MMA Vie SA

Transcription

MMA Vie SA

MMA VIE
Société Anonyme
COMPTES ANNUELS
EXERCICE 2015
MMA VIE
Direction Centrale Comptabilité et Trésorerie
COMPTES ANNUELS 2015
Pages
COMPTE DE RESULTAT DE L'EXERCICE
 Compte technique .......................................................................................
4
 Compte non technique ................................................................................
5
BILAN AU 31 DECEMBRE
 Actif ..............................................................................................................
6
 Passif ............................................................................................................
7
 Tableau des engagements reçus et donnés ..............................................
8
ANNEXE DES COMPTES DE L’EXERCICE
 Faits caractéristiques intervenus au cours de l’exercice .........................
9
 Evénements postérieurs à la clôture de l’exercice ...................................
9
 Informations sur le choix des méthodes utilisées ....................................
9
Note n° 1
Note n° 2
Note n° 3
Note n° 4
Note n° 5
Note n° 6
Note n° 7
Note n° 8
Note n° 9
Note n° 10
Note n° 11
Note n° 12
Note n° 13
-
Référentiel réglementaire ...................................................
Actifs incorporels ................................................................
Placements ........................................................................
Autres postes de l’actif ........................................................
Réserve de capitalisation ....................................................
Provisions techniques .........................................................
Affectation des charges par destination et par catégorie ....
Produits et charges de placements .....................................
Engagements sociaux ........................................................
Réassurance ......................................................................
Fonds de Garantie des Assurances de Personnes..............
Eléments fiscaux .................................................................
Changement de réglementation comptable .........................
10
10
11
16
16
16
18
18
19
20
20
20
21
Pages
 Informations sur les postes du bilan
Note n° 14
Note n° 15
Note n° 16
Note n° 17
-
Note n° 18
Note n° 19
Note n° 20
Note n° 21
Note n° 22
Note n° 23
Note n° 24
-
Actifs incorporels...............................................................
Placements : mouvements de l'exercice ...........................
Etat récapitulatif des placements ......................................
Avoirs et créances sur les entreprises liées
et avec lien de participation ...............................................
Filiales et participations .....................................................
Echéances des créances et des dettes .............................
Provisions pour risques et charges ..................................
Comptes de régularisation actif et passif .........................
Actifs et passifs en devises ...............................................
Variation des fonds propres .............................................
Engagements hors bilan ..................................................
22
23
24
25
26
27
28
29
30
31
32
 Informations sur les postes du compte de résultat
Note n° 25
Note n° 26
Note n° 27
Note n° 28
Note n° 29
Note n° 30
Note n° 31
Note n° 32
Note n° 33
-
Compte de résultat technique par catégorie......................
Personnel : ventilation des charges et effectifs .................
Ventilation des primes brutes ............................................
Commissions relatives aux affaires directes et frais de gestion
Mouvements de portefeuille ..............................................
Variation des provisions d'assurance Vie ..........................
Tableau récapitulatif des éléments constitutifs de la participation des assurés aux résultats techniques et financiers.
- Ventilation des produits et des charges
de placements .................................................................
- Détail du résultat exceptionnel ..........................................
33
36
37
37
37
38
38
39
40
 Autres informations
Note n° 34
Note n° 35
- Eléments fiscaux ...............................................................
- Combinaison .....................................................................
41
42
MMA VIE
COMPTE DE RESULTAT TECHNIQUE DE L'EXERCICE 2015
(en milliers d'euros)
Opérations
brutes
Primes
1 472 249
Produits des placements :
Revenus des placements
Autres produits des placements
Profits provenant de la réalisation des
placements
Ajustements ACAV (plus-values)
Autres produits techniques
Charges des sinistres :
Prestations et frais payés
Charges des provisions pour sinistres
Cessions et
rétrocessions
1 002
2015
2014
1 471 247
1 340 300
1 129 401
696 911
30 476
402 014
1 129 401
696 911
30 476
402 014
974 657
640 868
29 185
304 604
122 450
122 450
120 736
17 291
17 291
13 122
-1 550 539
-1 551 525
986
5 976
-262
6 238
-1 556 515
-1 551 263
-5 252
-1 568 951
-1 564 183
-4 768
Charges des provisions d'assurance Vie
et autres provisions techniques :
Provisions d'assurance Vie
Provisions sur contrats en unités de compte
Autres provisions techniques
158 116
437 820
-279 704
40
40
158 076
437 780
-279 704
286 863
511 931
-225 068
Participation aux résultats
-905 343
-905 343
-820 217
Frais d'acquisition et d'administration :
Frais d'acquisition
Frais d'administration
Commissions reçues des réassureurs
-146 170
-83 174
-62 996
-146 212
-83 174
-62 996
-42
-150 742
-85 518
-65 594
370
Charges des placements :
Frais internes et externes de gestion des
placements et intérêts
Autres charges des placements
Pertes provenant de la réalisation de
placements
-207 666
-15 690
-207 666
-15 690
-139 448
-18 341
-79 434
-112 542
-79 434
-112 542
-72 900
-48 207
Ajustement ACAV (moins-values)
-17 694
-17 694
-4 067
Autres charges techniques
-29 434
-29 434
-25 826
Produits des placements transférés
-26 771
-26 771
-23 652
42
42
-------------------- -------------------Résultat technique
15 890
4
7 060
-------------------- -------------------8 830
2 775
MMA VIE
COMPTE DE RESULTAT NON TECHNIQUE DE L'EXERCICE 2015
2015
Résultat technique
2014
8 830
2 775
Produits des placements alloués
26 771
23 652
Autres produits non techniques
7 867
5 019
Autres charges non techniques
-7 749
-829
Résultat exceptionnel :
Produits exceptionnels
Charges exceptionnelles
-177
882
-1 059
326
781
-455
Intéressement et Participation des salariés
Impôts sur les bénéfices
4 742
3 425
------------------- ------------------RESULTAT DE L'EXERCICE
5
40 284
34 368
MMA VIE
BILAN au 31 Décembre 2015
Actif
2015
Actifs incorporels :
2014
11 320
10 751
20 058 431
673 868
19 590 920
659 815
295 805
19 088 758
330 459
18 600 646
2 168 448
1 866 940
3 291
2 580
711
9 570
2 620
6 950
146 399
18 608
178 043
16 373
477
18 131
-932
17 305
392
2 411
127 399
159 259
42
15 855
111 502
47
3 216
155 996
Autres actifs :
Actifs corporels d'exploitation
Comptes courants et caisse
223 509
530
222 979
105 868
3 013
102 855
Comptes de régularisation actif :
Intérêts et loyers acquis non échus
Frais d'acquisition reportés
Autres comptes de régularisation
427 154
276 952
1 369
148 833
422 454
279 042
1 477
141 935
------------------23 038 552
------------------22 184 546
Placements :
Terrains et constructions
Placements dans des entreprises liées et dans des entreprises avec
lesquelles existe un lien de participation
Autres placements
Créances pour espèces déposées auprès des entreprises cédantes
Placements représentant les provisions techniques afférentes
aux contrats en unités de compte
Part des cessionnaires et rétrocessionnaires dans les provisions
techniques :
Provisions pour sinistres
Provisions pour participation aux bénéfices et ristournes
Provisions d'égalisation
Provisions techniques des contrats en unités de compte
Créances :
Créances nées d'opérations d'assurance directe
Primes acquises non émises
Autres créances nées d'opérations d'assurance directe
Créances nées d'opérations de réassurance
Autres créances
Personnel
Etat, organismes de Sécurité Sociale, collectivités publiques
Débiteurs divers
TOTAL DE L'ACTIF
6
MMA VIE
BILAN au 31 Décembre 2015
Passif
2015
Capitaux propres :
Capital social
Primes liées au capital social
Réserves de réévaluation
Réserve de capitalisation
Autres réserves
Report à nouveau
Résultat de l'exercice
Passifs subordonnés :
Provisions techniques brutes :
Provisions pour sinistres
Provisions pour participation aux bénéfices et ristournes
Provisions pour égalisation
Provisions techniques des contrats en unités de compte
Provisions pour risques et charges
Dettes pour dépôts espèces reçus des cessionnaires et rétro cessionnaires en représentation d'engagements techniques
Autres dettes :
Dettes nées d'opérations d'assurance directe
Dettes nées d'opérations de réassurance
Dettes envers des établissements de crédit
Autres dettes
Autres emprunts, dépôts et cautionnements reçus
Personnel
Etat, Organismes de Sécurité Sociale et autres collectivités publiques
Créanciers divers
Comptes de régularisation passif
TOTAL DU PASSIF
7
2014
1 171 023
142 623
236 199
1 130 477
142 623
236 199
579 932
171 985
579 670
137 617
40 284
34 368
45 000
45 000
19 210 815
18 389 944
103 243
717 506
18 779 403
18 279 410
102 431
397 454
122
108
2 186 104
1 873 246
21 242
21 084
5
2
178 837
42 864
373
26 241
109 359
156 980
42 765
2 141
22 306
89 768
1 875
7 825
9 240
90 419
1 930
7 431
12 274
68 133
225 526
178 354
------------------23 038 552
------------------22 184 546
MMA VIE
ENGAGEMENTS
2015
2014
Engagements reçus....................................................................................
599
780
Engagements donnés.................................................................................
22 317
17 832
Avals, cautions et garanties de crédit donnés
Titres et actifs acquis avec engagement de revente
Autres engagements sur titres, actifs ou revenus
Autres engagements donnés
19 682
2 635
16 127
1 705
3 421
5 553
Valeurs reçues en nantissement des cessionnaires et
rétrocessionnaires......................................................................................
En cours d'IFT..............................................................................................
8
400 000
MMA VIE
ANNEXE DES COMPTES DE L'EXERCICE 2015
FAITS CARACTERISTIQUES INTERVENUS AU COURS DE L’EXERCICE
Il n’a pas été constaté de faits caractéristiques ayant eu un impact significatif sur les comptes 2015 de MMA
VIE.
EVENEMENTS POSTERIEURS A LA CLOTURE DE L’EXERCICE
NEANT
INFORMATIONS SUR LE CHOIX DES METHODES UTILISEES
Dans cette annexe, les données chiffrées sont présentées pour les tableaux en milliers d’euros arrondis à
