PERFORMANCES (source SIX Financial Information France)

CM-CIC EUROPE
31 janvier 2017
ACTIONS
Critères ESG : ESG engagement actionnarial⁽¹⁾
PEA
Chiffres clés au :
Valeur liquidative (VL) :
Actif net :
31/01/2017
Notation Morningstar TM*
(données à n-1 mois)
30,99 €
QQ
*Notation - Source - Morningstar, Inc. Tous droits réservés. Les
définitions et méthodologies sont disponibles sur notre site
internet : http://www.cmcic-am.fr. Les performances passées ne
préjugent pas des performances futures.
78 920 145,38 €
PERFORMANCES (source SIX Financial Information France)
OPC revenus réinvestis
Indicateur revenus réinvestis
CARACTÉRISTIQUES
Profil de risque et de rendement
À risque plus faible,
rendement potentiellement plus faible
1
2
4
3
À risque plus fort,
rendement potentiellement plus fort
5
6
7
Orientation de gestion
L’OPCVM a pour objectif de gestion la recherche d’une performance
supérieure à son indicateur de référence, Stoxx Europe 50, sur la durée de
placement recommandée. Cet indicateur est utilisé comme élément
d’appréciation a posteriori. La composition de l’OPCVM peut s’écarter
sensiblement de la répartition de l’indice. Les indices sont retenus en cours
de clôture et exprimés en euro, dividendes réinvestis.
(Période
glissante)*
OPC
Indicateur
OPC
Indicateur
Caractéristiques de l’OPC
YTD**
-2,12%
-1,00%
2016
-1,19%
0,65%
3 mois*
4,34%
6,30%
2015
7,41%
6,52%
6 mois*
2,89%
1 an*
3,71%
4,57%
2014
1,91%
6,17%
6,35%
2013
19,76%
17,10%
3 ans*
5 ans*
15,18%
45,61%
8,43%
40,23%
10 ans*
-0,39%
11,34%
en année(s)
glissante(s)*
OPC (base hebdo.)
Indicateur (base hebdo.)
1 an
15,00%
15,49%
*Depuis la date de la dernière VL
3 ans
16,33%
16,86%
2012
13,57%
12,98%
Code ISIN :
FR0000437162
Actions internationales
Classification AMF :
Souscriptions/rachats
Titres fractionnés en millièmes
Souscription initiale minimum : 1 millième de part
Souscription ultérieure minimum : 1 millième de part
Modalités de souscription et de rachat :
avant 12 h 00 sur valeur liquidative inconnue
Commissions de souscription : (en agence) 2,00%
Commissions de rachat : néant
5 ans
14,94%
15,22%
Frais de gestion
Frais de gestion réels :
1,90%
Société de gestion :
CM-CIC ASSET MANAGEMENT
4, rue Gaillon - 75002 Paris
Info OPC : + 33 (0)1 53 48 88 10
Site internet : www.cmcic-am.fr
BFCM
BFCM
34, rue du Wacken
67913 Strasbourg Cedex 9
(maître inclus si nourricier)
**YTD : performance depuis la dernière VL de l’année n-1
Gérant(s) :
PRINCIPALES LIGNES DU PORTEFEUILLE
NESTLE NOM.
ROCHE HOLDING BJ
BNP PARIBAS ACTIONS A
SHIRE
HSBC HOLDINGS
BASF NOM.
BP
FRESENIUS
BANCO SANTANDER
KONINKLIJKE PHILIPS
Stoxx Europe 50 TR (C )
Affectation des résultats : Capitalisation
Durée minimum de placement conseillée :
Supérieure à 5 ans
Maître :
Nourricier : non
Valorisation :
Quotidienne
Les performances passées ne préjugent pas des performances futures
Volatilités historiques
Indicateur :
5,36%
4,05%
3,49%
3,26%
2,71%
2,69%
2,62%
2,52%
2,35%
2,21%
Dépositaire :
Conservateur principal :
LAMY Caroline
CORNU Alexandre
Risque de change : Les gains échéant au client peuvent se voir
augmentés ou réduits en fonction des fluctuations de taux de
change
Date de création de l’OPC : 18/12/1996
Le process de gestion est disponible sur le site internet
⁽¹⁾ESG (Environnementaux, Sociaux et de Gouvernance) - ISR (Investissement Socialement Responsable) : classement effectué selon le processus d’investissement et la nature des titres investis.
Pour plus de précision rendez-vous sur le site Internet.
Site internet : www.cmcic-am.fr
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31 janvier 2017
CM-CIC EUROPE
COMMENTAIRE DE GESTION
La sélection de grandes valeurs cotées en Europe cible l’ensemble des secteurs représentés sur le marché. Les sociétés privilégiées démontrent des
caractéristiques financières et d’activité particulièrement adaptées au contexte économique et aux anticipations de marché. L’indice Stoxx 50 termine
le mois en baisse de 1%. Dans le secteur des banques, Intesa Sanpaolo a joué son rôle de valeur bancaire de qualité, mais nous avons préféré réduire
notre exposition dans le contexte d’augmentation de capital d’Unicredito. Nous privilégions toujours l’Espagne via Santander qui pourrait bénéficier en
2017 d’un Brésil en redressement. Dans l’énergie, nous renforçons BHP Billiton pour nous positionner sur les métaux de 2e phase de cycle compte tenu
du décalage entre la reprise du cycle et la demande. BHP est présent notamment sur le zinc et le nickel utilisés pour la finition des logements ainsi que
dans l’électroménager : la valorisation et la génération de cash seront très fortes en 2017. En services financiers, nous avons apporté nos Conwert
Immobilien à l’offre d’échange pour recevoir du Vonovia. CM-CIC Europe clôture le mois en recul de 2,12%.
ANALYSE DU PORTEFEUILLE ET DES RENDEMENTS
Ratio rendement/risque sur un an glissant* :
Ratio rendement/risque sur 5 ans glissants* :
Ratio de Sharpe sur 5 ans glissants** :
Perte maximum sur 5 ans glissants :
0,25%
2,69%
0,42
-27,26%
% cumul de titres émis par le groupe :
Nombre de lignes de titres dans le portefeuille :
Les performances passées ne préjugent pas des performances futures
*Depuis la date de la dernière VL
Source SIX Financial Information France
0,00%
77
Source interne
**Taux de placement de référence : Eonia capitalisé
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Répartition géographique
Répartition sectorielle
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Les DICI (Document d’Information Clé pour l’Investisseur), les process de gestion et les prospectus sont disponibles sur le site internet.
Avertissement : Les informations contenues dans ce document ne constituent en aucune façon un conseil en investissement et leur consultation est effectuée sous votre entière responsabilité.
Investir dans un OPC peut présenter des risques, l’investisseur peut ne pas récupérer les sommes investies. N’hésitez pas à consulter votre conseiller financier. Cet OPC n’est pas
commercialisable auprès des personnes physiques ou morales américaines ni auprès de citoyens américains. Toute reproduction ou utilisation de ce document est formellement interdite sauf
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Site internet : www.cmcic-am.fr
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