DeutschlanD bonD 2

Produktinformation März 2012 Raiffeisen Centrobank AG
Deutschland bond 2
Anlageprodukt Mit Kapitalschutz
Garantie-Zertifikat
▪▪ vier Blue Chips:
Deutsche Telekom, Metro, RWE, Volkswagen
▪▪ 100 % Kapitalgarantie zum Laufzeitende
▪▪ Chance auf Rückzahlung in Höhe von 150 %
▪▪ Barriere bei 50 %
▪▪ Keine Managementgebühren
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▪▪ 5 Jahre Laufzeit
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Raiffeisen Centrobank AG Deutschland Bond 2
Deutschland Bond 2 Mit 100 % Kapitalgarantie
Mit dem Deutschland Bond 2 Garantie-Zertifikat von Raiffeisen Centrobank erzielen
Anleger zum Laufzeitende (März 2017) 50 % Gesamtrendite, wenn jeder einzelne der
vier deutschen Blue Chips während des Beobachtungszeitraums auf oder oberhalb der
Barriere von 50 % notiert – mit 100 % Kapitalgarantie zum Laufzeitende.
Key Facts
EmittentRaiffeisen Centrobank AG
Garantiegeber*Raiffeisen Centrobank AG
ISIN / WKNAT0000A0UG94 / RCE3KJ
NominaleEUR 1.000,Ausgabepreis
100 %
zzgl. 3 % Ausgabeaufschlag
während der Zeichnungsfrist
Zeichnungsfrist
05.03. - 30.03.2012
Anfänglicher Bewertungstag 02.04.2012
Zeichnungs-Valuta
03.04.2012
Finaler Bewertungstag
29.03.2017
Fälligkeitstag
03.04.2017
Kapitalgarantie
Barriere
100 % zum Laufzeitende
50 % des jew. Aktien-Startwerts
Beobachtung
kontinuierlich
Beobachtungszeitraum
03.04.2012 - 29.03.2017
Rückzahlung
150 % am Laufzeitende
Unter den Rahmenbedingungen des ökonomisch schwierigen Jahres 2011 behauptete
sich die deutsche Wirtschaft relativ gut. Die Wirtschaftsleistung des Landes konnte um
3,0 % gesteigert werden (Vergleich EU-27: 1,6 %, Quelle: eurostat). Dieses Wachstum
spiegelte sich zuletzt auch im Kurs der deutschen Aktien-Benchmark DAX® wider, die nach
den deutlichen Einbrüchen im Sommer 2011 eine Wertentwicklung von mehr als +35 %
verzeichnete. Der Ausblick muss als vorsichtig optimistisch bewertet werden, da uns die
Themen aus dem Vorjahr auch in den kommenden Monaten erhalten bleiben. In diesem
Umfeld sind Kurskorrekturen weiterhin ein mögliches Szenario, wenngleich zahlreiche
deutsche Unternehmen wirtschaftlich gut aufgestellt sind und die Chance auf eine
nachhaltige Erholung realistisch eingestuft werden kann.
Das Garantie-Zertifikat Deutschland Bond 2 basiert auf den Aktien Deutsche Telekom,
Metro, RWE und Volkswagen (Vorzüge). Anleger, die mittelfristig von stabilen Kursen
dieser ausgewählten deutschen Aktien ausgehen und Kurseinbrüche von mehr als 50 %
für unwahrscheinlich halten, finden im Deutschland Bond 2 ein attraktives Anlageprodukt
und genießen gleichzeitig ein hohes Maß an Sicherheit: Bei Kursrückgängen von mehr als
50 % von zumindest einer der vier Aktien, greift die Kapitalgarantie und der Anleger erhält
am Ende der fünfjährigen Laufzeit 100 % des Nominales (Kapitalgarantie) zurück.
Wenn jede Aktie während der
Beobachtungsperiode auf oder über 50 %
ihres Startwerts notiert, werden zusätzlich
zur Kapitalgarantie 50 % ausbezahlt,
andernfalls erfolgt die Tilgung zu 100 %,
(Tilgung am Fälligkeitstag durch Raiffeisen
Centrobank*).