l’euro le plus proche et les commentaires en milliers d’euros (K€).
9
Note n° 1 - REFERENTIEL REGLEMENTAIRE
Les comptes de l'exercice 2015 sont établis dans le respect des dispositions réglementaires, édictées par le
Code des Assurances et résultant :
du décret n° 94-481 du 8 juin 1994 et de l'arrêté du 20 juin 1994 qui transposent en droit français la
directive européenne du 19 décembre 1991 concernant les comptes annuels des entreprises
d'assurance,
du décret n° 95-153 du 7 février 1995 et de l'arrê té du 19 avril 1995 qui modifient les règles de
constitution de certaines provisions techniques d'assurance.
L'application de ces règles appelle néanmoins les compléments d'informations explicités dans la présente
annexe. Il est fait référence aux articles concernés du Code des Assurances.
Note n° 2 – ACTIFS INCORPORELS (note n° 14)
Les fonds de commerce d’assurances résultant de l’acquisition des activités VIE de la succursale
française Winterthur, société suisse d’assurance, comprennent :
-
d’une part, les « valeurs de portefeuilles » au sens strict du terme, amortissables selon le rythme
d’émergence des flux constitutifs de la valeur,
-
d’autre part, la valeur des Affaires Nouvelles et des survaleurs qui, en l’absence de durée
déterminable quant à la consommation des avantages économiques qui en sont attendus, font
l’objet d’un test de dépréciation à chaque clôture d’exercice.
Les convergences des réseaux et des produits ne permettant pas d'effectuer une valorisation
dissociable selon l'origine du portefeuille, nous retenons, conformément aux principes admis par la
Commission des études comptables de la Compagnie Nationale des Commissaires aux Comptes
(Bulletin n° 145 de mars 2007) une valeur d'inventa ire estimée sur l'ensemble des portefeuilles de
MMA VIE.
Au cas particulier du portefeuille Winterthur et compte tenu de l’impossibilité d’effectuer une
meilleure estimation de la provision constatée au 31 décembre 2006, la valeur nette comptable des
Affaires Nouvelles et des Survaleurs ne sera révisée annuellement qu’en cas de survenance
d’éléments significatifs concernant l’ensemble des portefeuilles.
Les indemnités compensatrices, calculées contractuellement, correspondent aux rachats des
portefeuilles d’agences sans titulaire d’origine MMA pour lesquelles la société assure temporairement la
gestion en qualité de mandante. Une provision pour dépréciation est constituée en cas de baisse de la
valeur probable de revente de ces portefeuilles.
Les nouveaux agents peuvent bénéficier d'un abattement de 40 % pour financer leur droit d'exercice ;
cette option est également offerte aux agents titulaires qui n'ont pas totalement financé leur droit
d'exercice. La quote-part financée par MMA VIE, en qualité de mandante, est enregistrée en actifs
incorporels. Une provision pour dépréciation est constituée en cas de baisse de la valeur probable de
revente de ces portefeuilles.
10
Note n° 3 - PLACEMENTS : coût d'entrée, amortisseme nts, dépréciations et valeur de réalisation à
l'état des placements (notes n° 15 et 16)
Les actifs de placements sont évalués à leur coût d'acquisition historique. Leur évaluation à la clôture de
l'exercice dépend notamment de leur nature et de la durée prévisionnelle de détention. Des dépréciations
sont constatées lorsqu'il y a lieu de considérer qu’elles présentent un caractère durable ou que la solidité de
la contrepartie est mise en cause de façon avérée. Les frais d’acquisition des immobilisations sont
enregistrés en charges de placement.
3-1 - Actifs immobiliers
er
En application du règlement 2002-10 et 2004-06 du CRC applicable au 1 janvier 2005 repris par le
règlement de l’ANC n° 2014-03, la comptabilisation des actifs immobiliers est effectuée par composants,
éléments principaux devant faire l’objet d’un remplacement à intervalles réguliers selon un plan
d’amortissement qui leur est propre.
Par ailleurs, conformément au règlement 2004-01 du 04/05/2004 du CRC relatif aux opérations réalisées
er
depuis le 1 janvier 2005 dans le cadre d’une fusion transcrite d’après les valeurs nettes comptables des
éléments d’actif transférés, les modalités de décomposition des immobilisations corporelles ainsi que les
amortissements pratiqués que les sociétés absorbées (AZUR VIE et ALSACIENNE VIE) ont mis en œuvre
s’imposent à la société absorbante (MMA VIE).
3-1-1 Répartition par composants
Sauf indication contraire donnée par l’architecte en cas de construction, par l’acte d’achat ou par une
expertise récente de l’immeuble, la ventilation du prix de revient global de construction entre les composants
est effectuée à partir des fourchettes proposées par la grille indicative de la FFSA.
- Eclatement par composant et par catégorie d’immeubles comme suit :
COMPOSANTS
Immeubles de bureaux et
d’habitation antérieurs à 1945
Immeubles de bureaux et
d’habitation postérieurs à 1945
Gros œuvre - Structure
43%< >50%
43< >50%
Clos et couvert
11,5%< >15%
10%< >20%
Lots techniques
13,2%< >23,5%
18,2%< >25%
Second œuvre - Aménagement
extérieur/intérieur
15%< >24,3%
16,8% < > 21%
- Afin de suivre au mieux les durées d’utilité réelles des travaux réalisés dans les immeubles, les
sociétés du Groupe Covéa ont mis en place, à compter du 01 janvier 2014, un nouveau composant
intitulé « Réfection d’appartements » dont la durée d’amortissement est de 10 ans.
3-1-2 Durée d’amortissement des composants
Le mode d’amortissement appliqué de manière constante pour tous les actifs de même nature ayant
des conditions d’utilisation identique est un amortissement linéaire.
11
Les durées d’amortissement par catégorie d’immeubles et par composant sont des durées de vie
techniques des composants et non des durées effectives d’utilisation de chaque bien.
- Elles se répartissent selon les fourchettes suivantes :
Immeubles de bureaux
et d’habitation
antérieurs à 1945
Immeubles de
bureaux et
d’habitation
postérieurs à 1945
Gros œuvre - Structure
100 < >120
80< >100
Clos et couvert
35< >40
30< >40
Aménagement technique
25< >27
25< >27
Second œuvre-Aménagement
intérieur/extérieur
15< >23
15< >23
Réfection d’appartements
(immeubles d’habitation)
10
10
Composants / Durées
d’amortissement
3-1-3 - Provision pour gros entretien
Les dépenses concernées font l’objet de programmes pluriannuels de gros entretien ayant pour seul but de
vérifier le bon état de fonctionnement des installations et d’y apporter un entretien sans prolonger leur durée
de vie au-delà de celle prévue initialement. La provision est déterminée en retenant les projections de
charges sur cinq ans glissants selon une répartition linéaire de ces charges sur la période. La provision n’est
pas constatée lorsqu’il n’est pas possible d’établir un plan à 5 ans dont la réalisation est probable et la
valorisation précise. Les travaux dans les locaux vacants sont exclus de la base de calcul.
3-1-4 – Valeurs de réalisation et dépréciation
La valeur de réalisation des immeubles est déterminée sur la base de la valeur d’expertise quinquennale ou,
entre deux expertises à l’actualisation annuelle, effectuée par un expert accepté par le régulateur.
Une provision pour dépréciation est constatée dès lors que cette valeur de réalisation est inférieure à la
valeur nette comptable de l’immeuble.
Pour les immeubles inscrits dans un programme de cession, la dépréciation est retenue pour la totalité de
l’écart entre la valeur nette comptable et la valeur de marché.
Les parts des sociétés immobilières sont estimées par application des mêmes principes.
3-2 - Titres de participation et actions (article R 332-20)
3-2-1 Placements dans les entreprises liées et dans les entreprises avec lesquelles il existe un lien
de participation
Entreprises liées : entreprises françaises ou étrangères remplissant les conditions prévues par les articles
357-1 et 357-3 de la loi du 24 juillet 1966 ou par l’article L. 345-1 du Code des assurances pour être incluses
par intégration globale dans l’ensemble combiné auquel appartient l’entreprise d’assurance en application
des mêmes dispositions.
12
Entreprises avec lesquelles l’entreprise d’assurance a un lien de participation : entreprises autres que les
entreprises liées, dans lesquelles l’entreprise d’assurance détient directement ou indirectement une
participation au sens de l’article 20 du décret du 29 novembre 1986 ; pour l’application de cette disposition
sont présumés être des titres de participation les titres représentant au moins 10 % du capital.
Ils sont enregistrés à leur coût d’acquisition conformément au Code des Assurances (Article R 332-20).
L’évaluation de ces titres est effectuée pour les titres cotés au dernier cours connu au jour de l’inventaire et
pour les titres non cotés à leur évaluation économique et financière.
3-2-2 Actions et OPCVM actions
Les actions, parts de SICAV et de FCP sont enregistrées à leur coût d’acquisition, sur la base du prix
d’achat, hors frais de négociation.
L’évaluation de ces titres est effectuée pour les titres cotés au dernier cours connu au jour de l’inventaire et
pour les titres non cotés à leur évaluation économique et financière.
3-2-3 Dépréciation à caractère durable
Il est constitué une dépréciation à caractère durable ligne à ligne, si la valeur de réalisation fait apparaître
une décote significative.
Les modalités de calcul de la dépréciation à caractère durable ont été précisées par le Conseil National de la
Comptabilité dans un avis rendu le 18 décembre 2002 et dans une recommandation conjointe avec le
régulateur datée du 15 décembre 2008.
Le caractère durable de la moins-value latente est présumé dans les cas suivants :
•
•
•
il existait d'ores et déjà une provision pour dépréciation sur cette ligne de placement à l'arrêté
précédent,
s'agissant d'un placement non immobilier, le placement a été constamment en situation de moinsvalue latente significative au regard de sa valeur comptable sur la période de 6 mois consécutifs
précédant la clôture des comptes,
il existe des indices objectifs permettant de juger que, dans un avenir prévisible, l'entreprise ne
pourra recouvrer tout ou partie de la valeur historique du placement.
Le critère de moins-value significative peut être généralement défini, pour les valeurs françaises, en fonction
de la volatilité constatée, soit 20 % de la valeur comptable en 2015. Ce taux vaut également, sauf
exceptions, pour les actions européennes. Ce critère est adapté, pour les autres titres, aux caractéristiques
des placements concernés, notamment pour ce qui concerne les OPCVM et les valeurs non européennes.
Au-delà de cette présomption de dépréciation, les titres présentant une moins-value latente significative font
l’objet d’un examen particulier. En présence d’une dépréciation intrinsèque au titre et non liée à la baisse
générale des marchés financiers ou du secteur économique, une provision serait constituée sur la base de
