EUROPE SMALL MID CAPS (ESM)

Mars 2016
EUROPE SMALL MID CAPS (ESM)
Aperçu du fonds
Politique d'investissement
Gérant du fonds
Columbia Threadneedle
Gérant du fonds dès
Janvier 2008
Banque dépositaire
Banque Lombard Odier &
Cie SA
Année de lancement
Avril 1990
Monnaie
CHF
Souscription/Rachat
quotidien jusqu'à 14 h (T)
Valeur souscription
T + 2 jours
Valeur remboursement
T + 2 jours
Clôture de l'exercice
30 septembre
Distribution
aucune, capitalisation
Indice de référence
MSCI Europe Small (UK
half weighted)
Fortune totale
CHF 56.34 mn
Portefeuille de base
CHF 68.36 mn
Nombre de positions
91
Source
Bloomberg ISTEUSP
EUROPE SMALL MID CAPS est un groupe de placements géré selon une stratégie
active, principalement investi en actions de petites et moyennes capitalisations
européennes cotées en Bourse. La sélection des titres se fonde sur une analyse
fondamentale et les placements se concentrent sur les valeurs de croissance.
L’objectif est de dégager une performance supérieure à celle de l’indice MSCI
Europe Small Cap Index (UK pondéré à 50%). L’approche de gestion active se
traduit par une marge d’erreur relativement élevée, généralement comprise entre 3
et 8%.
istfunds.ch
VNI Catégorie I
CHF 3'675.19
VNI Catégorie II
CHF 3'726.96
VNI Catégorie III
CHF 3'740.07
Chiffres clés
Performance (en %)
Tracking Error ex-post
3.90 %
Beta
0.87
1 m.
3 m.
6 m.
1 a.
3 a.*
ESM cat. I
2.52
-5.38
4.10
8.47
11.76
9.90
12.77
ESM cat. II
2.53
-5.36
4.15
8.58
11.87
10.03
12.77
ESM cat. III
2.54
-5.33
4.21
8.69
11.98
10.11
12.77
BM
*annualisée
4.45
-4.52
3.85
3.92
11.67
6.99
14.12
2010
2011
2012
2013
2014
2015
YTD
ESM cat. I
17.54
-17.51
30.33
30.78
8.08
14.61
-5.38
ESM cat. II
17.74
-17.39
30.52
30.91
8.18
14.73
-5.36
ESM cat. III
17.74
-17.39
30.55
31.04
8.29
14.84
-5.33
5.70
-21.22
23.43
35.51
4.24
12.40
-4.52
BM
5 a.* Vol. 3 a.
Performance nette en CHF et performance annuelle
175
60%
35.51%
150
40%
30.78%
30.33%
23.43%
125
14.61%
20%
12.40%
8.08%
4.24%
100
0%
-5.38%
75
-4.52%
-20%
-17.51%
-21.22%
2011
2012
2013
2014
2015
2016
EUROPE SMALL MID CAPS Catégorie I
Rendement annuel. Performance depuis le début de l'année (Groupe de placements)
MSCI Europe Small (UK half weighted)
Rendement annuel. Performance depuis le début de l'année (Benchmark)
IST Fondation d'investissement | Rue de Langallerie 1 | 1003 Lausanne | Tél. 021 311 90 56 | Fax 044 455 37 01 | [email protected]
Mars 2016
EUROPE SMALL MID CAPS (ESM)
Top 10 (en %)
Secteurs (en %)
ESM
ESM
BM
Elis
2.4
Industrie
24.3
24.8
Diasorin
2.1
Consomm. non essentielle
19.7
12.9
Imcd B.v.
2.1
Santé
13.7
9.1
Avanza Bank
2.1
Services inform.
13.5
9.6
Norma Group
2.0
Finance
9.1
23.1
Ontex Group
2.0
Matériaux
8.7
7.2
Finecobank
1.9
Biens de consom. de base
7.2
6.1
Applus Services
1.9
Serv. télécom
2.8
2.0
Edenred
1.9
Energie
1.0
3.1
Tyman
1.9
Autres (liq. comp.)
0.0
2.1
Répartition monétaire (en %)
EUR
GBP
SEK
CHF
DKK
Répartition géographique (en %)
ESM
61.7
21.9
7.7
6.0
2.7
Royaume-Uni
France
Italie
Allemagne
Suède
Belgique
Pays-Bas
Suisse
Irlande
Divers
ESM
22.2
12.9
11.8
10.5
7.8
5.8
5.3
5.3
4.3
14.1
BM
16.8
10.0
8.6
13.8
11.9
3.8
4.1
9.9
2.4
18.6
Points de repère
Catégorie I
Catégorie II
Catégorie III
Numéro de valeur
277.250
2.903.109
2.903.112
ISIN
CH0002772504
CH0029031090
CH0029031124
Investissement minimum en CHF
< 10 Mio.
10 - 30 Mio.
> 30 Mio.
TER KGAST/CAFP¹ en % p.a. au 30.09.2015
0.90
0.80
0.69
dont TER fonds cibles² en % p.a. au 30.09.2015
0.60
0.60
0.60
Frais achat / vente en %
0.40
0.40
0.40
en faveur du groupe de placements
¹Le ratio des charges d'exploitation TER KGAST/CAFP comprend l'entier des frais avec pour exceptions les coûts de transactions ainsi que le droit de timbre et les
taxes de bourse
²Le TER fonds cibles est composé du TER de chaque fonds cible pondéré par son poids, respectivement des fonds institutionnels de IST.
Le chiffre indiqué correspond à la valeur du dernier TER calculé. Il est susceptible d'évoluer à la hausse comme à la baisse dans le futur.
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