Börsennotiz
Wien, Stuttgart, Frankfurt
Kursinfo
www.rcb.at
* Raiffeisen Centrobank AG ist eine
100 %ige Tochter der Raiffeisen Bank
International AG – Rating der RBI:
www.rbinternational.com/ir/ratings
Basiswerte Deutschland Bond 2
Einfache Funktionsweise
Am Anfänglichen Bewertungstag werden Startwert und Barriere (50 % des Startwerts)
jeder Aktie definiert. Notiert jede Aktie während des Beobachtungszeitraums immer auf
oder über 50 % ihres Startwerts, erzielen Anleger – bezogen auf den Ausgabepreis von
100 % – eine Gesamtrendite von 50 %, welche am Laufzeitende zusätzlich zum Nominale
ausbezahlt wird (entspricht 8,45 % p.a., Anschaffungskosten, wie z.B. Ausgabeaufschlag,
nicht berücksichtigt). Wird die Barriere von einer oder mehreren Aktien unterschritten,
entfällt die Chance auf die Rendite.
Das Investment ist am Laufzeitende zu 100 % kapitalgarantiert durch Raiffeisen
Centrobank, d.h. während der Laufzeit kann es zwar zu Kursschwankungen kommen,
jedoch erhalten Anleger am Ende der Laufzeit jedenfalls 100 % des Nominalbetrags.
An der Wertentwicklung der Basiswerte partizipieren Anleger nicht. Somit sind am
Laufzeitende zwei Szenarien möglich:
Deutsche Telekom AG
Metro AG
RWE AG
Volkswagen AG Vorzugsaktien
Steuerliche Behandlung
KEStKESt-pflichtig
EU-QuStEU-QuSt-frei
Szenario 1: 50 % Rendite + 100 % Nominale
▫▫ Notiert jede einzelne Aktie während des Beobachtungszeitraums immer auf oder über
der Barriere, werden am Laufzeitende 150 % des Nominales ausbezahlt.
Szenario 2: 100 % Nominale (Kapitalgarantie)
▫▫ Wird während des Beobachtungszeitraums auch nur einmalig von einer einzelnen Aktie
die Barriere unterschritten, werden am Fälligkeitstag 100 % des Nominales getilgt.
www.rcb.at
Basiswert: Vier deutsche Blue Chips
Dem Deutschland Bond 2 Garantie-Zertifikat liegen die Aktien vier deutscher, börsenotierter
Unternehmen zugrunde.
Deutsche Telekom AG
Price
EUR
14
13
12
11
10
9
8
Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2
2007
2008
2009
2010
2011
2012
Metro AG
Price
EUR
60
55
50
45
40
35
30
25
20
Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2
2007
2008
2009
2010
2011
2012
RWE AG
▫▫ Deutsche Telekom AG (DE0005557508, www.telekom.com)
Die Deutsche Telekom bietet eine umfassende Produkt- und Dienstleistungspalette
aus den Bereichen Festnetz/Breitband, Mobilfunk, Internet und Internet-TV an. Zu
den Kunden zählen Privatpersonen ebenso wie Groß- und Geschäftskunden. Um
langfristig erfolgreich wirtschaften zu können, ist die Deutsche Telekom bemüht, neue
Geschäftsfelder zu erschließen – der Wandel von der klassischen Telefongesellschaft
hin zu einer Servicegesellschaft wurde bereits eingeleitet.
▫▫ Metro AG (DE0007257503, www.metrogroup.de)
Die Metro AG ist die strategische Management-Holding der Metro Group. Diese
setzt sich aus den Vertriebslinien Metro Cash&Carry, Real, Media Markt und
Saturn sowie Galeria Kaufhof zusammen und bildet damit eines der bedeutendsten
internationalen Handelsunternehmen. Die strategische Ausrichtung der Gruppe basiert
auf Kundenorientierung, Internationalisierung, Effizienz, Nachhaltigkeit und Innovation.