la valeur d’inventaire.
La valeur d’inventaire des placements est déterminée en prenant en compte l’intention et la capacité de
l’entreprise à détenir les placements pendant une durée de détention déterminée. Les titres font l’objet d’une
provision :
-
soit sur la base de la valeur de marché au 31/12/2015,
soit sur la base d’une valeur recouvrable à l’horizon de détention envisagé.
La dépréciation est égale à l'écart entre le prix de revient et la valeur d'inventaire définie ci-dessus.
13
Dans l’hypothèse où le calcul d’une valeur recouvrable est retenu pour les titres cotés détenus en direct,
répondant au 31 décembre aux critères de décote de 20 % minimum pendant 6 mois consécutifs, cette
valeur est déterminée au terme d’un processus d’analyse de la valeur de base du titre. Elle est ensuite
capitalisée sur un horizon de détention correspondant à la rotation moyenne du portefeuille, au taux sans
risque assorti d’une prime de risque. La valeur recouvrable ainsi définie serait susceptible d’être révisée
chaque année, en fonction de l’évolution des marchés et des fondamentaux du titre. Dans le cas où le cours
de l’action est supérieur au 31/12 à la valeur recouvrable ainsi calculée, c’est alors celui-là qui est retenu.
Au 31 décembre 2015, aucun titre coté ne rentrait dans l’assiette de calcul d’une dépréciation.
3-3 - Titres obligataires
3-3-1 - Titres obligataires relevant de l'article R 332-19
Ces titres sont comptabilisés à leur coût d'acquisition hors coupon couru. La différence entre le coût
d'acquisition et la valeur de remboursement est amortie sur la durée résiduelle des titres selon un calcul
actuariel pour les obligations à taux fixe ou linéaire pour les obligations à taux variable.
La valeur de réalisation correspond au dernier cours coté connu ou à défaut, à la valeur vénale.
Ces obligations peuvent faire l’objet d’une dépréciation pour risque de contrepartie (l’émetteur)
conformément à l’avis n° 2006-07 du 30 juin 2006 du CNC et à la recommandation conjointe du CNC et du
régulateur en date du 15 décembre 2008.
Les moins-values latentes qui résultent de la différence entre la valeur comptable (en tenant compte de la
surcote/décote) et la valeur de réalisation des titres correspondants évaluée conformément à l’article
R 332-20-1 ne font pas l’objet d’une provision. Néanmoins, lorsqu’il y a lieu de considérer que le débiteur ne
sera pas en mesure de respecter ses engagements, soit pour le paiement des intérêts, soit pour le
remboursement du principal, une dépréciation doit être constatée à l’inventaire.
Nous prêtons une attention particulière aux titres obligataires émis par des institutions bancaires et de
financement hypothécaire. En particulier, ont été soumis à examen les titres perdant la qualification
"investment grade" (notation inférieure à BBB-).
Ces principes s’accordent avec la notion de « risque avéré de contrepartie » exposé dans l’avis de juin 2006
et repris dans la recommandation de décembre 2008. Aucun titre relevant de l’article R 332-19 dans le
portefeuille de MMA VIE ne répond à ces principes au 31 décembre 2015.
3-3-2 - Titres obligataires relevant de l'article R 332-20
Le décret n° 2013-717 du 2 août 2013 modifiant cert aines règles d'investissement des entreprises
d'assurance introduit la notion de titres « obligataires » amortissables. Ces titres ont fait l’objet d’une
identification.
3-3-2 -1 Titres obligataires non amortissables relevant de l'article R 332-20
Ces titres sont comptabilisés à leur coût d'acquisition hors coupon couru. L’avis du CNC du 18 décembre
2002, repris par la recommandation du 15 décembre 2008, permet d’adapter les critères de provisionnement
des placements actions aux caractéristiques des autres placements R 332-20.
En particulier, il peut être fait référence, par rapprochement avec les principes applicables aux obligations
R 332-19, à la notion de risque avéré de contrepartie et au fait que la société gère son portefeuille
obligataire dans une perspective long terme et n’a pas pour pratique de le mouvementer de façon
significative.
14
er
Les titres perpétuels « callable » (qui ont une date de call fixée contractuellement) sont, depuis le 1 janvier
2011, classés en R 332-20, comme les autres titres perpétuels pour lesquels la date de call n’est pas fixée.
Nous utilisons une valeur recouvrable assimilée à la valeur de remboursement sur ces titres pour déterminer
le niveau de dépréciation. Aucune dépréciation n’a été constatée pour cette catégorie de placements pour
l’exercice 2015.
3-3-2 -2 Titres obligataires amortissables relevant de l'article R 332-20
En application du règlement ANC n°2013-03 concernan t les actifs amortissables relevant de l’article
R 332-20 du Code des assurances, il est tenu compte d’un amortissement actuariel sur la durée résiduelle
de vie du placement.
Au 31 décembre, MMA VIE a identifié un titre classé R 332-20 comme éligible, l’obligation remboursable en
action Foncière de Paris (OSRA).
Pour les titres dont l’assureur à l’intention et la capacité de les détenir, les modalités d’estimation des
provisions sont celles du paragraphe « 3-3-1 - Titres obligataires relevant de l'article R 332-19 ».
Dans le cas contraire, il convient de se référer au paragraphe « 3-2-3 Dépréciations à caractère durable ».
3-3-2 -3 Titres obligataires convertibles en actions relevant de l'article R 332-20
Conformément au règlement 2014-04 du 5 juin 2014 de l’autorité des normes comptables, l’option d’une
comptabilisation en R 332-20 est retenue pour les obligations convertibles en actions dont le taux actuariel
à l’achat est négatif. Cette option ne constitue pas un changement de méthode comptable car, en pratique
et en l’absence de texte, cette modalité de comptabilisation a déjà été appliquée sur les exercices
précédents.
3-4 Opérations sur Instruments Financiers à Terme
Les règles de comptabilisation des Instruments Financiers à Terme (IFT) applicables aux entreprises régies
er
par le Code des Assurances à compter du 1 janvier 2003 sont définies par le règlement du CRC n° 2002.09
du 12 décembre 2002.
Le cadre définissant les stratégies détermine le traitement comptable :
-
Stratégie d’investissement ou de désinvestissement : ces stratégies ont pour objectif de fixer la
valeur d’un investissement futur ou d’un désinvestissement prévu. Au cours de la vie de l’IFT,
les primes ou flux intermédiaires sont enregistrés en compte de régularisation actif ou passif. Au
dénouement de la stratégie, les pertes ou profits réalisés sur les IFT font partie intégrante du
prix d’achat ou du prix de vente.
-
Stratégie de rendement : une stratégie qui n’a pas pour objectif de fixer la valeur d’un
investissement futur ou d’un désinvestissement prévu est une stratégie de rendement. L’effet de
la stratégie est lissé au cours de sa durée de vie et ne modifie pas la comptabilisation des actifs
ou passifs concernés par la stratégie. Les charges et les produits relatifs aux IFT qu’ils aient été
perçus ou réglés ou qu’ils soient latents sont inscrits au compte de résultat de façon échelonnée
sur la durée de la stratégie, en tenant compte du rendement effectif de l’IFT.
Dans le cadre de stratégies dûment approuvées par le Conseil d’Administration, les placements obligataires
à taux fixe, peuvent être couverts par des CAP afin de se prémunir de la hausse des taux.
3-5 Placements représentatifs des contrats en Unité de Comptes (article R 332-5)
Ces placements figurent au bilan pour leur valeur connue au jour de l’inventaire conformément aux
dispositions du Code des Assurances (R 332-5).
15
3-6 - Autres actifs de placements
Les prêts et autres créances font l'objet de dépréciation spécifique en cas de risque de défaillance de la
contrepartie.
Note n° 4 – AUTRES POSTES DE L’ACTIF
4.1 – Autres actifs
Les biens composant ce poste sont amortis de manière linéaire sur leur durée d'utilisation estimée. Ces
durées sont de 4 ou 5 ans pour les matériels de transport et pour les matériels de bureau, 7 ans pour la
signalétique MMA et de 7 à 10 ans pour les mobiliers de bureau et autres installations générales.
4.2 – Frais d’acquisition reportés (article R 332-35)
Le montant des frais d’acquisition reportés correspond au plus à l’écart entre le montant des provisions
mathématiques inscrit au bilan (provisions zillmérisées) et le montant des provisions qui seraient à inscrire si
les chargements d’acquisition n’étaient pas pris en compte dans les engagements.
Une provision de même montant est inscrite au passif du bilan dans le poste Provisions d’Assurance Vie.
Note n° 5 – RESERVE DE CAPITALISATION (article R 33 1-3)
Cette réserve a pour finalité la neutralisation des plus ou moins-values dégagées sur les supports
obligataires (à l’exception des obligations à taux variable) afin de ramener leur rendement au taux actuariel
auquel ils ont été achetés.
Elle fait partie des capitaux propres et est enregistrée au poste « Autres réserves » dans le compte 10645
« Réserve de capitalisation ». Elle est constituée par dotation au compte de résultat, lors des ventes ou
conversions des valeurs mobilières amortissables R 332-19, générant des plus-values. Lorsque des moinsvalues sont réalisées, cette réserve est reprise par résultat dans les limites de son montant.
Les mouvements à la réserve de capitalisation étant exclus du résultat fiscal, des aménagements des
articles R 333-1 et A 333-3 du Code des Assurances ont été approuvés visant à rétablir la neutralité des
cessions obligataires tant pour le résultat comptable de MMA VIE que pour la détermination de la
participation aux bénéfices réglementaires. En conséquence, l’effet d’impôt, calculé selon un taux moyen
d’impôt y compris les taxes additionnelles, est comptabilisé dans le compte de résultat non technique en
contrepartie de la réserve de capitalisation.
Note n° 6 - PROVISIONS TECHNIQUES
6-1 - Provisions d'assurance Vie
Les provisions mathématiques ne sont pas zillmérisées pour les contrats de type Epargne et le sont
parfois pour les contrats de type Prévoyance (Vies Entières, Mixtes, Termes Fixes, …). Elles prennent
en compte l’ensemble des garanties de bonus et de fidélité accordées sur certaines gammes de
contrats.
Les tables utilisées sont les suivantes :
Pour les PM des contrats hors rentes :
- contrats souscrits antérieurement à 1993
16
= AF, RF, PM1, PF1, PM2, PF2, TD
73.77 et TV 73.77
- de 1993 à 2006
TV ou TD 88/90
Table d’expérience pour la prévoyance
- contrats souscrits depuis 2006
= TH 2000-2002 ou TF 2000-2002
Pour les PM des contrats de rentes :
- rentes viagères depuis 2007 souscrites
avant le 20 décembre 2012
=
TGH05 ou TGF05
génération)
(tables
- rentes viagères souscrites après le
20 décembre 2012
= TGF05 (tables de génération)
de
Les taux d’actualisation varient de 0% à 4,5% suivant les produits et les dates de
souscription.
