Abstracts - Statistique

Département de mathématique
Séminaire de statistique
Vendredi 19 mars 2004 à partir de 12h à 14h
Local 0.36
Application de la statistique en économie, gestion et sciences
sociales
12h: Frédéric Heselmans (CLEO - ULg)
Les outils statistiques de la recherche appliquée en sciences sociales.
Une brève exploration pragmatico-épistémologique
Le chercheur « appliqué » en sciences sociales est confronté à une double contrainte : D’une part il
dispose d’un arsenal statistique impressionnant et les standards méthodologiques de sa discipline ne
cessent d’être de plus en plus exigeants. D’autre part, il doit présenter ses résultats à un large public, le
plus souvent peu féru de mathématiques voire a priori sceptique dès qu’il est confronté à des données
un tant soit peu « quantitatives ».
Cette communication aura pour objectif de mettre en lumière, d’un point de vue épistémologique mais
aussi pragmatique, les avantages et inconvénients d’un éventail de méthodes utilisées dans le domaine
des sciences sociales. Nous envisagerons, par exemple, les limites de la théorie des sondages et des
techniques d’échantillonnage et l’exploitation des données issues d’une enquête d’opinion.
13h: Aline Muller (Limburg Institute of Financial Economics, Maastricht University)
The exchange rate risk of US multinationals: selected issues
It is conventional wisdom that exchange rate movements are an important source of macroeconomic
uncertainty that influence the profitability and value of firms involved in international activities.
Standard economic analysis implies that movements in the exchange rate influence both the current
and future expected cash flows of a firm's operation and the discount rate employed to value these
cash flows, and this issue has spawned a considerable amount of research. The wide currency
fluctuations experienced during the past decade heightened interest in the potential vulnerability of
multinational firms to foreign exchange risk in general, and to the exposure to emerging markets'
currencies in particular. Despite multinational firm's extensive involvement in international activities,
the volatilities of floating exchange rates and the implication of economic theory, previous empirical
evidence on exchange exposure seems conflicting and is mixed at best; contemporaneous exchange
rate fluctuations affect - to a certain extent - shareholder wealth observed in international stocks. The
paradoxes revealed in the data have in turn influenced the developments of both new
theoretical models and comparative research across a wider range of financial markets.
Invitation cordiale à tous