Price
EUR
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80
70
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50
40
30
Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2
2007
2008
2009
2010
2011
2012
Volkwagen AG Vorzugsaktien
Price
EUR
▫▫ RWE AG (DE0007037129, www.rwe.com)
Der Energiekonzern RWE befasst sich mit der Förderung von Öl, Gas und Braunkohle,
dem Bau und Betrieb konventioneller und erneuerbarer Energieträger, dem Handel mit
Rohstoffen und dem Transport und Verkauf von Strom und Gas. Aufgrund der steigenden
weltweiten Nachfrage möchte das Unternehmen den Anteil an Eigenproduktionen bei
Gas stetig erhöhen.
130
120
110
100
90
80
70
60
50
40
30
Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2
2007
2008
2009
2010
2011
2012
Bitte beachten Sie, dass die Wertentwicklung (Performance)
der Vergangenheit keine Rückschlüsse auf die künftige
Wertentwicklung dieser Anlageform zulässt. Quelle: Reuters.
Ihre erwartete Kursentwicklung
fallend
seitwärts
steigend
Ihr Anlagehorizont
≤1 Jahr 1-2 Jahre 2-3 Jahre >3 Jahre
Risikohinweise
Die angeführten Chancen u. Risiken stellen
eine Auswahl der wichtigsten Fakten dar.
Weitere Risiken und Bedingungen
finden Sie in dem von der
Finanzmarktaufsichtsbehörde gebilligten
Basisprospekt – hinterlegt bei der
Österreichische Kontrollbank AG als
Meldestelle und veröffentlicht unter
www.rcb.at/Wertpapierprospekte
▫▫ Volkswagen AG Vorzugsaktien (DE0007664039, www.volkswagenag.com)
Der Volkswagen-Konzern vereint die Marken VW, Audi, SEAT, Skoda,
VW Nutzfahrzeuge, Bentley, Bugatti, Lamborghini und Scania. In Westeuropa stammt
mehr als ein Fünftel aller neuen PKWs aus dem Konzern. Sichere und umweltschonende
Fahrzeuge, am Weltmarkt wettbewerbsfähig und jeweils Maßstab ihrer Klasse, sind
das definierte Ziel des Konzerns.
Chancen
▫▫ Vier renommierte deutsche Unternehmen liegen dem Garantie-Zertifikat zugrunde.
▫▫ 50 % Sicherheitspuffer (Barriere bei 50 % jeder einzelnen Aktie)
▫▫ Chance auf einen überdurchschnittlichen Ertrag von 50 % in fünf Jahren.
▫▫ Attraktive Rendite auch in seitwärts tendierenden bzw. bedingt fallenden Märkten.
▫▫ Das Garantie-Zertifikat Deutschland Bond 2 ist zu 100 % kapitalgarantiert, d.h. am
Laufzeitende erhält der Anleger zumindest den Nominalbetrag.
▫▫ Flexibilität durch permanente Handelbarkeit, keine Managementgebühren.
Risiken
▫▫ Das Garantie-Zertifikat Deutschland Bond 2 ist ohne laufende Verzinsung ausgestattet.
▫▫ Wenn zumindest eine Aktie während des Beobachtungszeitraums mehr als 50 %
im Vergleich zum Startwert verliert, erlischt die Chance auf die Rendite – die
Kapitalgarantie bleibt bestehen.
▫▫ Im schlechtesten Fall erhält der Anleger beim Deutschland Bond 2 am Laufzeitende den
Nominalbetrag ausbezahlt.
▫▫ Während der Laufzeit kann der Kurs des Zertifikats unter 100 % fallen, die
Kapitalgarantie gilt ausschließlich zum Laufzeitende.
▫▫ Die Rückzahlung ist abhängig von der Bonität und Liquidität der Raiffeisen Centrobank
(Emittentenrisiko). Im Falle einer Insolvenz des Emittenten kann es zu einem Totalverlust
der Forderungen des Anlegers kommen.