Pour les contrats libellés en unité de comptes, les provisions mathématiques correspondent à la contrevaleur des parts souscrites à la fin de l’exercice. L’engagement de la compagnie est limité au nombre de
parts en compte à la fin de l’exercice sauf pour les contrats bénéficiant d’une garantie plancher en cas
de décès selon les conditions précisées aux contrats.
La provision pour garantie plancher couvre le risque de reverser, en cas de décès, un montant au
minimum égal aux primes versées par l’assuré. Les modalités de provisionnement des garanties
plancher ont été faites en application d’un faisceau de méthodes, tel que préconisé par la FFSA ; la
méthode la plus prudente ayant été retenue. La provision pour garantie plancher de la clôture 2015 a
ainsi été obtenue avec la méthode de la courbe au pire.
Les provisions de rentes d'incapacité - invalidité en Dommages corporels sont calculées à partir des
tables BCAC annexées à l'arrêté du 28 mars 1996, tenant compte d'un taux d'actualisation à 0,96%(au
maximum 75 % du taux moyen au cours des 24 derniers mois des emprunts de l’Etat français,
conformément aux articles A.331-10 et 331-22 du code des assurances modifiés par l’arrêté du
23 décembre 2010) pour 2015.
La provision de gestion permet de faire face aux charges de gestion futures non couvertes par les
chargements sur primes et la marge financière conformément à l’article A-331-1-1 du Code des
assurances.
6-2 - Provisions pour sinistres Vie
La provision constituée correspond aux sinistres survenus, aux rachats et aux capitaux échus non encore
réglés à la date de la clôture.
6-3 - Provisions pour participation aux bénéfices
Ces provisions représentent les participations aux bénéfices attribuées aux assurés mais non incorporées
aux provisions mathématiques. Elles respectent la dotation minimum prévue par le Code des Assurances
(90 % des bénéfices techniques et 85 % des bénéfices financiers devant être distribués sous 8 ans), les
clauses contractuelles ainsi que les revalorisations fixées annuellement en décembre par le Conseil
d’Administration.
6.4 - Autres provisions techniques
Provision pour Aléas Financiers (article A 331-2)
Si lors de l’inventaire le taux de rendement réel des actifs, diminué d’un cinquième, est inférieur au quotient
du montant des intérêts techniques et du minimum contractuellement garanti de participations aux bénéfices
par le montant moyen des provisions mathématiques constituées, une comparaison doit alors être faite entre
les provisions mathématiques recalculées conformément aux dispositions de l’article A 331-2 du code des
assurances et les provisions à l’inventaire. Si ces dernières ne sont pas suffisantes, une provision pour aléas
financiers est constituée.
Au 31 décembre 2015, il n’y a pas lieu de constituer une provision pour aléas financiers.
17
Provision pour risques d’exigibilité (article R 331-5-1 modifié par le décret n° 2008–1437 du
22 décembre 2008)
La provision pour risque d’exigibilité (PRE) est destinée à faire face aux engagements dans le cas de moinsvalue latente nette des actifs mentionnés à l’article R332-20, hors titres « obligataires » amortissables.
Lorsque l’entreprise, avant dotation à la PRE, satisfait à la représentation de ses engagements réglementés
et à la couverture de l’exigence minimale de marge de solvabilité, la dotation annuelle à la PRE au titre de
l’exercice est égale au tiers du montant de la moins-value latente nette globale.
Pour les valeurs mobilières cotées et les titres cotés mentionnés au (a) de l’article R 332-20-1, les actions de
société d’investissement à capital variable et les parts de fonds communs de placement mentionnés au (c)
de l’article R 322-20-1, la valeur retenue est le cours moyen calculé sur les trente derniers jours précédant le
jour de l’inventaire. Pour les autres actifs, leur valeur est évaluée selon les règles prévues à l’article R 33220-1.
Le décret n° 2008-1437 a, par ailleurs, introduit l a possibilité d’opter pour un mécanisme de report de
charges techniques permettant d’étaler la provision sur une période correspondant à la duration des passifs
avec un maximum de 8 ans à compter de l’exercice où la moins-value globale a été constatée.
Il n’y a pas lieu de constater une provision pour cet exercice.
Note n° 7 - AFFECTATION DES CHARGES PAR DESTINATION ET PAR CATEGORIE
L'enregistrement initial des charges est effectué dans les comptes par nature. Ces comptes sont soldés
trimestriellement par affectation des charges aux comptes par destination.
Le processus d'affectation aux destinations repose sur une imputation des charges par nature aux centres
de coûts constitués selon un découpage hiérarchique et fonctionnel. Ces centres de coûts sont ensuite
alloués à des services rendus ou activités, lesquels se déversent sur les segments de marchés et les
destinations selon des clés au plus proche de l’activité.
Les charges qui ne peuvent être ainsi réaffectées sont transcrites dans la destination « autres charges
techniques » (Direction Générale, Comptabilité, Contrôle de gestion…).
Les charges ainsi obtenues par destination sont ensuite réparties par segment de marché (ou branches). La
ventilation finale par catégorie réglementaire s’effectue alors au moyen de clés adaptées à la destination
concernée :
-
frais d'acquisition : selon la production en nombre de contrats
frais de règlement de sinistres : selon le nombre de dossiers sinistres ou d’interventions
frais d'administration et autres charges techniques : selon le nombre de contrats en portefeuille
Ce processus ne s'applique pas aux commissions versées aux apporteurs qui sont directement imputées
aux destinations selon des clés d’activité obtenues à partir d’études statistiques.
Note n° 8 – PRODUITS ET CHARGES DE PLACEMENTS
Pour la détermination des plus ou moins-values sur cessions de titres, la règle appliquée est la méthode
FIFO.
Pour les obligations indexées sur l’inflation (OATi, OATei…), le gain (ou la perte) lié à l’indexation sur
l’inflation depuis le dernier arrêté comptable ou s’il est plus récent depuis l’achat est en totalité
enregistré en produit (ou en charge) de l’exercice selon les décrets des 22 octobre et
24 décembre 2002.
18
Les produits et charges de placements sont enregistrés dans le compte de résultat technique. La quotepart de ces produits nets relative aux fonds propres fait l'objet d'un transfert du compte technique vers
le compte non technique.
Cette quote-part est déterminée selon la formule réglementaire (globalement, en proportion de
l'ensemble des provisions techniques et des fonds propres).
La ventilation par catégorie réglementaire des produits nets des placements, s’effectue
proportionnellement à la moyenne des provisions techniques (nettes de réassurance), à l'exclusion des
produits financiers directement affectés par catégorie (contrats de capitalisation et en unités de
compte …).
En application des principes énoncés par l’avis du Conseil National de la Comptabilité (CNC) du 04 mai
2007, le traitement comptable de l’effet des variations des cours de change repose sur la distinction des
opérations de change selon deux catégories :
-
-
les opérations portant sur des actifs ou passifs générant une position de change « structurelle »
dont les différences de conversion sont enregistrées dans des sous comptes « écarts de
conversion ». Les éléments « structurels » n’étant pas destinés à être réalisés, leur valorisation
n’est pas affectée par la volatilité des cours de change. A titre dérogatoire, le CNC autorise que
les titres de participation en devises soient considérés comme des opérations en euros.
les opérations générant une position de change « opérationnelle » dont les différences de
change sont comptabilisées en Résultat de change (voir note n° 22).
Note n° 9 – ENGAGEMENTS SOCIAUX
L’ensemble des engagements sociaux est provisionné dans les comptes conformément à l’application de la
er
méthode préférentielle énoncée par le Conseil National de la Comptabilité N° 03R-01 du 1 avril 2003.
Les hypothèses de départ à la retraite nécessaires aux évaluations des divers engagements chez MMA VIE,
ont été revues, suite aux promulgations des lois portant sur la réforme des retraites.
9-1 - Engagements relatifs aux Indemnités de Fin de Carrière (I.F.C.)
L’évaluation actuarielle des engagements au 31 décembre est couverte, d’une part, par les cotisations
versées à différents fonds collectifs en application de la loi N° 2003.775 du 21 août 2003 portant réf orme des
retraites et, d’autre part, en cas d’insuffisance d’un complément de provision.
9-2 - Autres engagements sociaux
En application de l’article 39 de la Convention Collective Nationale du 27/05/92 et de l’article 35 § C de la
Convention Collective Nationale de l’inspection du 27/07/92, l’évaluation actuarielle des droits à congé
complémentaire accordés aux salariés qui ont 10, 20 ou 30 ans d’ancienneté dans la société fait l’objet
d’une provision.
9-3 - Médailles du travail
Selon l’avis 2004.05 du CRC en date du 25 mars 2004, les prestations versées pendant la durée de vie
active des salariés ne sont plus assimilées à des engagements de retraite.
Les droits au titre des gratifications d’ancienneté résultent d’une évaluation actuarielle. La provision est
déterminée en fonction de la valeur des engagements au 31 décembre (note n° 20).
9-4 - Accord relatif à l’emploi des seniors
En application de l’accord signé le 05 novembre 2009, les collaborateurs qui informent par écrit l’entreprise
de leur départ à la retraite, un an au moins avant cette date et jusqu’à deux ans maximum, bénéficient au
choix de jours de congé supplémentaire ou d’une majoration du montant de l’indemnité de départ.
Compte tenu d’une part, que les effets de l’accord portent sur une durée limitée de 5 ans (durée déterminée
de 3 ans + 2 ans de préavis) et d’autre part, que le groupe des bénéficiaires potentiels de ce régime soit
connu et fermé, MMA VIE a déjà inscrit dans ses comptes 2009, l’intégralité du coût estimé.
19
Note n° 10 – REASSURANCE
Les éléments des comptes non reçus des cédantes à la clôture de l'exercice sont estimés conformément à
l'option ouverte par l'article R 332-18 du Code des Assurances.
Les comptes des groupements auxquels participe MMA VIE sont intégrés dans l’exercice de leur
communication.
Les règles de comptabilisation des contrats de réassurance dite « finite » et des contrats de réassurance
purement financière ont été modifiées par l’avis n° 2009-12 du 1er octobre 2009 du Conseil national de la
comptabilité. Cet avis n’a aucun impact dans les comptes de MMA VIE.
Note n° 11 – FONDS DE GARANTIE DES ASSURANCES DE PE RSONNES
Le texte de loi n° 99.532 du 25.06.1999 avec décret d’application n° 99.688 du 03.08.1999 institue la
constitution d’un fonds de garantie des Assurances de Personnes et renforce le contrôle des intermédiaires
