saisie qui vous
permettront de prendre en compte vos souhaits d’investissement.
FEUILLE DE SAISIE
Seules les cellules sur fond rouge sont à renseigner, il s’agit :
1. du montant de l’investissement envisagé
2. du pourcentage de l’investissement sur fonds personnels (qui bénéficient de l’abondement).
La valeur peut varier de 0% à 100%. Le pourcentage d’investissement par transfert du PEE
est calculé automatiquement en fonction du pourcentage de l’investissement sur fonds
personnels
Les investisseurs qui ne bénéficient pas de l’abondement en raison de leur statut fixeront cette
valeur à 0%.
3. du taux du dividende annuel versé aux investisseurs. Cette valeur est à fixer en fonction de
votre perception
4. du taux d’évolution annuel de la valeur de l’action DCNS. Cette valeur est à fixer en fonction
de votre perception des perspectives d’évolution de l’entreprise DCNS. Elle peut être positive
ou négative.
Le taux de rendement du livret A est fixé par l’Etat et est donc fixé par avance sur une période non
déterminée.
Le taux de rendement des placements financiers retenu est une moyenne 2012 de plusieurs dizaines
d’Assurances Vie. La tendance est à la baisse de rendement pour les assurances vie investies sur des
actifs sécurisés.
FEUILLE INVESTISSEMENT
Cette feuille Calcule les valeurs uniquement dans le cas d’investissement sur fonds personnels et par
transfert du PEE. Elle permet de faire apparaitre l’impact de l’abondement accordé dans les cas
d’investissement sur fonds personnels quand cela est possible en raison de votre situation
personnelle.
Dans cette feuille le nombre de mensualités de paiement est à fixer (1 ou 12)
Les valeurs calculées sont :
• le montant de la mensualité à payer
• l’abondement et le total investi prenant en compte cet abondement
• le nombre d’actions qu’il serait possible d’obtenir si la somme des actions demandées par les
investisseurs n’atteint pas le montant maximum des actions attribuables lors de cette ORS.
Dans le cas où il serait dépassé, un ratio serait appliqué pour rester dans l’enveloppe
d’actions mises à la disposition lors de cette ORS
•
les rompus résultants du calcul du nombre entier d’actions obtenues en fonction de
l’investissement réalisé. Pour la suite de la simulation ce rompu sera considéré comme étant
investi dans le PEE dans un compartiment sécurisé dont le taux de rendement est pris égal à
celui du livret A.
• Le nombre d’actions gratuites obtenues en 2017.
• Le prix de l’action DCNS en 2017 à partir de l’hypothèse d’évolution annuelle du cours de
cette action que vous aurez fixée dans la feuille de saisie
• Le capital résultant en 2017, ainsi que le rendement sur 3 ans et le rendement annuel
correspondant à celui-ci (à comparer avec les rendements du livret et des placements
financiers possibles). Ce capital est calculé en réinvestissant les dividendes dans le PEE
• Le gain potentiel en cas de vente en 2017
• Le gain potentiel net en 2017 en tenant compte des prélèvements sociaux.
Le taux des prélèvements sociaux est celui applicable aujourd’hui, il peut varier en fonction des
décisions du gouvernement d’ici à 2017.
• Le prix de l’action DCNS en 2019 qui est l’année à laquelle les actions seront libres à la
revente, à partir de l’hypothèse d’évolution annuelle du cours de cette action que vous aurez
fixée dans la feuille de saisie
• Le capital résultant en 2019, ainsi que le rendement sur 5 ans et le rendement annuel
correspondant à celui-ci (à comparer avec les rendements du livret et des placements
financiers possibles). Ce capital est calculé en réinvestissant les dividendes dans le PEE.
• Le gain potentiel en cas de vente en 2019
• Le gain potentiel net en 2019 en tenant compte des prélèvements sociaux
Le taux des prélèvements sociaux est celui applicable aujourd’hui, il peut varier en fonction des
décisions du gouvernement d’ici à 2019.
FEUILLE INVESTISSEMENT MIXTE
Cette feuille Calcule les valeurs uniquement dans le cas d’investissement mixte (sur fonds personnels
et par transfert du PEE) en fonction du pourcentage que vous aurez fixé dans la feuille de saisie. Elle
vous permet d’optimiser votre investissement dans le cas où vous ne souhaitez pas investir la totalité
sur vos fonds propres.
Dans cette feuille le nombre de mensualités de paiement est à fixer (1 ou 12)
Les valeurs calculées sont :
• le montant de la mensualité à payer
• l’abondement et le total investi prenant en compte cet abondement
• le nombre d’actions qu’il serait possible d’obtenir si la somme des actions demandées par les
investisseurs n’atteint pas le montant maximum des actions attribuables lors de cette ORS.
Dans le cas où il serait dépassé, un ratio serait appliqué pour rester dans l’enveloppe
d’actions mises à la disposition lors de cette ORS
• les rompus résultants du calcul du nombre entier d’actions obtenues en fonction de
l’investissement réalisé. Pour la suite de la simulation ce rompu sera considéré comme étant
investi dans le PEE dans un compartiment sécurisé dont le taux de rendement est pris égal à
celui du livret A.
• Le nombre d’actions gratuites obtenues en 2017.
• Le prix de l’action DCNS en 2017 à partir de l’hypothèse d’évolution annuelle du cours de
cette action que vous aurez fixée dans la feuille de saisie
•
Le capital résultant en 2017, ainsi que le rendement sur 3 ans et le rendement annuel
correspondant à celui-ci (à comparer avec les rendements du livret et des placements
financiers possibles). Ce capital est calculé en réinvestissant les dividendes dans le PEE
• Le gain potentiel en cas de vente en 2017
• Le gain potentiel net en 2017 en tenant compte des prélèvements sociaux
Le taux des prélèvements sociaux est celui applicable aujourd’hui, il peut varier en fonction des
décisions du gouvernement d’ici à 2017.
• Le prix de l’action DCNS en 2019 qui est l’année à laquelle les actions seront libres à la
revente, à partir de l’hypothèse d’évolution annuelle du cours de cette action que vous aurez
fixée dans la feuille de saisie
• Le capital résultant en 2019, ainsi que le rendement sur 5 ans et le rendement annuel
correspondant à celui-ci (à comparer avec les rendements du livret et des placements
financiers possibles). Ce capital est calculé en réinvestissant les dividendes dans le PEE
• Le gain potentiel en cas de vente en 2019
• Le gain potentiel net en 2019 en tenant compte des prélèvements sociaux.
• Le taux des prélèvements sociaux est celui applicable aujourd’hui, il peut varier en fonction
des décisions du gouvernement d’ici à 2019.
FEUILLE EVOLUTIONS ESTIMEES
Cette feuille présente les évolutions du capital au fil des années en prenant en compte les
paramètres que vous aurez retenus dans la feuille de saisie.
• Elle compare les différentes possibilités d’investissement dans l’ORS2 (traduction de vos
choix dans la feuille de saisie) avec les investissements classiques (Livret A et placement
financier, ce capital est calculé en réinvestissant les produits rapportés sur le livret A et sur
le placement financier)