Die in dieser Broschüre enthaltenen Angaben dienen, trotz sorgfältiger
Recherchen, lediglich der unverbindlichen Information unserer Kunden
und stellen weder eine Beratung, Empfehlung oder Aufforderung zum
Abschluss einer Transaktion dar noch können sie eine anleger- und
anlagegerechte Beratung ersetzen. Ausschließliche Rechtsgrundlage
für die in dieser Broschüre beschriebenen Papiere sind (i) der bei
der Österreichische Kontrollbank AG als Meldestelle hinterlegte
und von der Finanzmarktaufsichtsbehörde gebilligte Basisprospekt
vom 17. August 2011 über das Emissionsprogramm 2011/2012
der Raiffeisen Centrobank AG sowie die Endgültigen Konditionen
und Wertpapierbedingungen bzw. (ii) die bei der Österreichische
Kontrollbank AG hinterlegten Emissionsbedingungen. Soweit nicht
ausdrücklich in den genannten Dokumenten angegeben, wurden
und werden in keiner Rechtsordnung Maßnahmen ergriffen, die ein
öffentliches Angebot der hierin beschriebenen Papiere erlauben.
Die beschriebenen Dokumente sind auf der Website der Raiffeisen
Centrobank AG veröffentlicht. Jegliche Haftung im Zusammenhang
mit der Erstellung dieser Broschüre, insbesondere für die Richtigkeit,
Angemessenheit und Vollständigkeit ihres Inhaltes, ist ausgeschlossen.
Die dargestellten steuerlichen Ausführungen beziehen sich ausschließlich auf die relevanten Vorschriften der Besteuerung der Einkünfte aus
Kapitalvermögen und der sonstigen Einkünfte (daher der Behandlung von außerbetrieblichen Einkünften) für Inhaber von Papieren, die in
Österreich der Steuerpflicht unterliegen. Es werden nicht alle Aspekte dieser Steuerarten behandelt und die steuerlichen Ausführungen behandeln
nicht die individuellen Steuerumstände einzelner Anleger. Diese Angaben basieren auf Grundlage der gesetzlichen Bestimmungen vom Dezember
2011. Änderungen in Gesetzgebung, Rechtsprechung oder Verwaltungspraxis sowie eventuelle andere Ergebnisse der Finanzbehörden aufgrund
gegebener Auslegungsspielräume gehen nicht zu Lasten der Raiffeisen Centrobank.
Während der Laufzeit kann der Kurs des Zertifikates aufgrund von Kursschwankungen unter den Emissionspreis von 100% sinken. Die
Kapitalgarantie von 100% des Nominales bezieht sich ausschließlich auf das Laufzeitende. Der Kurs des Zertifikates muss sich während der
Laufzeit nicht eins zu eins mit dem Preis des zugrundeliegenden Basiswertes bewegen. Während der Laufzeit unterliegt der Kurs des Zertifikates
mehreren Einflussfaktoren wie beispielsweise Volatilität, Anleihenzinsen, Bonität des Emittenten und Restlaufzeit. Die Tilgung bzw. Rückzahlung
des Zertifikates am Laufzeitende ist abhängig von der Zahlungsfähigkeit des Emittenten. Weitere wichtige Risikohinweise – siehe Basisprospekt.
Weitere Informationen erhalten Sie beim Berater Ihrer Hausbank, im Internet unter www.rcb.at
oder unter der Produkt-Hotline der Raiffeisen Centrobank: +43(0)1 51520 - 484.
Ihre Ansprechpartner in der Raiffeisen Centrobank AG, A-1015 Wien, Tegetthoffstraße 1:
Produkt-HotlineT.:
Mag. Heike Arbter (Leitung)T.:
Mag. Philipp ArnoldT.:
DI Roman BauerT.:
Michal Chudacek, MA
T.:
Wilhelmine Freudenthal, MA
T.:
Walter FriehsingerT.:
Mag. Marianne KögelT.:
Aleksandar MakuljevicT.:
Mag. Stefan NeubauerT.:
Stephanie Rainer, MScT.:
Alexander Unger, MA
T.:
Mag. Martin Vonwald
T.:
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407
469
384
394
381
392
482
385
486
404
395
338
[email protected]
[email protected]
[email protected]
[email protected]
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