d’assurance ainsi que les mesures relatives à la sécurité prudentielle des organismes d’assurance.
L’ajustement sur les dernières provisions techniques retenues par le fonds de garantie a généré une charge
sur l’exercice 2015 de 0,1 M€.
Note n° 12 – ELEMENTS FISCAUX
12-1 – Impôt sur les bénéfices
Conformément à la convention d’intégration fiscale et en application de l’article 223 A alinéa 2 du CGI, MMA
VIE est intégrée dans le groupe fiscal dont SGAM COVEA est la société-mère.
Les termes de la convention régissant les relations des membres du groupe fiscal ont prévu le principe d’une
réallocation des économies d’IS entre SGAM COVEA et ses filiales. La réallocation est plafonnée en
fonction de l’économie globale effectivement réalisée par SGAM COVEA.
Par ailleurs, chaque filiale constate, au titre de chaque exercice, sa charge d’impôt brute calculée à partir de
son résultat fiscal, déterminé comme si elle était imposée séparément, et en fonction des taux d’imposition
en vigueur.
12-2 – Impôts différés
Conformément à la Recommandation OEC n°1.20 du 20 f évrier 1987 et au Règlement CRC n° 99-02 du
29 avril 1999, les impôts différés sont enregistrés dans les comptes sociaux suite à une option retenue
er
depuis le 1 janvier 2009.
Ces impôts sont déterminés, selon une approche bilancielle, sur la base des différences temporaires
résultant de la divergence entre la valeur comptable des actifs et passifs et leur valeur fiscale.
Cette approche consiste à :
constater un impôt sur les différences temporaires entre résultats comptable et fiscal au titre d’une
opération donnée,
retenir toutes les différences temporaires (conception étendue),
utiliser la méthode du report variable (les impôts différés sont évalués à la clôture de chaque exercice en
fonction des derniers taux d’impôt en vigueur à cette date).
20
Les actifs d’impôts différés liés aux déficits fiscaux reportables, non réalloués par le biais de la convention
d’intégration fiscale SGAM COVEA, ne sont pris en compte que lorsqu’il est prévu des bénéfices imposables
futurs suffisamment importants pour permettre de couvrir l’imposition différée.
A chaque clôture d’exercice, il est procédé à la compensation des actifs et passifs d’impôts différés. La
charge ou produit net en résultant est enregistré dans les comptes d’impôt sur les bénéfices.
Le stock d’impôts différés actifs au 31 décembre est de 6,5 M€ (cf. note 34.2).
12-3 – Crédit d’Impôt pour la Compétitivité et l’Emploi (CICE)
ème
La 3
loi de finances rectificative 2012 (n°2012-1510 du 29/12/2012) a instauré un crédit d’impôt, ayant
pour objet le financement de l’amélioration de la compétitivité des entreprises, à hauteur de 6% des
rémunérations versées aux salariés sur l’exercice 2015.
En accord avec la note d’information de l’autorité des Normes Comptables du 28/02/2013, le CICE est
comptabilisé en diminution des charges de personnel en raison de l’objectif poursuivi par le législateur de
permettre une diminution des coûts salariaux.
Le CICE s’élève à 0,6 M€ dans les comptes de l’exercice pour MMA VIE.
Le crédit d’impôt reçu dans l’exercice a contribué au financement d’actions d’amélioration des outils et
conditions de travail (locaux, informatique, téléphonie, etc…), d’actions de communication ainsi qu’au
développement de la formation professionnelle.
Ces actions ciblées contribuent à la mobilisation et à l’adhésion des collaborateurs aux valeurs de MMA,
notamment dans le cadre de sa politique de Responsabilité Sociale et Environnementale.
L’utilisation de ce crédit d’impôt a fait l’objet d’une information au comité d’entreprise conformément à
l’article L2323-26-1 du code du travail.
Note n° 13 – CHANGEMENT DE METHODE COMPTABLE : NEANT
21
MMA VIE
INFORMATIONS SUR LES POSTES
DU BILAN
Note n° 14 - ACTIFS INCORPORELS
2015
Montant brut
Fonds de commerce
d'assurances (1).......................
84 105
Reprise portefeuille...................
290
Indemnités compensatrices
d'agences .................................
1 130
Quote part des droits
d'exercice agents financée
par la société.............................
Amortissements
et
dépréciations
84 105
2014
Montant net
0
0
290
290
31
1 099
1 030
10 131
200
9 931
9 431
Logiciels....................................
1 000
1 000
0
0
TOTAL.....................................
_______
96 656
_______
85 336
_______
11 320
_______
10 751
(1) Voir note n° 2
22
MMA VIE
Note n°15 - PLACEMENTS - MOUVEMENTS DE L'EXERCICE 2015
Montant brut de
début d'exercice
Valeurs brutes
Acquisitions
Transferts dans
augmentations
l'exercice
dans l'exercice
Cessions
diminutions dans
l'exercice
Ecarts de change
Montant brut en fin
d'exercice
Placements immobiliers ................................................................
695 598
23 215
-6 659
712 154
Placements dans les entreprises liées ............................................
130 064
5
-18 789
111 280
Placements dans les entreprises avec lien de participation ............
204 903
33 407
-53 785
184 525
Placements dans les autres entreprises .........................................
18 613 056
6 147 758
29 183
-5 703 422
1 866 940
720 563
-29 183
-389 872
21 510 561
6 924 949
0
-6 172 527
16 635
19 103 211
Créances pour espèces déposées chez les cédantes ......................
Placements représentant les provisions techniques en U.C.............
TOTAL
Amortissements et dépréciations
Amortissements et
dépréciations de
début d'exercice
Placements immobiliers ................................................................
-35 783
Placements dans les entreprises liées ............................................
-4 508
Dotations de
l'exercice
Reprises
Transferts dans amortissements et
l'exercice
dépréciations de
l'exercice
-3 221
2 168 448
16 635
Ecart de change
718
22 279 617
Amortissements et
dépréciations en
fin d'exercice
-38 286
4 508
Placements dans les entreprises avec lien de participation ............
Placements dans les autres entreprises .........................................
-12 409
-3 004
1 097
-137
-14 453
TOTAL
-52 701
-6 225
6 323
-137
-52 739
Montant brut en fin
d'exercice
Amortissements et
dépréciations en fin
d'exercice
Placements immobiliers ...........................................................................................................................................................................
712 154
-38 286
Placements dans les entreprises liées .........................................................................................................................................................
111 280
111 280
Placements dans les entreprises avec lien de participation..........................................................................................................................
184 525
184 525
Placements dans les autres entreprises .....................................................................................................................................................
19 103 211
Valeurs nettes en fin d'exercice
-14 453
Montant net en fin
d'exercice
673 868
19 088 758
Créances pour espèces déposées chez les cédantes ..................................................................................................................................
Placements représentant les provisions techniques en U.C.........................................................................................................................
TOTAL
2 168 448
22 279 617
23
2 168 448
-52 739
22 226 878
MMA VIE
Note n° 16 - ETAT RECAPITULATIF DES PLACEMENTS AU 31 DECEMBRE 2015
VALEUR
BRUTE
I PLACEMENTS
VALEUR
NETTE
VALEUR DE
REALISATION
Récapitulation par nature
1) Placements immobiliers et placements immobiliers en cours
712 154
673 868
1 109 676
2) Actions et autres titres à revenu variable autres que les parts d'OPCVM
851 379
851 379
1 211 960
3) Parts d'OPCVM (autres que celles visées en 4)
599 050
588 585
768 704
4) Parts d'OPCVM détenant exclusivement des titres à revenu fixe
542 204
542 204
561 634
17 061 161
17 015 104
19 080 255
5) Obligations et autres titres à revenu fixe
Dont IFT stratégie de rendement
6) Prêts hypothécaires
7) Autres prêts et effets assimilés
8) Dépôts auprés des entreprises cédantes
9) Dépôts (autres que ceux visés au 8) et cautionnements en espèces et autres placements
10) Actifs représentatifs de contrats en unités de compte
Placements immobiliers
Titres à revenu variable autres que parts OPCVM
OPCVM détenant exclusivement des titres à revenus fixe
Autres OPCVM
Obligations et autres titres à revenu fixe
PERP :
2) Actions et autres titres à revenu variable autres que les parts d'OPCVM
3) Parts d'OPCVM (autres que celles visées en 4)
4) Parts d'OPCVM détenant exclusivement des titres à revenu fixe
5) Obligations et autres titres à revenu fixe
9) Dépôts (autres que ceux visés au 8) et cautionnements en espèces et autres placements
0
0
0
100
100
100
131 945
131 945
131 945
0
0
0
129 228
129 228
129 228
2 154 054
2 154 054
2 154 054
59 621
59 621
59 621
3 736
3 736
3 736
89 173
89 173
89 173
1 639 507
1 639 507
1 639 507
362 017
362 017
362 017
69 312
68 988
74 663
0
0
0
3 354
3 354
4 121
1 809
1 809
1 810
49 711
49 387
54 295
44
44
44
14 394
14 394
14 394
22 250 586
22 155 454
25 222 219
- Valeurs estimées R 332.19
16 814 009
16 768 049
18 823 917
3 213 211
3 164 363
4 169 585
2 154 054
2 154 054
2 154 054
69 312
68 988
74 663
22 250 586
22 155 454
25 222 219
22 176 877
22 086 057
25 147 134
0
0
0
4 398
409
421
10) Actifs représentatifs de contrats en unités de compte
TOTAL DES PLACEMENTS
Récapitulation par mode d'estimation
- Placements évalués selon l'article 28 du décret n°2004-342 du 21 avril 2004 (PERP)
Total
Récapitulation par affectation
- Valeurs affectables à la représentation des provisions techniques
- Valeurs déposées chez les cédants
- Autres affectations ou sans affectation
- Valeurs affectées aux provisions techniques spéciales des opérations réalisées dans
le cadre d'un patrimoine d'affectation en France (PERP)
Total
69 312
68 988
74 663
22 250 586
22 155 454
25 222 219
481 719
II ACTIFS ADMIS A LA REPRESENTATION DES PROVISIONS TECHNIQUES
y compris comptes bancaires
481 719
481 719
PERP
3 707
3 707
3 707
Total
485 426
485 426
485 426
22 736 013
22 640 880
25 707 645
VIE hors PERP
TOTAL
DIFFERENCES SUR LES PRIX DE REMBOURSEMENT D'OBLIGATIONS A PERCEVOIR
-142 479
AMORTISSEMENTS DES DIFFERENCES SUR LES PRIX DE REMBOURSEMENT
213 903
PRIME CAP IFT STRATEGIE DE RENDEMENT
0
AUTRES ACTIFS ADMIS A LA REPRESENTATION DES PROVISIONS TECHNIQUES
-485 426
PLACEMENTS FIGURANT A L'ACTIF
22 226 878
QUOTE-PART DES ACTIFS CORRESPONDANT A DES ENGAGEMENTS TECHNIQUES (Selon art R 344.1)
24
92,70%
MMA VIE
Note n° 17 - AVOIRS ET CREANCES SUR LES ENTREPRISES LIEES
ET AVEC LIEN DE PARTICIPATION
Entreprises
liées
2015
Entreprises
avec lien de
participation
Total
2014
ACTIF
Actions et autres titres à revenu variable .......................
111 189
184 525
Prêts................................................................................
91
Autres placements ..........................................................
510 229
27 877
Débiteurs divers..............................................................
55 210
1 463
TOTAL............................................................................
676 719
213 865
(1) 295 714
330 103
91
356
538 106
523 937
56 673
138 906
890 584
993 302
45 000
45 000
(2)
PASSIF
Passifs subordonnés.......................................................
45 000
Dettes nées d'opérations de reassurance.......................
121
Autres dettes .................................................................
70 833
3
TOTAL............................................................................
115 833
3
(3)
70 836
48 452
115 836
93 573
(1) Variation principalement due à :
- acquisition de titres Eurosic (+ 28 M€)
- cession de titres Korian-Médica (- 53 M€)
- compte courant d'intégration fiscale SGAM COVEA (-40,3M€)
- avance de trésorerie Immobilière MMA (-19 M€) et SCI IGF (-28 M€)
- avances de trésorerie envers MDM Kellermann (+4 M€), Sécurité Pierre Investissement (+8 M€),
Sécurité Pierre SCI (+8 M€)
25
MMA VIE
Note 18.1 - Montant des participations et des parts dans les entreprises liées détenues dans des entreprises d'assurance
( En milliers d' euros )
Montant net
Nombre de titres
de la participation
détenus
DAS SA
0
1
Lybernet Assurances
0
1
Sociétés
Note 18.2 - Renseignements concernant les filiales et participations
( En milliers d' euros )
Sociétés
Montant des
Quote-part de
capitaux
capital
propres avec
détenue en %
résultat
Valeur
d'inventaire
brute
Valeur
d'inventaire
nette
Résultat
(bénéfice ou
perte du dernier
exercice)
Observations
I - Filiales (50 % au moins du capital détenu par la société)
a - Françaises
Immobilière des MMA, 10 bd Marie et Alexandre, Oyon 72000 Le Mans
70 092
99,99
63 097
63 097
8 251
MDM Kellermann, 10 bd Marie et Alexandre Oyon, 72030 Le Mans CEDEX 9
13 108
100,00
12 196
12 196
1 018
SCI Immobilière Générale Française, 10 bd Marie et Alexandre Oyon, 72030 Le Mans cedex 9
37 405
86 071
99,92
166 285
166 285
SCI MDM Vie, 10 bld Marie et Alexandre Oyon, 72000 Le mans
6 586
100,00
5 641
5 641
946
Sécurité Pierre Invest, 7 avenue Marcel Proust, 28000 Chartres
SCI 6 Ave Kleber, C/O MAAF ASS., Chaban, 79180 CHAURAY
170 694
33 047
52,97
50,00
124 527
61 107
124 527
61 107
5 179
-1 953
168 721
96,66
110 344
110 344
2 116
b - Etrangères
Harwanne SA, Rue du 31-Décembre 47, 1207 GENEVE - SUISSE
comptes 2014
II - Participations (10 à 50 % du capital détenu par la société)
a - Françaises
SCI BRETEUIL SEGUR, 86-90, rue Saint Lazare - 75009 PARIS
28 979
16,67
19 400
19 400
-1 021
SCI Cital Wacken, 7 avenue Marcel Proust, 28000 Chartres
12 957
45,37
7 254
5 680
1 760
SCI Espace Performance ,route de Changé, La Californie, 72100 Le Mans
21 329
25,00
5 895
5 344
951
99
25,00
341
24
-23
36 917
17,00
5 925
5 925
2 054
SCI Sequana Rive Gauche, 86-90, rue Saint Lazare - 75009 PARIS
123 841
96 541
29,48
33,34
27 619
51 043
27 619
51 043
12 068
6 541
SCPI Multimmobilier 1, 173 Bd Haussmann, 75008 PARIS
189 908
11,53
22 038
21 885
SCPI Multimmobilier 2, 173 Bd Haussmann, 75008 PARIS
298 604
10,68
9 917
9 917
SCI Evry XI, 90 rue Raynouard, Tour franklin, 75016 PARIS
SCI Londres Athènes, 10 bd Marie et Alexandre Oyon, 72000 Le Mans
SCI Sécurité Pierre, 7 avenue Marcel Proust, 28000 Chartres
b - Etrangères
Néant
Note 18-3 - Nom, siège et forme juridique de toute entreprise dont MMA VIE est indéfiniment responsable
Nom
Siège
Sociétés Civiles Immobilières
SCI 6 Ave Kleber
C/O MAAF ASS., Chaban, 79180 CHAURAY
SCI Breteuil Segur
86-90, rue Saint Lazare - 75009 PARIS
SCI Califimmo
Route de Changé, La Californie, 72100 LE MANS
SCI Chantegrive (en liquidation)
8 rue de l'Hôtel de Ville, 92200 NEUILLY SUR SEINE
SCI Cital Wacken
7 avenue Marcel Proust, 28000 CHARTRES
SCI Espace Performance
Route de Changé, La Californie, 72100 LE MANS
SCI Evry XI
90 rue Raynouard, Tour franklin 75016 PARIS
SCI Groupe des MMA
10 Bd Marie et Alexandre Oyon, 72030 LE MANS cedex 9
SCI Immob. Générale Française
10 Bd Marie et Alexandre Oyon, 72030 LE MANS cedex 9
SCI Londres Athènes
10 Bd Marie et Alexandre Oyon, 72000 LE MANS
SCI MDM VIE
SCI MGF Immobilier
SCI Sécurité Pierre
7 avenue Marcel Proust, 28000 CHARTRES
SCI Sequana Rive Gauche
86-90, rue Saint Lazare - 75009 PARIS
Autres Sociétés Civiles
Néant
Groupements d'Intérêt Economique
GIE COVEA AIS
7, place des Cinq Martyrs du Lycée Buffon, 75015 PARIS
GIE MMA Systèmes d' information
160 rue Henri Champion 72030 LE MANS cedex 9
26
Sur la base des comptes 2014
2015
9 215 9 537K€ d'acomptes sur dividendes
Fusionnée à le 19 janvier 2016 avec la
14 167
2015
14 081 K€ d'acomptes sur dividende
MMA VIE
Note n° 19 - ECHEANCES DES CREANCES ET DES DETTES
CREANCES
2015
Durée résiduelle
De plus de un an
à moins de 5 ans
Jusqu'à
un an
Plus
de 5 ans
TOTAL
2014
Créances nées d' opérations d'assurance directe ..............................
18 608
18 608
16 373
Créances nées d' opérations de réassurance .....................................
392
392
2 411
Personnel ............................................................................................
42
42
47
Etat, organismes de Sécurité Sociale, collectivités publiques ............
15 855
(1)
15 855
3 216
Coupons et intérêts échus non recouvrés...........................................
42 559
(2)
42 559
4 188
Autres créances ..................................................................................
68 943
(3)
68 943
151 808
TOTAL ......................................................................................
146 399
146 399
178 043
0
0
DETTES
Jusqu'à
un an
2015
Durée résiduelle
De plus de un an
à moins de 5 ans
Plus
de 5 ans
TOTAL
2014
Dettes nées d' opérations d'assurance directe ...................................
42 864
42 864
42 765
Dettes nées d'opérations de réassurance ...........................................
373
373
2 141
Dettes envers les établissements de crédit ........................................
26 241
26 241
22 306
Autres emprunts, dépôts et cautionnements reçus ............................
1 875
1 875
1 930
Personnel ............................................................................................
7 825
7 825
7 431
Etat, organismes de Sécurité Sociale, collectivités publiques ............
9 240
9 240
12 274
Autres dettes .......................................................................................
90 419
90 419
68 133
TOTAL ......................................................................................
178 837
178 837
156 980
(3)
0
0
(1) Variation liée principalement au stock d'impôt différé actif (+ 5,7M€) et aux contentieux fiscaux (Impôt sur les sociétés 2009-2010) (+ 7M€)
(2) Variation liée principalement aux dividendes à recevoir IGF (+ 37,4M€) suite à des plus values sur cessions d'actifs
(3) Voir note n°17
27
MMA VIE
Note n° 20 - PROVISIONS POUR RISQUES ET CHARGES
Solde au
Dotations
Utilisations
31/12/2014
Provisions pour risques
18 159
Gros entretien ...................................................................
Litige gestion immobilière..................................................
Provision pour investissement..........................................
Engagements sociaux et médailles du travail...................
Contentieux fiscaux et Urssaf............................................
Provisions pour litiges.......................................................
2 603
687
Reprises
pour non
utilisation
Solde au
31/12/2015
783
19 292
222
11
449
5 491
8 247
3 739
271
73
2 259
406
334
5 710
8 320
5 258
2 925
1 950
2 848
77
1 950
(1)
Provision pour déménagement Tivoli................................
(2)
Contrats d'assurance vie non réclamés............................
325
2 600
1 950
325
2 523
77
1 950
TOTAL .....................................................................
21 084
4 553
3 535
860
21 242
Provisions pour charges
222
7
4
449
52
(1) Reprise de provision liée aux frais engagés suite au déménagement vers Tivoli (travaux de remise en état, pénalités de
résiliations, vacances des anciens locaux, …).
(2) Provision pour charges relative au renforcement du dispositif de gestion des contrats d'assurance vie non réclamés suite aux
observations de l'ACPR.
28
MMA VIE
Note n° 21 - COMPTES DE REGULARISATION ACTIF ET PASSIF
ACTIF
2015
2014
Intérêts et loyers courus et non échus ................................................
276 952
279 042
Frais d'acquisition reportés .................................................................
1 369
1 477
Différence sur prix de remboursement d'obligations
à percevoir ..........................................................................................
142 479
135 677
Autres comptes de régularisation (1) ..............................................
6 354
6 258
TOTAL .......................................................................................
427 154
422 454
0
1 374
1 018
461
343
948
427
377
(1) dont - compte de régularisation lié aux IFT (CAP) (voir note n° 3-4)
- comptes de liaison trésorerie liés au système de gestion AIA
- comptes de liaison trésorerie liés à la gestion externalisée Pack Solutions
- comptes de liaison trésorerie liés à la gestion immobilière
PASS I F
2015
Amortissements des différences sur prix de
remboursement d'obligations à percevoir ...........................................
2014
213 903
164 026
..............................................
11 623
14 328
TOTAL .......................................................................................
225 526
178 354
9 361
7 556
Autres comptes de régularisation (2)
(2) Dont comptes de liaison trésorerie liés au système de gestion AIA
29
MMA VIE
Note n° 22 - ACTIFS ET PASSIFS EN DEVISES - RESULTAT DE CHANGE
(en milliers d 'euros)
2015
ACTIFS EN
DEVISES
2014
PASSIFS EN
DEVISES
(1)
RESULTAT
DE CHANGE
(+ produit,
- perte)
ACTIFS EN
DEVISES
(2)
PASSIFS EN
DEVISES
(1)
21 866 873
21 949 146
RESULTAT
DE CHANGE
(+ produit,
- perte)
(2)
Euro et monnaies zone euro (EUR).......
22 814 023
Couronne danoise (DKK).......................
3 479
Couronne suédoise (SEK)......................
3
Livre britannique (GBP)..........................
70 361
4 897
77 937
6 730
Franc suisse (CHF)................................
65
4 069
24 453
237
Dollar américain (USD)..........................
142 980
13 799
120 307
Dollar canadien (CAD)...........................
5 756
-395
7 122
293
Yen (JPY)...............................................
864
106
1 042
11
Autres monnaies (AUT)..........................
1 021
2
1 049
1 010
-6
TOTAL ..................................................
23 038 552
22 470
22 184 546
21 054 070
20 877
-8
21 053 057
3 487
-10
3
79
577
21 867 529
(1) Total passif bilan hors Fonds Propres
(2) Voir note n°8
30
3
13 622
MMA VIE
Note n° 23 - VARIATION DES FONDS PROPRES
ET PASSIFS SUBORDONNES
Note n° 23.1 - FONDS PROPRES
Affectation du
résultat de 2014
Situation au
31/12/2014
Autres
mouvements
Situation au
31/12/2015
Capital souscrit appelé versé
142 623
142 623
Prime d'émission
236 199
236 199
Réserve de capitalisation
579 670
Réserve pour fonds de garantie des assurés
4 641
Réserve spéciale Réduction capital
106 728
Réserve pour éventualités diverses
26 248
Report à nouveau
Résultat de l'exercice
TOTAL ...........................................................
262
(1)
579 932
50
4 691
106 728
(1)
34 318
60 566
0
0
34 368
-34 368
40 284
40 284
1 130 477
0
40 546
1 171 023
(1) Affectation en réserve selon résolution de l'Assemblée Générale du 19/06/2015
Le capital de MMA VIE composé de 71 311 468 actions est détenu à 100% par Covéa Coopérations.
Note n° 23.2 - TITRES SUBORDONNES A DUREE INDETERMINEE
MMA VIE a émis, en date du 29 avril 2002, pour une durée indéterminée, des titres subordonnés pour un montant de 45 000 K€
représentés par 2 812 500 titres d'un nominal de 16 €.
Ces titres subordonnés bénéficient d'un intérêt au taux EONIA.
31
MMA VIE
Note n° 24 - ENGAGEMENTS HORS BILAN
Montant des
engagements à
l'égard des
entreprises liées
Montant des
engagements à
l'égard des
entreprises avec
lesquelles existe
un lien de
participation
Montant des
engagements à
l'égard des autres
entreprises
2015
2014
Engagements reçus.................................................................
599
599
780
. Créances assorties de garantie ..............................................
370
370
547
. Engagements de garantie .......................................................
229
229
233
21 467
22 317
17 832
19 682
19 682
16 127
1 785
2 635
1 705
3 421
3 421
5 553
Engagements donnés..............................................................
850
. Avals, cautions et garanties de
crédit donnés ...........................................................................
. Titres et actifs acquis avec engagement
de revente..............................................................................
. Autres engagements sur titres, actifs
ou revenus...............................................................................
. Autres engagements donnés...................................................
850
Valeurs reçues en nantissement des
cessionnaires et rétrocessionnaires......................................
Engagements sur instruments financiers à terme ...............
(1)
. Stratégies de rendement..........................................................
(1) Fin de la couverture du portefeuille obligataire contre la hausse des taux par le biais de CAP lors de l'exercice 2015.
32
0
400 000
0
400 000
MMA VIE
INFORMATIONS SUR LES POSTES
DU COMPTE DE RESULTAT
Note n° 25-1
COMMENTAIRES SUR LE COMPTE DE RESULTAT TECHNIQUE PAR CATEGORIE
Chacune des catégories présentées correspond au regroupement de tous les contrats couvrant le
même risque principal.
Conformément à la note d’information de la CCA du 2 mai 1996, les contrats multi-supports sont traités
comme autant de contrats qu’il y a de supports retenus dans les contrats souscrits.
Par conséquent, les supports euro des contrats multi-supports, sont rattachés aux catégories
correspondant à l’actif général.
33
MMA VIE
Note 25 - 2 Compte de résultat technique par catégorie de l'exercice 2015
Capitalisation Capitalisation
PU/VL
Cotisations ..................................................................................................
Charges de prestations...............................................................................
-34 881
-143 603
Contrats Collectifs
CP
184 505
Charges de provisions d'assurance-vie et autres provisions techniques..
Assurances Individuelles
Assurance Vie ou
capitalisation en U.C.
11
Temporaire
Autres
Autres
En cas de
En cas de
Décès
PU/VL
CP
Décès
Vie
30 837
892 543
39 886
2 709
-10 836
-1 284 760
-94 232
-14
-378
503 430
74 920
157
6 021
11
19 623
111 213
20 574
CP
295 416
9 836
-10 945
-85 050
-25 958
9 065
-278 845
4 815
89 165
14 902
829
20 685
3 595
Ajustement ACAV.......................................................................................
Solde de souscription.....................................................................
PU/VL
143
Frais d'acquisition.......................................................................................
-3 292
-6 882
-52 484
-2 005
-16
-17 383
-174
Autres charges de gestion nettes...............................................................
-2 713
-5 824
-59 798
-5 368
-332
-1 628
407
Charges d'acquisition et de gestion nettes.................................
-6 005
-12 706
-112 283
-7 373
-348
-19 011
234
34
Produits nets des placements.....................................................................
32 343
Participation aux résultats et intérêts techniques.......................................
-22 906
Solde financier.................................................................................
9 437
35
923
788 855
61 324
40
5 909
3 094
343
-135
-829 698
-43 679
-6
-3 859
-2 689
-423
788
-40 843
17 644
34
2 050
404
-80
-87
35
Cotisations cédées......................................................................................
-867
-22
Part des réassureurs dans les charges des prestations............................
518
-6 950
Part des réassureurs dans les charges des provisions d'assurance Vie
et autres provisions techniques..................................................................
-40
Part des réassureurs dans la participation aux résultats...........................
Commissions reçues des réassureurs.......................................................
-5
Solde de réassurance.....................................................................
-395
Résultat technique.......................................................................................
9 453
46
7 310
-26
-6 971
-48 885
-113
30 733
177
2 531
2 079
3 749
HORS COMPTE
Montant des rachats....................................................................................
34 557
Intérêts techniques bruts de l'exercice.......................................................
3 202
Provisions techniques brutes à la clôture...................................................
771 029
Provisions techniques brutes à l'ouverture ................................................
-606 273
892 794
74 764
103
176 820
34 610
6
1 902
3 089
79 550
24 554
724
19 945
16 951 256
1 276 972
781
121 814
1 971 546
201 543
-749
-19 365
-16 604 473
-1 359 486
-932
-129 753 -1 652 684
-212 056
81
MMA VIE
Note 25 - 3 Compte de résultat technique par catégorie de l'exercice 2015
Contrats
collectifs
L 441-1
Dommages corporels
PERP
VL AG
TOTAL
Affaires
Directes en
France
VL U.C.
TOTAL
Contrats
Contrats
Individuels
Collectifs
Acceptations
en France
Etranger
TOTAL
GENERAL
Cotisations ...................................................................................................
8 872
4 465
13 337
3 107
74
1 472 248
1
1 472 249
Charges de prestations................................................................................
-1 493
-139
-1 633
-2 227
-13
-1 550 538
-2
-1 550 539
Charges de provisions d'assurance-vie et autres provisions techniques...
-6 774
-4 821
-11 595
150
-1
158 117
158 117
688
688
104 756
104 756
Ajustement ACAV........................................................................................
Solde de souscription.....................................................................
604
193
797
1 030
60
184 582
Frais d'acquisition.........................................................................................
-545
-194
-739
-199
-1
-83 174
Autres charges de gestion nettes................................................................
160
1
161
-42
Charges d'acquisition et de gestion nettes..................................
-384
-193
-578
-241
-1
0
184 582
-83 174
-75 137
-2
-75 139
-158 310
-2
-158 313
35
Produits nets des placements......................................................................
1 698
1 698
401
894 964
894 964
Participation aux résultats et intérêts techniques........................................
-1 917
-1 917
-29
-905 343
-905 343
Solde financier..................................................................................
-219
-219
372
-10 378
-10 378
Cotisations cédées.......................................................................................
-26
-1 002
-1 002
Part des réassureurs dans les charges des prestations.............................
456
-5 977
-5 977
-40
-40
Part des réassureurs dans les charges des provisions d'assurance Vie
et autres provisions techniques...................................................................
Part des réassureurs dans la participation aux résultats............................
Commissions reçues des réassureurs........................................................
-11
-43
-43
Solde de réassurance......................................................................
418
-7 061
-7 061
Résultat technique...........................................................................
0
0
0
1 580
60
8 832
-3
8 830
HORS COMPTE
Montant des rachats.....................................................................................
74
22
96
Intérêts techniques bruts de l'exercice........................................................
1 109 404
29
1 109 404
216 753
216 753
Provisions techniques brutes à la clôture....................................................
57 323
14 765
72 088
9 091
9
21 396 797
21 396 797
Provisions techniques brutes à l'ouverture..................................................
-48 218
-10 368
-58 585
-7 977
1
-20 652 333
-20 652 333
MMA VIE
Note n° 26 - PERSONNEL : ventilation des charges et effectifs
2015
2014
Charges de personnel
. Salaires du personnel...............................................................................
. Pension de retraite...................................................................................
. Charges sociales......................................................................................
. Autres charges.........................................................................................
TOTAL...............................................................................................
(1)
(2)
(3)
30 175
273
12 718
1 624
31 468
287
13 126
1 681
44 790
46 562
(1) Dont charges d'intéressement (3 M€)
(2) Les engagements de retraite sont couverts dans le cadre de régimes à cotisations définies. En application du dispositif des fonds de
pension selon accord du 17 juillet 1996, les cotisations de l'exercice 2015 sont de 0,3 M€
(3) Dont Crédit d'Impôt Compétitivité Emploi : - 0,5 M€ (voir note 12.3)
La confidentialité des rémunérations des dirigeants ne permet pas d'indiquer les rémunérations allouées aux membres des organes
d'administration et de direction.
Au 31.12.2015
Au 31.12.2014
Effectifs en France
. Agents techniques, techniciens et agents de maîtrise..............................
. Cadres.....................................................................................................
. Inspecteurs..............................................................................................
. Direction...................................................................................................
181
164
196
2
212
163
206
1
TOTAL...............................................................................................
543
582
36
MMA VIE
Note n° 27 - VENTILATION DES PRIMES BRUTES
2015
2014
Assurance directe en France ......................................................................
Assurance directe dans l'union européenne ..............................................
Assurance directe hors de l'union européenne ..........................................
1 472 249
1 343 831
TOTAL .......................................................................................................
1 472 249
1 343 831
Note n° 28 - COMMISSIONS RELATIVES AUX AFFAIRES DIRECTES ET FRAIS DE GESTION
a) COMMISSIONS
Le montant des commissions de l'assurance directe comptabilisé au 31 décembre 2015 est de 66,3M€ contre 67,7 M€ au 31 décembre 2014.
b) FRAIS DE GESTION
2015
2014
Charges par nature
- Charges de personnel
- Charges Externes
- Autres Charges Externes (1)
- Impôts, Taxes et Versements assimilés
- Autres charges de gestion courante
- Produits
- Amortissements et provisions
44 790
155
93 298
10 201
1 157
-46 188
847
46 562
252
91 317
11 967
-107
-44 424
2 628
Total des Charges par nature
104 260
108 195
Total des Charges à répartir
104 260
108 195
- Frais de gestion des sinistres
- Frais d'acquisition
- Frais d'administration
- Frais internes de gestion des placements
- Autres charges techniques
- Autres produits techniques
10 336
58 350
20 538
1 980
29 437
-16 381
10 510
58 641
23 693
1 697
25 829
-12 175
Total des Charges réparties
104 260
108 195
Affectation par destination
(1) dont honoraires des Commissaires Aux Comptes :
- au titre du contrôle légal des comptes
- au titre des conseils et prestations de services
556
0
594
0
Note n° 29 - MOUVEMENTS DE PORTEFEUILLE RELATIFS AUX AFFAIRES DIRECTES
2015
2014
8 026
néant
néant
7 028
néant
néant
néant
néant
9 544
néant
néant
11 483
Entrées de Portefeuille :
- Primes .............................................................................................
- Sinistres ...........................................................................................
- Provisions Mathématiques ..............................................................
Sorties de Portefeuille :
- Primes .............................................................................................
- Sinistres ...........................................................................................
- Provisions Mathématiques ..............................................................
37
MMA VIE
Note n° 30 - VARIATION DES PROVISIONS D'ASSURANCE VIE (brutes de réassurance)
2015
2014
Charge des provisions d'assurance Vie *..........................................................
-437 821
-512 544
Intérêts techniques .............................................................................................
Participation aux résultats incorporés directement ...........................................
Utilisation de la provision pour participation aux bénéfices...............................
Transferts des provisions mathématiques en unité de comptes.......................
213 187
1 578
364 898
-31 129
220 613
197 847
191 600
-49 301
Total..............................................................................................
110 713
48 215
Ecart entre les provisions d'assurance Vie à l'ouverture et des
provisions d'assurance Vie à la clôture ......................................................
110 713
48 215
* hors contrats en U.C. et y compris acceptations
Note n° 31 - TABLEAU RECAPITULATIF DES ELEMENTS CONSTITUTIFS DE LA PARTICIPATION DES ASSURES
AUX RESULTATS TECHNIQUES ET FINANCIERS
2015
A - Participation totale aux résultats .............................................................
2014
2013
2012
2011
905 343
820 217
674 627
764 415
497 217
585 150
320 193
620 539
199 678
632 729
41 898
655 134
109 281
663 270
-166 053
. Provisions techniques moyennes.....................................................................
. Montant minimal de la participation aux résultats............................................
18 997 038
751 862
18 649 869
681 855
18 446 074
549 895
18 322 282
633 953
17 952 617
416 935
. Montant effectif de la participation aux résultats
* Participation attribuée à ces contrats (yc intérêts techniques)................
* Variation de la provision pour participation aux bénéfices......................
902 201
320 052
820 217
199 780
669 162
40 739
758 684
110 433
492 176
-166 002
. Participation attribuée à des contrats (y compris intérêts techniques)............
. Variation de la provision pour participation aux bénéfices..............................
(1)
B- Participation aux résultats des contrats relevant des
catégories visées à l'art. A331-3
(1) dont dotation à la provision pour excédents de 320 M€
38
MMA VIE
Note n° 32 - VENTI LATI ON DES PRODUI TS ET DES CHARGES DE PLACEM ENTS
2015
Revenus financiers et
frais financiers
Autres revenus et
concernant les
frais financiers
placements dans des
entreprises liées
TOTAL
2014
Revenus des participations (1) ........................
37 692
11 823
49 516
20 804
Revenus des placements immobiliers (2).........
47 057
14 250
61 306
34 727
Revenus des autres placements .....................
43
586 045
586 089
585 337
Total des revenus ......................................
84 792
612 118
696 911
640 868
Autres produits des placements (3) ....................................................................................
432 490
333 789
Total des produits de placements ................................................................................
1 129 401
974 657
-15 690
-18 341
Autres charges de placements (3) .......................................................................................
-191 976
-121 107
Total des charges de placements ................................................................................
-207 666
-139 448
Frais financiers (commissions,
honoraires, intérêts et agios).............................
-100
-15 590
(1) Dont dividendes Harwanne : 36,7M€ en 2015 contre 8,5M€ en 2014
(2) Dont dividendes SCI IGF : 37,4M€ en 2015 contre 7M€ en 2014
(3) Réalisation de plus-values nettes de 263M€ sur actions
39
MMA VIE
Note n° 33 - DETAIL DU RESULTAT EXCEPTIONNEL
Le résultat exceptionnel est négatif de 177 K€ et se décompose comme suit :
2015
2014
Reprises de provisions pour risques et charges .........................
Contentieux fiscaux et URSSAF.........................................
Reprise provision pour investissement ..............................
593
(1)
Indemnisation Agents.........................................................
Produits exceptionnels
Total des produits exceptionnels ....................................................
449
112
186
321
2
882
781
Dotations aux provisions pour risques et charges ......................
Contentieux URSSAF..........................................................
Indemnisation Agents..........................................................
(1)
-73
-14
-120
Contentieux sociaux.............................................................
-258
-325
Autres charges exceptionnelles ..........................................
-714
-10
Total des charges exceptionnelles .................................................
-1 059
-455
-177
326
Charges exceptionnelles
RESULTAT EXCEPTIONNEL
(1) Voir note n° 20
40
MMA VIE
Note n° 34 - ELEMENTS FISCAUX
L'impôt sur les bénéfices est constitué des impôts exigibles, des impôts différés et des réallocations des économies d'IS. (Cf. note 12)
Note n° 34.1 - Impôts exigibles et réallocations des économies d'IS
Le résultat fiscal de la société s'élève à - 19,4 M €. Le résultat fiscal imposable au taux réduit de 15% génère un impôt exigible de 300 K€.(Cf. note 12.1)
Le stock de déficits reportables au 31.12.15 s'élève à 146,3 M €.
Conformément aux règles établies dans la Convention d'intégration fiscale COVEA, le montant de la réallocation d'économie d'IS 2015 que MMA
VIE doit percevoir est de 1,3 M€.
Note n°34.2 - Fiscalité différée
En application de la Recommandation OEC n°1.20 du 20 février 1987 et du Règlement CRC n°99-02 du 29 avril 1999, les impôts différés (calculés
au taux moyen de 34,43%) au 31.12.15 se présentent ainsi :
Impôts différés
actifs
Revenus en sursis d'imposition....................
Provisions engagements sociaux.................
Provisions techniques non déductibles ........
Contentieux fiscaux......................................
Autres .........................................................
1 531
5 650
1 153
175
TOTAL .................................
8 509
2015
Impôts différés
passifs
Impôts différés
nets
Impôts différés
actifs
1 999
2014
Impôts différés Impôts différés
passifs
nets
4 951
1 448
2 244
1 153
880
1 999
6 510
5 725
4 951
774
Note n°34.3 - Ventilation du poste "Impôts sur les bénéfices"
2015 *
Impôts exigibles............................................
Impôts différés..............................................
Réallocations des économies d'IS ...............
TOTAL .................................
(1)
(2)
2014 *
-413
5 736
-581
7
2 183
1 235
4 742
3 425
* les charges sont signées en "-" et les produits en "+".
(1) dont régularisation IS sur exercices antérieurs : - 113K€
(2) dont régularisation 2014 : - 1 917K€
41
MMA VIE
Note n° 35 - COMBINAISON

Les comptes de la société MMA VIE sont inclus, par la méthode de l’intégration globale dans
les comptes combinés du Groupe COVEA établis par la société :
SGAM COVEA (Société de Groupe D’Assurance Mutuelle)
86, rue Saint Lazare
75009 PARIS
42

MMA Vie SA

Transcription

Documents pareils

prix de revient de nos aeronefs ramenes a l`heure de vol

MMA TV: les événements MMA en direct

STAGE CHEF DE PRODUIT TECHNIQUE

ACTIF PASSIF ACTIF IMMOBILISE Immobilisations Corporelles

BRICORAMA Société anonyme au capital de 31 106 715,00 euros

solvabilité cie assurance

les eaux minérales d`oulmès sa

OBJECTIF LUNE HORAIRE

Certificat RGE

Fiche métier Chargé de Trésorerie et de Placements